Cena akcji rośnie, gdy Roku przekracza oczekiwania

Kluczowe dania na wynos

• Akcje Roku wzrosły o 11% w czwartek po tym, jak firma opublikowała raport o zarobkach 15 lutego
• Firma odnotowała przychody w czwartym kwartale w wysokości 4 mln USD, co stanowi wzrost z przewidywanych 867.4 mln USD
• Kierownictwo ostrzegło, że czynniki ekonomiczne mogą stwarzać wyzwania w 2023 r., ale spodziewało się dodatniej skorygowanej EBITDA za cały rok 2024

Firma Roku osiągnęła zaskakujące zyski w czwartym kwartale 4 r., które przebiły oczekiwania, ponieważ firma odnotowała wzrost w działalności związanej z platformami. W poprzednim kwartale Roku ostrzegało inwestorów, że spółka stoi w obliczu słabszego niż oczekiwano wyniku za IV kwartał.

W tamtym czasie kierownictwo uważało, że presja inflacyjna i spowolnienie reklamowe stworzą wyzwania. Na szczęście ich prognozy się nie sprawdziły, a firma przerosła oczekiwania.

Czy Roku może kontynuować dobrą passę i co oznaczają prognozy firmy dla inwestorów? Przyjrzymy się raportowi o zarobkach i temu, dokąd mogą zmierzać akcje w 2023 roku.

Rynek był ostatnio niestabilny, ale inwestorzy mogą tworzyć zwycięskie portfele, korzystając z narzędzi wykorzystujących sztuczną inteligencję (AI). Możesz pobierz Q.ai już dziś zbuduj swoje portfolio dzięki łatwym w użyciu zestawom inwestycyjnym.

Czym jest Roku?

Firma Roku została założona w 2002 roku przez Anthony'ego Wooda i sprzedaje różne odtwarzacze multimediów cyfrowych ukierunkowane na przesyłanie strumieniowe. Świadczy również usługi reklamowe i udziela licencji na swój sprzęt i oprogramowanie innym firmom.

Pierwotnie telewizory Roku były produkowane we współpracy z producentami telewizorów, a Roku właśnie dostarczało oprogramowanie. Jednak w styczniu 2023 roku firma ogłosiła, że ​​będzie produkować własne telewizory do sprzedaży konsumentom.

Kluczowe liczby z raportu o zarobkach

Raport o zarobkach Roku zawierał kilka wzlotów i upadków. Kierownictwo stwierdziło: „Chociaż cykliczna presja ekonomiczna wpływa na naszą działalność, dwie rzeczy pozostają prawdziwe: sekularny trend wspierający naszą działalność pozostaje nienaruszony, a połączenie naszej skali, zaangażowania i pozycji Roku wyjątkowo dobrze przynosi korzyści, gdy rynek się odbija”.

Liczba aktywnych posiadaczy rachunków wzrosła z 65.4 mln w trzecim kwartale do 70 mln w czwartym kwartale. Dla porównania, konkurencyjny Tubi osiągnął tylko 64 miliony aktywnych użytkowników miesięcznie.

Przychody platformy wzrosły o 5% do 731.3 mln USD, głównie dzięki sprzedaży reklam. Niestety sprzedaż urządzeń spadła o 18% do 135.8 mln dolarów.

Idąc dalej, Roku prognozuje łączne przychody w wysokości 700 mln USD w pierwszym kwartale 1 r., pomimo różnych „niepewności makro” i inflacyjny wyzwań, o których wspomniała w liście do akcjonariuszy. Ta prognoza jest wyższa niż szacunki Wall Street na 692 miliony dolarów.

Jaka przyszłość czeka Roku?

Nadchodzące lata dla Roku mogą stworzyć lub zniszczyć firmę. Chociaż raport wyników za ten kwartał był pozytywny, większość inwestorów czeka na pojawienie się rentowności w spółce.

W liście do akcjonariuszy dyrektor generalny Anthony Wood i dyrektor finansowy Steve Louden napisali: „Dzięki połączeniu kontroli kosztów operacyjnych i wzrostu przychodów dążymy do osiągnięcia dodatniej skorygowanej EBITDA (zysk przed odsetkami, podatkami, amortyzacją i amortyzacją). ) na cały rok 2024.”

Przyszłe prognozy były również pozytywne, a firma chce powrócić.

Co się dzieje z akcjami Roku?

Akcje Roku wzrosły o ponad 70% od początku roku, ale spadły o około 51% w ciągu ostatnich 12 miesięcy. W raporcie firma odnotowała kwartalną stratę netto w wysokości 237 milionów dolarów, czyli 1.70 dolara na akcję. Analitycy spodziewali się straty w wysokości 1.72 USD na akcję.

Ponadto analitycy przewidywali stratę na podstawie skorygowanych zarobków w wysokości 131 mln USD, ale Roku odnotował lepszy wynik w wysokości 95.2 mln USD. Nawet przychody wzrosły do ​​867 mln USD w porównaniu z 865 mln USD w poprzednim roku, pokonując prognozy analityków na poziomie 803 mln USD.

Podczas gdy cena akcji Roku jest znacznie niższa od najwyższego poziomu wynoszącego ponad 473 USD w lipcu 2021 r., wyniki firmy od początku roku są znacznie lepsze niż te, które akcjonariusze widzieli w 2022 r.

Uparty przypadek Roku

Najważniejsze pytanie, jakie zadają potencjalni inwestorzy, brzmi: „Czy powinienem teraz inwestować w akcje Roku?”

Nie ma na to prostej odpowiedzi, ponieważ finanse osobiste są osobiste z jakiegoś powodu. Poza tym zapas jest lotny, a nie każdy jest w stanie poradzić sobie ze wzlotami i upadkami na giełdzie.

Byczy przypadek jest oczywisty. Roku nadal zdobywa większy udział w rynku, ponieważ sprzedaje więcej sprzętu i oprogramowania. Inwestorzy byliby również zadowoleni, gdyby firma taka jak Netflix lub Apple wykupiła firmę.

Oto kilka argumentów, które pokazują potencjał tej akcji:

• Liczba posiadaczy kont Roku wciąż rośnie. Firma dodała 2.3 miliona nowych aktywnych użytkowników w trzecim kwartale 3 roku, osiągając poziom 2022 miliona. W IV kwartale 65.4 roku liczba posiadaczy rachunków wzrosła do 4 milionów.
• Firmy o dużej kapitalizacji, takie jak Netflix czy Amazon, mogą próbować kupić Roku z kilku powodów. Po pierwsze, Roku wykonał ciężką pracę związaną z wejściem do gospodarstw domowych konsumentów. Może to przynieść ogromne potencjalne zyski gigantom streamingowym.
• Firma powoli dominuje na rynku platform telewizyjnych. Według ich kierownictwa Roku posiada 33% udziału w rynku w Ameryce Północnej w porównaniu do 16% posiadanych przez Amazon Fire TV.

Inwestorzy długoterminowi odniosą większe korzyści z byczego scenariusza, jeśli firma będzie w stanie wypracować dodatnią skorygowaną EBITDA, którą Wood i Louden przewidują w 2024 r.

Niedźwiedzi przypadek Roku

Cena akcji Roku wahała się dramatycznie w ciągu ostatnich trzech lat, osiągając rekordowe maksima i zbliżając się do najniższych poziomów w historii. W przypadku każdej firmy inwestorzy muszą podjąć pewne ryzyko, aby uzyskać dużą wypłatę, ale to, czy wypłata kiedykolwiek będzie pochodzić z Roku, wciąż jest ustalane.

Połączenia niedźwiedzi scenariusz zawiera następujące przeszkody:

• Małe firmy o kapitalizacji rynkowej muszą wydawać więcej na reklamę, aby szybko się rozwijać, ale mają mało pieniędzy na reklamę. Stopy inflacji mogą nadal pochłaniać zyski Roku, ponieważ firma nadal radzi sobie z długiem.
• Zwiększona konkurencja na rynku pochłania coraz więcej udziałów w gospodarstwach domowych. Jest to podobne do Netflixa lub Tesli, gdzie firma jest pierwsza na rynku, ale nowe firmy stają się ostrą konkurencją.
• Sprzedaż reklam ponownie spadła z powodu możliwej recesji i spadków wydatków konsumentów. To chyba najgorszy scenariusz dla wyników finansowych Roku.

Czy inwestorzy powinni inwestować w Roku i nowe technologie?

Odpowiadając na pytanie, czy inwestować, czy nie, zawsze należy wracać do swoich celów i tego, czy masz wytrzymałość, aby sobie z tym poradzić Niestabilny rynek.

Krótkoterminowe perspektywy dla Roku wyglądają kiepsko ze względu na wiele wyzwań stojących przed firmą. W dłuższej perspektywie perspektywy dla Roku mogą być lepsze, jeśli firma będzie nadal zwiększać swój udział w rynku i opracowywać nowe produkty w celu poprawy wyników finansowych.

Inwestorzy, którzy są na płocie, mogą rozważyć Zestaw nowych technologii Q.ai aby ułatwić inwestowanie. Oprogramowanie Q.ai identyfikuje wiodące technologiczne fundusze ETF i akcje, aby zapewnić równowagę zróżnicowanych inwestycji w całym sektorze. Jeszcze lepiej, z Ochrona portfela, możesz spać spokojnie wiedząc, że Twój portfel jest chroniony w przypadku zmiany warunków rynkowych.

Bottom line

Inwestorzy zwracają uwagę na przyszłość Roku, ponieważ zarówno ich udział w rynku, jak i przychody rosną. Ostatecznie inwestorzy zastanawiają się, czy te akcje są nadal akcjami wzrostowymi, czy nie.

Gdy firma ogłosiła, że ​​jej celem jest osiągnięcie całorocznego skorygowanego zysku EBITDA w 2024 r., większość inwestorów przyjęła tę wiadomość z radością, co spowodowało wzrost kursu akcji o 11%. Jednak tylko czas pokaże, czy wartości akcji powrócą do najwyższych poziomów z lipca 2021 r.

Pobierz Q.ai już dziś dostępu do strategii inwestycyjnych opartych na sztucznej inteligencji.