Najpopularniejsze zakupy Michaela Burry'ego w czwartym kwartale

Podsumowanie

• Inwestor kupił pozycje w Black KnightBKI
  , spójnyKOHR
  , Alibaba, JD.com i Wolverine World WideWWW
  .

Michael Burry, słynny inwestor opisany w książce Michaela Lewisa „The Big Short” i grany przez Christiana Bale'a w filmie o tym samym tytule z 2015 roku, udostępnił portfel akcji z czwartego kwartału 2022 roku dla Scion Asset Management na początku tego miesiąca.

Przewidując, że bańka na rynku nieruchomości subprime pęknie przed kryzysem finansowym w 2008 roku, Burry dokonał zabójstwa, obstawiając przeciwko zabezpieczonym zobowiązaniom hipotecznym. Wpływem Warren Buffett (Transakcje, Portfolio) i Benjamin Graham, założona w 2013 r. firma guru z Cupertino w Kalifornii, znana jest ze swojej skoncentrowanej na wartości, sprzecznej z zasadami strategii inwestycyjnej. Ma również historię zarządzania dość skoncentrowanym portfelem.

W oparciu o te wytyczne, dokumenty 13F pokazują, że w ciągu trzech miesięcy zakończonych 31 grudnia objął siedem nowych pozycji, sprzedał cztery akcje i zmniejszył dwa holdingi. Jego najbardziej znaczącymi zakupami w tym okresie były Black Knight Inc. (BKI, Budżetowy), Coherent Corp. (KOHR, Budżetowy), Alibaba Group Holding Ltd. (BABA, Budżetowy), JD.com Inc. (JD, Budżetowy) i Wolverine World Wide Inc. (WWW, Budżetowy).

Inwestorzy powinni mieć świadomość, że raporty 13F nie dają pełnego obrazu stanu posiadania firmy, ponieważ raporty obejmują tylko jej pozycje w akcjach amerykańskich i amerykańskich kwitach depozytowych, ale mimo to mogą dostarczyć cennych informacji. Co więcej, raporty odzwierciedlają jedynie transakcje i portfele na ostatnią datę zgłoszenia portfela, które mogą, ale nie muszą, być w posiadaniu firmy raportującej dzisiaj lub nawet w momencie publikacji tego artykułu.

Black Knight

Guru zainwestował w 150,000 XNUMX akcji Black Knight (BKI, Budżetowy), alokując na tę pozycję 19.90% portfela akcji. Akcje były sprzedawane po średniej cenie 60.78 USD za akcję w ciągu kwartału.

Obecnie jest drugim co do wielkości gospodarstwem Burry'ego.

Firma technologiczna z siedzibą w Jacksonville na Florydzie, która dostarcza oprogramowanie, dane i rozwiązania analityczne dla branży kredytów hipotecznych, kredytów konsumenckich, nieruchomości i rynków kapitałowych, ma kapitalizację rynkową 9.92 miliarda dolarów; jego akcje były w czwartek wyceniane na około 63.59 USD z ok stosunek ceny do zarobków z 19.93, a stosunek ceny do książki z 3.89 i stosunek ceny do sprzedaży z 6.35.

Połączenia Linia wartości GFWARTOŚĆ
sugeruje, że akcje są obecnie umiarkowanie niedowartościowane w oparciu o ich historyczne wskaźniki, wyniki finansowe z przeszłości i prognozy przyszłych zysków analityków.

Na 73 na 100, Wynik GF wskazuje, że firma prawdopodobnie będzie miała średnie wyniki w przyszłości. Chociaż otrzymał wysoką ocenę za Wartość GFThe rentowność, wzrost, siła finansowa i pęd stopnie były bardziej umiarkowane.

Z zainwestowanych guru w Czarny Rycerz, Jeremy'ego Granthama (Transakcje, Portfolio) ma największy udział z 0.27% wyemitowanych akcji. Wallace'a Weitza (Transakcje, Portfolio), ray Dalio (Transakcje, Portfolio) Bridgewater Associates, Louisa Moore'a Bacona (Transakcje, Portfolio), Mario Gabelli (Transakcje, Portfolio), Joela Greenblatta (Transakcje, Portfolio), Murraya Stahla (Transakcje, Portfolio) i Doradcy Keeley-Teton, LLC (Transakcje, Portfolio) również mają pozycje w magazynie.

Zgodny

Burry przejął 150,000 XNUMX akcji Coherent (KOHR, Budżetowy), przeznaczając na holding 11.31% portfela akcji. Akcje były sprzedawane po średniej cenie 34.78 USD za sztukę w ciągu kwartału.

Jest to obecnie trzecia co do wielkości pozycja guru.

Wcześniej znana jako II-VI Inc. (IIV), firma zmieniła nazwę po przejęciu Coherent Inc. w lipcu. Firma z siedzibą w Saxonburgu w Pensylwanii, która dostarcza lasery i technologie fotoniczne do użytku naukowego, komercyjnego i przemysłowego, ma kapitalizację rynkową w wysokości 6.06 miliarda dolarów; jego akcje były w czwartek wyceniane na około 43.59 USD z ok stosunek ceny do książki z 1.28 i stosunek ceny do sprzedaży z 1.25.

Według Linia wartości GF, akcje, choć niedowartościowane, są obecnie możliwą pułapką wartości. W związku z tym potencjalni inwestorzy powinni przeprowadzić dokładne badania przed podjęciem decyzji.

Ponadto, Wynik GF 49 oznacza, że ​​ma słaby potencjał wydajności. Pomimo wysokich ocen dla rentowność i siła finansowaThe wzrost i Wartość GF stopnie są niskie. Nie dostała jednak oceny za rozmach, więc pełny potencjał spółki może nie zostać odzwierciedlony.

Z 13.71% udziałem, Dodge & Cox jest największym Coherent guru udziałowiec. Inni czołowi inwestorzy guru to Barrow, Hanley, Mewhinney & Strauss, Hotchkis & Wiley, Chucka Royce'a (Transakcje, Portfolio), Pierwsza inwestycja w Orła (Transakcje, Portfolio), Greenblatta i Baillie Gifford (Transakcje, Portfolio).

Alibaba

Po wcześniejszym wyprzedaniu Alibaby (BABA, Budżetowy) w III kwartale 2019 roku inwestor objął nową pozycję 50,000 78.85 akcji. W ciągu kwartału akcje sprzedawano po średniej cenie XNUMX USD za akcję.

Zajmując 9.46% portfela akcji, jest czwartym co do wielkości holdingiem Burry'ego.

Chińska firma zajmująca się handlem elektronicznym ma kapitalizację rynkową w wysokości 248.42 mld USD; jego akcje były w czwartek wyceniane na około 93.83 USD z ok stosunek ceny do zarobków z 243.71, a stosunek ceny do książki z 1.84 i stosunek ceny do sprzedaży z 1.95.

Na podstawie Linia wartości GF, akcje wydają się być obecnie znacznie niedowartościowane.

Połączenia Wynik GF 91 oznacza, że ​​firma ma wysoki potencjał w zakresie lepszych wyników, napędzany solidnymi ratingami dla rentowność, wzrost i siła finansowa, Wartość GF i pęd stopnie były bardziej umiarkowane.

Zarządzanie PRIMECAP (Transakcje, Portfolio) jest największy guru udziałowiec Alibaby z 0.65% udziałem. Akcje są również w posiadaniu Dodge & Cox, Philippe'a Laffonta (Transakcje, Portfolio), Kena Fishera (Transakcje, Portfolio), Al Gore (Transakcje, Portfolio) Inwestycji Wytwarzania, Steven Cohen (Transakcje, Portfolio), Rona Barona (Transakcje, Portfolio) i Sara Ketterer (Transakcje, Portfolio), pośród innych.

JD.com

Po wyprzedaniu JD.com (JD, Budżetowy) w 2019 roku guru zgarnął 75,000 9.05 akcji, co daje mu 50.31% miejsca w portfelu akcji. Akcje były sprzedawane po średniej cenie XNUMX USD za akcję w ciągu kwartału.

To piąta co do wielkości pozycja Burry'ego.

Firma e-commerce z siedzibą w Pekinie ma kapitalizację rynkową w wysokości 72.21 miliarda dolarów; jego akcje były w czwartek wyceniane na około 46.13 USD z ok stosunek ceny do zarobków z 501.36, a stosunek ceny do książki z 2.39 i stosunek ceny do sprzedaży z 0.48.

Połączenia Linia wartości GF sugeruje, że akcje są obecnie znacznie niedowartościowane.

Na tle wysokich ocen dla wzrost i siła finansowa, firma prawdopodobnie będzie miała średnie wyniki w przyszłości z a Wynik GF z 74. The rentowność i Wartość GF stopnie były bardziej umiarkowane, podczas gdy pęd był niski.

Posiadając 1.39% udziałów, Ścigaj Colemana (Transakcje, Portfolio) jest największym na JD.com guru udziałowiec. Dodge & Cox, Fisher, Chrisa Davisa (Transakcje, Portfolio), Laffont i Baron również mają duże inwestycje.

Wolverine na całym świecie

Burry kupił 356,101 XNUMX akcji Wolverine World Wide (WWW, Budżetowy), które obecnie stanowią 8.36% portfela akcji. W ciągu kwartału akcje sprzedawano po średniej cenie 13.29 USD za sztukę.

Inwestycja jest obecnie szóstą co do wielkości posiadłością guru.

Producent obuwia z siedzibą w Rockford w stanie Michigan ma kapitalizację rynkową w wysokości 1.30 miliarda dolarów; jego akcje były notowane w czwartek na poziomie około 16.56 USD z ok stosunek ceny do zarobków z 8.49, a stosunek ceny do książki z 1.99 i stosunek ceny do sprzedaży z 0.53.

Według Linia wartości GF, akcje, choć niedowartościowane, są obecnie możliwą pułapką wartości. W związku z tym potencjalni inwestorzy powinni uważnie rozważyć dane finansowe i inne wskaźniki przed podjęciem decyzji.

z Wynik GF z 68, firma ma słaby potencjał przyszłych wyników. Chociaż Wolverine ma bryłę rentowność ranga, jego oceny dla siła finansowa, Wartość GF i pęd były bardziej umiarkowane i wzrost był niski.

Stolica Diamentowego Wzgórza (Transakcje, Portfolio) jest największym Wolverine'em guru udziałowiec z udziałem 2.44%. Inni czołowi inwestorzy-guru to Fisher, Royce, Paul Tudor Jones (Transakcje, Portfolio), Jima Simonsa (Transakcje, Portfolio)” Renaissance Technologies, Gabelli, Współpracownicy Caxton (Transakcje, Portfolio) oraz Barrowa, Hanleya, Mewhinneya i Straussa.

Dodatkowe transakcje i skład portfela

W ciągu kwartału Burry ustanowił również pozycje w MGM Resorts International (MGM, Budżetowy) i SkyWest Inc. (SKYW, Budżetowy), ograniczył swoje udziały w The GEO Group Inc. (GEO, Budżetowy) i Qurate Retail Inc. (QRTEA, Budżetowy) i pozbawiono CoreCivicCXW
Inc. (CXW, Budżetowy), Aerojet RocketdyneAJRD
Holdings Inc (AJRD, Budżetowy) i Komunikaty KartyCHTR
(CHTR, Budżetowy) inwestycje.

Portfel akcji guru o wartości 47 milionów dolarów, który składa się z 47 akcji, jest najbardziej inwestowany w cykliczny sektor konsumencki, a tuż za nim uplasował się sektor technologiczny i przemysłowy.