Oprogramowanie w chmurze cierpi z powodu zimnego listopadowego deszczu. Czy Snowflake i Salesforce mogą to odwrócić?

Autodesk Inc.
ADSK,
+ 1.82%
zasygnalizował spowolnienie wydatków biznesowych we wtorek, gdy kadra kierownicza obniżyła swoje prognozy rozliczeniowe na ten rok, co doprowadziło analityka biurowego Mizuho, ​​Jordana Kleina, do wniosku, że tydzień po Święcie Dziękczynienia może być punktem zwrotnym dla zysków z oprogramowania.

„Nie chcę tutaj zbytnio dramatyzować”, napisał Klein w środowej notatce, „ale po bardzo ciężkim roku”, wraz z opóźnioną technologią oprogramowania i S&P 500, „sektor oprogramowania czuje się gotowy do potencjalnego przewrócenia się, jeśli wiele kluczowych wyników w przyszłym tygodniu jest rozczarowujących”.

Lista firm zajmujących się oprogramowaniem w chmurze, które zgłoszą się w przyszłym tygodniu, jest długa, a na czele z dwoma największymi nazwiskami w sektorze: pionierem w chmurze Salesforce.com Inc.
CRM,
+ 0.73%
i gorące młode imię Snowflake Inc.
ŚNIEG,
-1.18%,
które oba zgłaszają w środę. Poprzedzi je Intuit Inc.
INTU,
-0.85%,
Firma Workday Inc.
ŚRODEK,
-0.24%,
i CrowdStrike Holdings Inc.
CRWD,
-0.60%
we wtorek i dołączyła w środę Okta Inc.
OKTA,
-1.28%,
Splunk Inc.
SPLK,
-0.06%,
Nutanix Inc.
NTNX,
-0.17%,
Pudełko Inc.
SKRZYNKA,
-0.14%
i Yext Inc.
TAK,
-1.10%
Nazwa bezpieczeństwa w chmurze Zscaler Inc.
ZS,
-0.95%
zamyka tydzień w czwartek wraz z Veeva Systems Inc.
VEEV,
-1.28%
i UiPath Inc.
ŚCIEŻKA,
-0.56%

Ticker	Przewidywana data raportu	Konsensus EPS w zestawie faktów	Konsensus dotyczący przychodów z zestawu faktów
INTU	wt., 29 listopada	$1.19	$ 2.5 mld
DZIEŃ	wt., 29 listopada	84 centów	$ 1.59 mld
CRWD	wt., 29 listopada	32 centów	$ 575.1 mln
CRM	środa, 30 listopada	$1.22	$ 7.83 mld
SPLK	środa, 30 listopada	25 centów	$ 847.5 mln
OK	środa, 30 listopada	(strata) 24 centy	$ 465.4 mln
SNOW	środa, 30 listopada	4 centów	$ 539.4 mln
ZS	Czwartek, 1 grudnia	26 centów	$ 340.7 mln

Analityk Morgan Stanley, Keith Weiss, powiedział, że Salesforce ma najlepszą pozycję w tym sezonie zarobków wśród firm chmurowych, ponieważ dyrektorzy są pod bronią, aby pokazać popyt lepszy niż się obawiano, ochronę marży i wysiłki na rzecz obniżenia ryzyka w 2023 r.

„Ponieważ firmy na ogół nadrabiają zaległości, jeśli chodzi o uwzględnianie wpływu pogarszających się warunków makroekonomicznych w prognozach na 2H22, konsensusowe szacunki CY23 prawdopodobnie pozostaną zbyt wysokie dla wielu nazw, szczególnie biorąc pod uwagę, że większość prognoz na 2023 r. jest jeszcze przed nami, a budżety IT klientów na 2023 r. są stronnicze zostać zrewidowany w dół” – napisał Weiss w notatce.

Wood zauważa jednak, że podczas gdy jego kontrole wskazują, że popyt na podstawowe produkty był „konstruktywny”, te na produkty z przejęć, takich jak Tableau, Slack i Mulesoft, wskazują, że popyt był „słabszy”.

Jeśli przyszły tydzień stanie się kwaśny, Klein widzi, że Microsoft Corp.
MSFT,
-0.04%
i Oracle Corp.
ORCL,
+ 0.19%
jako „potencjalną obronę”, ponieważ uważa, że ​​więcej pieniędzy może migrować z nazw oprogramowania do akcji producentów chipów, co byłoby przeciwieństwem jego telefon sprzed pięciu miesięcy, spekulując, czy inwestorzy wyciągają pieniądze z żetonów i umieszczają je w oprogramowaniu.

Póki co w listopadzie indeks S&P 500
SPX,
-0.03%
zyskał 4.4%, oparty na technologii indeks Nasdaq Composite Index
KOMP,
+ 1.42%
zyskał 3.1%, a fundusz ETF iShares Expanded Tech-Software Sector
IGW,
-0.23%
rośnie o 0.9%, ETF Global X Cloud Computing
GWÓŹDŹ,
+ 0.43%
spadł o 1.3%, fundusz ETF First Trust Cloud Computing
NIEBO,
-0.29%
spadł o 3.2%, a WisdomTree Cloud Computing Fund
WCLD,
-0.44%
jest wyłączone 7.6%.

Zarobki w tym tygodniu

Salesforce jest jedynym Dow Jones Industrial Average
DJIA,
+ 0.45%
składnik ma zostać opublikowany w tym tygodniu, ale dziewięć spółek z S&P 500 jest już na liście. Oprócz Intuit we wtorek NetApp Inc.
NTAP,

i Hewlett-Packard Enterprise Co.
HPE,
+ 0.19%
mają się zgłosić; Synopsys Inc.
SNP,
-0.49%
i Hormel Foods Corp.
HRL,
+ 0.53%
dołączy do Salesforce w środę; i Kroger Co.
KR,
+ 2.51%,
Firma Dollar General Corp.
Dyrekcja Generalna,
+ 0.35%
i Ulta Beauty Inc.
ULTA,
+ 0.22%
zaplanowano na czwartek.

Numery i rozmowy do obejrzenia

Podsumowania Czarnego Piątku: Wczesne raporty sugerowały niewielki wzrost sprzedaży w Czarny piątek rok temu, pomimo inflacji, która ogólnie podniosła ceny. Niektóre firmy detaliczne będą miały okazję dokładnie omówić, jak poszły ich wczesne wyprzedaże świąteczne w tym tygodniu, a do Ulta, Kroger i Dollar General dołączyły w tym tygodniu firmy takie jak Victoria's Secret & Co.
VSCO,
-0.13%,
Pięć poniżej Inc.
PIĘĆ,
+ 0.22%,
Firma Big Lots Inc.
DUŻY,
-3.94%
oraz Petco Health and Wellness Co.
WĄTEK,
-0.20%
Ponadto Costco Wholesale Corp.
KOSZT,
-0.16%
oczekuje się, że w środę przedstawi dane dotyczące sprzedaży w listopadzie, wyprzedzając pełne wyniki kwartalne nieco ponad tydzień później.