3 akcje wzrostu dywidendy dla dochodów długoterminowych

Zasoby dywidendowe są często klasyfikowane według wielkości ich rentowności. W końcu większość inwestorów poszukujących dochodu w naturalny sposób skupi się na akcjach o najwyższej rentowności. Ale inwestorzy dochodowy nie powinni od razu odrzucać akcji o niższych stopach dywidendy. W wielu przypadkach akcje o niższych zyskach mają zdolność do zwiększania dywidend przy wyższym tempie wzrostu, co z czasem prowadzi do większego dochodu niż akcje o wyższej rentowności początkowej.

Wierzymy w następujące trzy zapasy blue chipów mają zdolność do podnoszenia swoich dywidend na wysokim poziomie każdego roku, a jednocześnie mają teraz solidne stopy zwrotu.

Kroger Sp. 

kroger (KR) jest jednym z największych detalistów w USA. Firma posiada prawie 2,800 sklepów detalicznych pod dwoma tuzinami szyldów, a także centra paliwowe, apteki i sklepy jubilerskie w 35 stanach.

16 czerwca Kroger podał wyniki za pierwszy kwartał za okres kończący się 21 maja 2022 r. (Rok finansowy Kroger kończy się w sobotę najbliższą 31 stycznia). paliw, sprzedaż wzrosła o 44.6% w porównaniu do okresu sprzed roku. Skorygowany zysk na akcję wyniósł 8 USD w porównaniu do 2021 USD w I kwartale 3.8 roku. Kroger odkupił akcje o wartości 1.45 milionów dolarów w pierwszym kwartale, a na autoryzacji odkupu pozostało 1.19 milionów dolarów.

Kroger podniósł również wytyczne fiskalne 2022. Firma spodziewa się, że identyczny wzrost sprzedaży bez paliwa wyniesie od 2.5% do 3.5%, a skorygowany zysk na akcję od 3.85 do 3.95 USD. Firma potwierdza swoje oczekiwania, że ​​z czasem zwróci udziałowcom od 8% do 11%.

Pandemia Covid-19, która nęka wiele firm, była wiatrem tylnym dla sklepów spożywczych, a w szczególności dla Krogera. Oprócz pandemii Kroger ma dostępne inne dźwignie wzrostu. Na przykład Kroger może nadal poprawiać swoje marże poprzez swój plan „Restock Kroger”. Co więcej, firma znacznie zmniejszyła liczbę swoich udziałów w ciągu ostatniej dekady, a sprzedaż cyfrowa nadal jest silna. Kroger spodziewa się, że będzie nadal wykorzystywać dynamikę wygenerowaną w 2020 i 2021 r., ponieważ optymalizują technologię i innowacje w dążeniu do budowania przewagi konkurencyjnej.

Kroger ostrożnie podchodzi do dywidendy, a wskaźnik wypłat mieści się w przedziale od 20% do 30%. Większy nacisk na zwrot z kapitału był i prawdopodobnie będzie nadal dotyczył odkupu akcji. Mimo to niski wskaźnik wypłat pozostawia wiele miejsca na wysoki wzrost dywidendy, taki jak ostatnia podwyżka dywidendy o 24% w czerwcu 2020 r. Akcje mają obecnie rentowność 1.8%.

Gorman Rupp 

Gorman-Rupp (GRC) rozpoczęła produkcję pomp i systemów pompowania w 1933 roku. Od tego czasu stała się liderem w branży z roczną sprzedażą około 512 milionów dolarów. Dziś Gorman-Rupp jest skoncentrowanym, niszowym producentem krytycznych systemów, na których wielu klientów przemysłowych polega, aby osiągnąć swój własny sukces. Gorman-Rupp generuje około jednej trzeciej łącznych przychodów spoza Stanów Zjednoczonych. Firma ma również jedną z najbardziej imponujących serii wzrostu dywidend na rynku, która obecnie wynosi 49 lat.

Gorman-Rupp poinformował o zyskach za drugi kwartał 29 lipca 2022 r. Przychody wzrosły o 28% rok do roku do 119 milionów dolarów, pokonując szacunki o 14 milionów dolarów. Skorygowany zysk na akcję wyniósł 27 centów. Sprzedaż netto w drugim kwartale wzrosła z 93 mln USD, przy czym sprzedaż krajowa wzrosła o 32%, a sprzedaż międzynarodowa o 18%. Wyłączając przejęcie, sprzedaż na rynkach wodnych wzrosła o 17%, podczas gdy sprzedaż na rynkach niewodnych wzrosła o 6.2%. Większość organicznego zysku ze sprzedaży pochodziła od klientów komunalnych i przemysłowych.

Zysk brutto wyniósł 28.2 mln USD, czyli 23.7% sprzedaży. W porównaniu do odpowiednio 24.7 mln i 26.5% rok temu. Spadek o 280 punktów bazowych był spowodowany wzrostem kosztów materiałów o 500 punktów bazowych, w tym niekorzystnym wpływem korekt zapasów o 290 punktów bazowych, a także dalszym spadkiem o 120 punktów bazowych związanym z zapasami Fill-Rite. Zostały one częściowo skompensowane przez poprawę o 220 punktów bazowych w zakresie siły roboczej i kosztów ogólnych ze względu na wyższe wolumeny sprzedaży.

Jak wspomniano, Gorman-Rupp zwiększał swoją dywidendę przez 49 kolejnych lat. Wskaźnik wypłat Gorman-Rupp wynosi połowę zarobków i powinien pozostać na tym poziomie w dającej się przewidzieć przyszłości, ponieważ firma z czasem będzie zwiększać zyski. Przewagą konkurencyjną firmy jest wieloletnie doświadczenie w dostarczaniu innowacyjnych rozwiązań dla niszowych, ale krytycznych problemów inżynieryjnych, przed którymi stoją jej klienci. Akcje dają obecnie 2.5%.

Robert Half International 

Robert Pół Międzynarodowy (RHI) świadczy usługi doradztwa personalnego i ryzyka dla firm na całym świecie. Firma składa się z trzech segmentów: personelu tymczasowego i konsultanta, personelu stałego oraz doradztwa w zakresie ryzyka i audytu wewnętrznego. Segmenty te odpowiadały za odpowiednio 62.5%, 8.8% i 28.7% sprzedaży. Personel tymczasowy i konsultantów stanowi większość sprzedaży i obejmuje składki z różnych podsegmentów, w tym Accountemps, który oferuje pomoc księgową dla firm, Office Team, który zapewnia pracowników biurowych dla firm, Robert Half Technology, który pomaga firmom znaleźć specjalistów IT, oraz Robert Half Zasoby zarządzania, które pomagają firmom znaleźć specjalistów wyższego szczebla.

Branża rekrutacyjna czerpie korzyści z obecnej „Wielkiej Rezygnacji”, w której pracownicy rezygnują z pracy w rekordowym tempie. Więcej osób szuka pracy niż wcześniej, a więcej pracodawców poszukuje nowych pracowników niż wcześniej. 21 lipca 2022 r. Robert Half International podał wyniki za drugi kwartał 2 r. za okres kończący się 2022 czerwca 30 r. Firma odnotowała zysk na akcję w wysokości 2022 USD, o 1.60% więcej niż w roku poprzednim. Przychody wzrosły o 20.3% rok do roku do 17.7 miliarda dolarów, ale przychody przekroczyły oczekiwania o 1.86 milionów dolarów.

Wzrost był napędzany przez segment Total Contract Talent Solutions, który wzrósł o 19.2% rok do roku do 1.17 miliarda USD. W obszarze Total Contract Talent Solutions usługi finansowe i księgowe prowadziły segment pod względem wzrostu przychodów, zyskując 22.1% rok do roku, osiągając ponad 810 mln USD przychodów za kwartał. Dodatkowo, Protiviti, jedna ze spółek zależnych Roberta Halfa, wygenerowała 497.0 mln USD przychodów za kwartał, co oznacza wzrost o 8.4% rok do roku.

Spółka przez 18 kolejnych lat zwiększała dywidendę. W ciągu ostatnich pięciu lat wypłaty dywidendy rosły o 12.4% rocznie. Akcje dają obecnie 2.2%. Przy przewidywanym wskaźniku wypłaty dywidendy w 2022 r. poniżej 30%, firma ma wystarczająco dużo miejsca na silny wzrost dywidendy w ciągu najbliższych kilku lat.