Ten trader przewidział krach obligacji, wyprzedaż technologii i wzrost cen ropy. Oto, co mówi, że nadchodzi.

Na nasz wezwanie dnia od założyciela LaDucTrading.com, Samantha LaDuc, która specjalizuje się w mierzeniu czasu głównych zmian na rynku. Od jakiegoś czasu była ostrożna w stosunku do akcji i spodziewa się, że indeks S&P 3,800 zakończy się na poziomie 500
SPX,
-3.23%
w tym roku w obliczu zastoju technologicznego i ciągłej rotacji wzrostu do wartości.

Jedna z jej największych rozmów jest prymitywna
CL00,
-0.24%
osiągnąć 160 dolarów latem i 260 dolarów w ciągu roku, co LaDuc przedstawił we wtorkowym wywiadzie dla MarketWatch. To jedno z niewielu dostępnych zabezpieczeń przed inflacją – dodała.

Natomiast europejskie embargo na rosyjską ropę – w środę Unia Europejska zaproponowała wprowadzenie zakazu w ciągu sześciu miesięcy – spowoduje gwałtowny wzrost rentowności ropy, obligacji i dolara amerykańskiego, co zmiażdży amerykańskie akcje i rynki wschodzące, stwierdził LaDuc.

Jeśli chodzi o jej osiągnięcia, LaDuc, która jest aktywnym traderem i inwestorem od 2008 r., przewidziała latem 2020 r., że w 2021 r. obligacje przestaną rosnąć, inflacja pozostanie niezmienna, a energia osiągnie lepsze wyniki niż technologia. I widzieliśmy wszystkie powyższe. .

„Rok 2022 przygotuje grunt pod problemy, które przetestują naszych nowych traderów i nasze stare 40-letnie ramy makroekonomiczne. Fed Put uległ zmianie i od 2013 r. osłabł napad złości, założę się, że jest około 20% niższy od bieżących cen rynkowych” – stwierdziła. „Put” odnosi się do przekonania rynku i inwestorów, że Fed wkroczy, aby wesprzeć rynki akcji.

„Zasadniczo akomodacyjny Fed zmniejsza zmienność. Zacieśnienie polityki pieniężnej Fed z definicji je wywołuje. W związku z tym wartość powinna stracić przynajmniej mniej niż wzrost, jeśli nie od razu przewyższać” – stwierdziła.

Jednak akcje mogą być obecnie najmniej ważnym rynkiem, na który inwestorzy powinni zwracać uwagę, dodała.

„Obecnie jen
USDJPY,
+ 1.05%
i juan
USDCNY,
+ 0.72%
i euro
USDEUR,
+ 1.00%
ścigają się w dół. Panika na rynkach wschodzących związana z wyższymi rentownościami w USA i zacieśnieniem polityki pieniężnej Fed to obszary, na których powinniśmy skupić naszą uwagę makro” – stwierdziła. Dodała, że ​​problemy na rynku Forex już odbijają się na zmienności rynku akcji w USA.

Rynki nie wyceniają obecnie wyższej ceny ropy, wyższego dolara i wyższych rentowności obligacji. Zatem rynki akcji spadają, gdy „narracja nadrabia zaległości, a następnie możemy ustabilizować się do końca roku” – powiedział LaDuc. Ta narracja pojawia się, gdy „inwestorzy zaczynają naprawdę kwestionować zdolność Fed do kontrolowania inflacji. Wtedy naprawdę nadejdzie długi koniec krzywej.”

I choć wielu mieszkańców Wall Street widzi spadek inflacji w ciągu najbliższych 12–18 miesięcy, ona stoi po drugiej stronie tej sytuacji, co wyjaśnia jej przekonanie, że ropa naftowa będzie nadal rosła.

A co z rajdem po Fed, który być może już się skończył? LaDuc stwierdziła, że ​​„nie widzi powodu, aby wierzyć, że albo inflacja jest pod kontrolą, albo Fed może ją kontrolować. Wierzę, że rynek obligacji już to przesłał, a ropa naftowa sprawi, że wszyscy wkrótce usłyszą”.

Brzęczenie

Po wprowadzeniu Fed uwaga skupi się na piątkowych danych o zatrudnieniu poza rolnictwem, a przed tym dane pokazują, że tygodniowe dane o liczbie bezrobotnych wzrosły nieco bardziej niż oczekiwano. Tymczasem jednostkowe koszty pracy wzrosły o 11.6%, a spadek wydajności o 7.5% był największy od 1947 roku.

Tesla
TSL,
-7.29%
Dyrektor generalny Elon Musk twierdzi, że otrzymał finansowanie kapitałowe w wysokości 7 miliardów dolarów na swój proponowany Twitter
TWTR,
+ 3.36%
przejęcia od inwestorów zewnętrznych. Po tej wiadomości akcje Twittera rosną. Również saudyjski inwestor, książę Alwaleed bin Talal, który wcześniej odrzucił ofertę Muska na Twitterze, planuje zachować swoje 35-milionowe udziały.

Czytać: Elon Musk zasugerował wejście w biznes litowy, a rosnące akcje pokazują dlaczego

ConocoPhillips
POLICJANT,
-0.72%
zgłaszane rekord zysku i Kardynała Zdrowia
CAH,
-4.59%
spada na brak zarobków. Akcje handlu elektronicznego Shopify
SKLEP,
-13.79%
i Etsy
ETSY,
-15.65%
nie mają wyników. Producent pojazdów elektrycznych Fisker
FSR,
-5.60%
zgłaszane Skok zamówień o 50%., ale akcje spadły przy nieco większej stracie. TripAdvisor
WYJAZD,
+ 3.18%
i Rezerwacja Holdings
BKNG,
+ 4.17%
każdy z nich odnotuje wzrost po wynikach.

Wstrząsnąć Shackiem
SZAK,
-4.78%,
GoPro
GPRO,
-5.48%
i SolarWinds
SWI,
-6.34%
wyniki przyjdą po zamknięciu.

Berkshire Hathaway
BRK.A,
-2.44%

BRK.B,
-2.43%
akcjonariusze zdecydowanie odrzucone propozycja usunięcia Warrena Buffetta ze stanowiska przewodniczącego.

Mnóstwo chińskich firm zostało dodanych do listy firm, którym grozi wydalenie z amerykańskich giełd z powodu nieprzestrzegania amerykańskich standardów audytu. JD.com
JD,
-6.43%,
Pinduodou
PDD,
-11.37%
i Bilibili
BILI,
-10.97%
należą do nowości.

W innych miejscach na froncie banku centralnego Bank Anglii podniósł stopy procentowe do najwyższy od 13 lat i przewidywał 10% inflację w tym roku za funtem
GBPUSD,
-2.30%
zostać rozdrobnionym. Brazylia podwyższyła stopy procentowe o 100 punktów bazowych, a Norwegia utrzymała stopy procentowe na niezmienionym poziomie, choć pojawiły się sygnały o nadchodzącej podwyżce w czerwcu.

Chiński indeks menedżerów zakupów usług Caixin osiągnął hit najniższy poziom od ponad dwóch lat, gdy wysiłki powstrzymujące Covid-19 dotarły do ​​celu.

Rynki

Akcje
DJIA,
-2.81%

SPX,
-3.23%

KOMP,
-4.52%
jest pod presją, z rentownością obligacji
TMUBMUSD 10Y,
3.088%

TMUBMUSD 02Y,
2.723%
odbicie po środowa spadek po Fed. Ceny oleju
CL00,
-0.24%

BRN00,
+ 0.03%
rosną, ponieważ OPEC+ podobno zgodził się zgodnie z oczekiwaniami zwiększyć produkcję o 432,000 XNUMX baryłek dziennie. Złoto
GC00,
+ 0.49%
i srebro
SI00,
+ 0.42%
oba rosną. Powrót z wakacji, giełdy w Chinach
000300,
-0.15%
prowadził a głównie wyższa sesja azjatyckaz europejskimi akcjami
SXXP,
-0.70%
także w górę. Dolar
DXY,
+ 1.08%
rośnie, szczególnie w stosunku do funta.

Paski

Oto najczęściej wyszukiwane paski w MarketWatch od godziny 6:XNUMX czasu wschodniego:

Losowe odczyty

Podczas wojny członkowie ukraińskiego zespołu wycięty remiks z piosenkarzem Edem Sheeranem charytatywnie - „2 kroki”.

Historyczne Jamestown wkrótce może stać się historią.

Need to Know zaczyna się wcześnie i jest aktualizowana do dzwonka otwarcia, ale zarejestruj się tutaj aby otrzymać go raz na swoją skrzynkę e-mail. Wersja e-mailowa zostanie wysłana około godziny 7:30 czasu wschodniego.

Chcesz więcej na nadchodzący dzień? Zapisać się do The Barron's Daily, poranny briefing dla inwestorów, w tym ekskluzywny komentarz autorów Barron's i MarketWatch.