Historia o tym, jak Caroline Ellison zaangażowała się w upadek FTX

Na początku listopada pracownicy Alameda Research połączyli się z czatem wideo, aby dowiedzieć się, co stanie się z firmą handlową, która była na skraju bankructwa.

Caroline Ellison była odpowiedzialna za przekazywanie strasznych wiadomości. Centrum upadającego biznesu Sama Bankmana FTX Frieda była Alameda. 28-letnia pani Ellison była w środku Alameda. Wszyscy przeżywali kryzys.

Pan Bankman-Fried, przyjaciel pani Ellison, założył zarówno Alamedę, jak i giełdę kryptowalut FTX, i wybrał ją do pomocy w kierowaniu Alamedą rok wcześniej. Przez jakiś czas razem jechali na fali kryptowalut; ostatecznie FTX osiągnął rekordową wartość 32 miliardów dolarów. Wszystko rozpadło się w tym miesiącu w ciągu kilku dni.

Klienci wycofywali swoje pieniądze z FTX w krótkim, gorączkowym okresie w trosce o stabilność finansową firm. Firmy walczyły o przetrwanie, ale wkrótce po rozmowie pani Ellison z pracownikami ogłosiły upadłość. Pan Bankman-Fried zrezygnował ze stanowiska dyrektora generalnego FTX.

Śledczy z rządu, w tym nowy dyrektor generalny FTX, badają, co się wydarzyło. Prawdopodobieństwo, że klienci kiedykolwiek zobaczą swoje pieniądze, maleje. Po procesach sądowych odeszło wielu starszych pracowników. Oprócz Gary'ego Wanga i Nishada Singha zwolniono także panią Ellison. Byli też pomocnikami pana Bankmana-topa Frieda.

Podczas gdy pani Ellison pozostawała w maszynowni, pan Bankman-Fried zwrócił na siebie uwagę przed katastrofą, promując kryptowalutę i broniąc jej interesów w Waszyngtonie. Głównym celem firmy pana Bankmana-Frieda Alameda, która była prawie w całości jego własnością, było zarabianie pieniędzy. Obowiązkiem pani Ellison było kontynuowanie tego.

Junior na czele

Pani Ellison opisała swój nagły wzrost sławy jako praktycznie przypadkowy w kilku podcastach i innych publicznych wystąpieniach. Po ukończeniu studiów na Uniwersytecie Stanforda w 2016 roku od razu zaczęła pracować dla Wall Street, choć ta decyzja była nie tyle odpowiedzią na powołanie, ile odpowiedzią na pytanie, które zadawała sobie przez całe studia: Co mają robić kierunki matematyczne w każdym razie ich życie?

Po raz pierwszy spotkała dwudziestokilkuletniego tradera, pana Bankmana-Frieda, w Jane Street Capital, potęgi handlu ilościowego. Dorastał z dwoma profesorami, tak jak ona. Podzielał jej entuzjazm dla koncepcji „efektywnego altruizmu”, która opowiada się za zarabianiem dużych pieniędzy na darowizny.

Pani Ellison szybko podążyła za panem Bankmanem-Friedem, by wystrzelić Alamedę w coś, co opisała jako „ślepy skok w nieznane”. Powiedziała w podcaście FTX w 2020 roku, że dopiero co skończyła studia, ale jest też jednym z bardziej doświadczonych traderów.

Urodzona i wychowana na przedmieściach Bostonu, Caroline Ellison jest córką dwóch ekonomistów z MIT. Twierdziła w podcaście, że w wieku 5 lat przeczytała sobie na głos drugą książkę o Harrym Potterze. Według Forbesa w wieku 8 lat napisała studium cen pluszowych zwierząt. Ponieważ jego córki nudziły się podstawowymi naukami, jej ojciec opracował podręczniki do zaawansowanej matematyki.

Była członkiem zarządu funduszu, który nazwali Funduszem Przyszłości, który starał się przyznawać dotacje organizacjom non-profit i inwestować w „firmy mające wpływ społeczny”. Pozostali członkowie zarządu to panowie Bankman-Fried, Wang i Singh. Światopogląd efektywnego altruizmu, według jego krytyków, może promować podejmowanie nadmiernego ryzyka, ponieważ zawsze można postawić tezę, że większe nagrody skutkują większymi darowiznami.

Zgodnie z dokumentem złożonym w sądzie upadłościowym przez nowego dyrektora generalnego, panowie Bankman-Fried, Wang i Singh mają udziały własnościowe przynajmniej w części działalności FTX.

Wcześniej ujawniono, że pani Ellison i pan Bankman-Fried od czasu do czasu angażowali się w intymne relacje.

Pani Ellison ze zdumieniem stwierdziła, że ​​Alameda sprawiła, że ​​nawet tętniąca życiem Jane Street wydawała się ospała, kiedy przybyła po raz pierwszy. Powiedziała w podcaście FTX: „To było jak, wow, proces robienia rzeczy polega na tym, że ktoś coś oferuje, a potem ktoś to koduje i rozprowadza. Po godzinie to już się stało”.

Wydawało się, że każdy obiekt na orbicie pana Bankmana Frieda porusza się z tą samą szybkością błyskawicy. W ciągu zaledwie kilku krótkich lat zbudował FTX, siostrzaną firmę Alameda, w jedną z największych giełd kryptowalut na świecie. Pan Bankman-Fried był przez pewien czas dyrektorem generalnym obu firm.

Później ujawniono, że jego elitarny szczebel często używał środków pobudzających.

Nic, zgodnie z tweetem pani Ellison z poprzedniego roku, „nie pozwala zrozumieć, jak idiotyczne jest wiele normalnych, nieleczniczych doświadczeń człowieka” – powiedziała.

Zarówno Alameda, jak i FTX miały personel na Bahamach iw Hongkongu. Osoba znająca sytuację twierdzi, że pani Ellison spędziła ostatnio dużo czasu pracując na Bahamach, podobnie jak pan Bankman-Fried.

Coraz bardziej ryzykowny handel

Arbitraż, który polega na kupowaniu monety w jednym miejscu i sprzedawaniu jej za więcej w innym, był jedną z technik handlowych Alamedy. W międzyczasie FTX stał się istotną platformą zarówno dla dużych, jak i małych inwestorów do kupowania i sprzedawania kryptowalut. Alameda, znaczący uczestnik rynku kryptowalut, powszechnie notowany na platformie FTX.

Alameda rozpoczęła „farmienie plonów” około 2020 roku, inwestując w tokeny, które oferują korzyści podobne do stóp procentowych. Pani Ellison początkowo stawiała opór. Przypomniała sobie kłótnię o to, czy firma powinna wziąć udział w podcaście FTX na początku 2021 roku i wyraziła swoje zaniepokojenie niebezpieczeństwem. W podcaście powiedziała: „Przegrałam tę walkę”.

Według tweetów Sama Trabucco, wówczas kolejnej wschodzącej gwiazdy Alameda, w 2021 r. agresywna taktyka handlowa firmy stopniowo staje się coraz bardziej zależna od instynktu i znaków, takich jak posty Elona Muska w mediach społecznościowych.

Kiedy jesienią 2021 roku ceny kryptowalut osiągnęły rekordowy poziom, FTX cieszyło się z niedawnej zgody na nazwanie stadionu piłkarskiego na Uniwersytecie Kalifornijskim w Berkeley. Aby skoncentrować się na FTX, pan Bankman-Fried wyznaczył pana Trabucco i panią Ellison na współzarządzających do obsługi Alameda. Według informacji prasowej wydanej wówczas przez Alamedę, przejęli 25-osobowe przedsiębiorstwo.

Alameda nadal należała do firmy pana Bankmana Frieda, mimo że nie był już jej dyrektorem generalnym. Posiadał 90% udziałów w firmie handlowej, zgodnie z dokumentami upadłościowymi złożonymi przez FTX. 10% należało do pana Wanga.

Bohater powstał

Na początku 2022 r. waluty cyfrowe przeżywały gwałtowny spadek. Wiele czołowych firm pożyczkowych i inwestycyjnych w sektorze zaczęło słabnąć i ostatecznie się poddało. Gdy wśród społeczności kryptowalutowej ogarnęła panika, Bankman-Fried próbował przedstawiać się jako bohater, kupując niektóre borykające się z problemami firmy i udzielając kredytów innym, starając się uspokoić rynek.

Alameda nie był jednak odporny na wstrząsy za kulisami. Wezwania do uzupełnienia depozytu zabezpieczającego były również wykonywane w renomowanej firmie handlowej Pana Bankmana-Frieda.

Na początku tego roku, w sierpniu, pan Trabucco ogłosił rezygnację ze stanowiska współzarządzającego. Opisał swój czas w Alamedzie jako „trudny, wyczerpujący i pochłaniający” w długim wątku na Twitterze.

Na początku listopada kłopoty firmy pana Bankmana, Frieda, wyszły na jaw w świetle reflektorów, o które tak często zabiegał. Obawy dotyczące sytuacji finansowej Alameda i FTX zostały wyrażone w historii CoinDesk. Szef konkurencyjnej giełdy Binance Changpeng Zhao oświadczył, że jego firma sprzeda swoje udziały w FTT w ramach zarządzania ryzykiem. (FTT był tokenem cyfrowym FTX).

Pani Ellison starała się stłumić płomienie, podczas gdy pan Zhao i pan Bankman-Fried kłócili się na Twitterze. Napisała na Twitterze, wspominając o panu Zhao: „Jeśli chcesz zminimalizować wpływ rynku na sprzedaż FTT, Alameda z radością kupiłaby to wszystko od ciebie teraz za 22 USD!” Zgodnie z danymi CoinDesk, FTT kosztowało ostatnio około 22.15 USD.

Pan Bankman-Fried odpowiedział na pytanie na Twitterze dotyczące motywacji pani Ellison, mówiąc: „To znaczy, to ona musi odpowiedzieć, ale stwierdzili, że martwią się o wpływ, który to dla nich rozwiąże, a to jest po prostu szybciej i łatwiej”. Jej komunikacja z Binance w sprawie oferty zakończyła się niepowodzeniem.

W końcu bliski związek Alamedy i FTX okazał się ich upadkiem. Według wcześniejszych badań FTX wykorzystał fundusze klientów do pożyczenia Alamedzie miliardów dolarów na ryzykowny handel i inwestycje. Organy regulacyjne nakazują, aby domy maklerskie oddzielały gotówkę klientów od kapitału, którego używają do handlu konwencjonalnymi środkami finansowymi.

Od bohaterów do zer

Podczas późnego wieczornego spotkania wideo w Hongkongu na początku listopada pani Ellison poinformowała personel, że FTX wykorzystała fundusze klientów, aby pomóc firmie Alameda w pokryciu jej długów. Wyraziła ubolewanie z powodu rozczarowania personelu i przeprosiła.

Pani Ellison ujawniła ponadto personelowi, że ona, panowie Bankman-Fried, Singh i Wang zostali poinformowani o decyzji o wysłaniu środków klientów do Alameda w czasie, gdy problemy finansowe firm stały się publicznie znane, ale firmy jeszcze tego nie zrobiły. złożył wniosek o upadłość.

Następnego dnia wielu pracowników Alameda zrezygnowało.

Związane z

Dash 2 Trade – wysoki potencjał przedsprzedaży

• Aktywna przedsprzedaż na żywo – dash2trade.com
• Natywny token ekosystemu sygnałów kryptograficznych
• Zweryfikowane i skontrolowane przez KYC