TeraWulf ogłasza korzystne modyfikacje zadłużenia i około 32 mln USD nowych wpływów kapitałowych

Transakcja wyeliminuje spłaty kapitału i odroczy spłatę do kwietnia 2024 r. z możliwością przedłużenia do terminu zapadalności.

Firma spodziewa się, że uzyska pełne finansowanie dodatnich wolnych przepływów pieniężnych z operacji wydobywania bitcoinów w drugim kwartale 2 r.

Przyspiesza wiodącą w branży stopę wzrostu, aby osiągnąć docelowe 160 MW i 5.5 EH mocy w drugim kwartale 2 r.

EASTON, Maryland – (BUSINESS WIRE) –$WULF #Bitcoin–TeraWulf Inc. (Nasdaq: WULF) („TeraWulf” lub „Spółka”), która jest właścicielem i operatorem zintegrowanych pionowo krajowych zakładów wydobywczych Bitcoin zasilanych w ponad 91% energią o zerowej emisji dwutlenku węgla, ogłosiła dzisiaj, że (i) osiągnął zasadniczo wiążące porozumienie ze swoimi dotychczasowymi pożyczkodawcami w sprawie pewnych modyfikacji zadłużenia, z zastrzeżeniem warunku podwyższenia kapitału własnego, oraz (ii) pozyskał około 32 mln USD wpływów kapitałowych, które razem mają przynieść Spółce dodatnie wolne przepływy pieniężne i umożliwić terminowej ścieżki do osiągnięcia celów operacyjnych Spółki w 2023 roku.

Ostatnie wydarzenia znacznie poprawiają sytuację finansową i dźwignię operacyjną

• Korzystna restrukturyzacja zadłużenia: W dniu 27 stycznia 2023 r. Spółka zawarła wiążący arkusz warunków ze swoimi dotychczasowymi pożyczkodawcami, który między innymi zastąpi amortyzację kredytu terminowego mechanizmem zamiatania wolnych przepływów pieniężnych do kwietnia 2024 r., pod warunkiem, że Spółka podniesie wymagane kwoty wpływów kapitałowych do 15 marca 2023 r.
• Publiczna oferta akcji: w dniu dzisiejszym Spółka ogłosiła wycenę gwarantowanej oferty kontynuacyjnej akcji zwykłych („Oferta”) za wpływy brutto w wysokości 25 mln USD, przed odliczeniem rabatów i prowizji od subemitentów oraz wydatków związanych z ofertą. Oczekuje się, że Oferta zostanie zamknięta około 6 lutego 2023 r., z zastrzeżeniem spełnienia zwyczajowych warunków zamknięcia.
• Zarządzanie inwestycjami: dziś TeraWulf ogłosiła również, że jej współzałożyciele, Paul Prager, dyrektor generalny i Nazar Khan, dyrektor operacyjny, kupili 2.5 miliona dolarów w ofercie prywatnej po cenie rynkowej 1.05 dolara za akcję (ostatnia podana cena sprzedaży akcji notowania akcji zwykłych Spółki na Nasdaq w dniu 26 stycznia 2023 r.). Inwestycja w zarządzanie jest dodatkiem do ponad 15 milionów USD kapitału osobistego, który wcześniej zainwestował w Spółkę zarząd.
• Inne wpływy kapitałowe: Spółka ogłosiła, że ​​otrzymała wpływy w wysokości około 4.25 mln USD z wykonania niektórych warrantów oferty prywatnej wyemitowanych w grudniu 2022 r. oraz z nieoperacyjnej oferty prywatnej kapitałowych papierów wartościowych na warunkach zasadniczo podobnych do Oferty.

Spółka zamierza wykorzystać wpływy netto z kapitału własnego na dokończenie budowy obiektów Lake Mariner i Nautilus oraz na ogólne cele korporacyjne, które mogą obejmować kapitał obrotowy. Oczekuje się, że wpływy z kapitału netto, wraz z oczekiwanymi wpływami z wykonania opcji subemitentów na zakup dodatkowych akcji, spełnią wymogi korzystnej restrukturyzacji zadłużenia. Dodatkowo, w celu ułatwienia przeprowadzenia Oferty, kierownictwo wymieniło 12 milionów akcji zwykłych na warranty, które zostaną natychmiast wykonane po zatwierdzeniu przez akcjonariuszy podwyższenia autoryzowanych akcji zwykłych Spółki.

JonesTrading Institutional Services LLC pełnił funkcję jedynego zarządzającego księgą księgową Oferty Publicznej. Dodatkowe informacje dotyczące transakcji zawiera raport bieżący Spółki na formularzu 8-K złożony w dniu 1 lutego 2023 r. w Komisji Papierów Wartościowych i Giełd.

Komentarz kierownictwa

„Już w 2023 roku osiągnęliśmy dwa kamienie milowe transformacji – zasadniczo porozumienie dotyczące restrukturyzacji naszego zadłużenia w celu skuteczniejszego dostosowania się do naszej rozbudowy operacyjnej i dynamiki rynku oraz zabezpieczenia dodatkowego kapitału w celu osiągnięcia dodatnich przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej i EBITDA” — powiedział Paul Prager. „Osiągając te osiągnięcia, bardziej niż kiedykolwiek wierzymy, że TeraWulf jest w stanie zapewnić rentowny wzrost i atrakcyjne zwroty. Jesteśmy przekonani, że jesteśmy w stanie pozyskać dodatkowe fundusze potrzebne do uzyskania umorzenia długów i jesteśmy zaangażowani w tworzenie wartości dla akcjonariuszy”.

Patrick Fleury, dyrektor finansowy TeraWulf, dodał: „Elastyczność jest kluczowym atrybutem każdej firmy i uważamy, że te zmodyfikowane warunki spłaty powinny jeszcze bardziej wyróżnić TeraWulf jako wybitnego pionowo zintegrowanego, najtańszego i zeroemisyjnego kopacza bitcoinów”.

O TeraWulfie

TeraWulf (Nasdaq: WULF) jest właścicielem i operatorem zintegrowanych pionowo, czystych środowiskowo zakładów wydobywczych bitcoinów w Stanach Zjednoczonych. Prowadzona przez doświadczoną grupę przedsiębiorców energetycznych Spółka obecnie eksploatuje i/lub kończy budowę dwóch obiektów wydobywczych: Lake Mariner w Nowym Jorku oraz Nautilus Cryptomine w Pensylwanii. TeraWulf generuje Bitcoiny produkowane w kraju, zasilane w 91% energią jądrową, wodną i słoneczną, mając na celu wykorzystanie w 100% energii o zerowej emisji dwutlenku węgla. Koncentrując się głównie na ESG, który bezpośrednio wiąże się z sukcesem biznesowym, TeraWulf spodziewa się oferować atrakcyjną ekonomię wydobycia na skalę przemysłową.

Wypowiedzi prognozujące

Niniejsza informacja prasowa zawiera stwierdzenia dotyczące przyszłości w rozumieniu przepisów „bezpiecznej przystani” Ustawy o reformie rozstrzygania sporów dotyczących prywatnych papierów wartościowych z 1995 r., z późniejszymi zmianami. Takie stwierdzenia dotyczące przyszłości obejmują stwierdzenia dotyczące przewidywanych przyszłych zdarzeń i oczekiwań, które nie są faktami historycznymi. Wszystkie stwierdzenia, inne niż stwierdzenia dotyczące faktów historycznych, są stwierdzeniami, które można uznać za stwierdzenia dotyczące przyszłości. Ponadto stwierdzenia dotyczące przyszłości są zwykle identyfikowane za pomocą słów takich jak „plan”, „wierzyć”, „cel”, „cel”, „cel”, „oczekiwać”, „przewidywać”, „zamierzać”, „prognozy”, „oszacować”, „prognoza”, „projekt”, „kontynuować”, „może”, „może”, „może”, „możliwe”, „potencjalny”, „przewidywać”, „powinien”, „byłby” i inne podobne słowa i wyrażenia, chociaż brak tych słów lub wyrażeń nie oznacza, że ​​oświadczenie nie jest wybiegające w przyszłość. Stwierdzenia dotyczące przyszłości opierają się na obecnych oczekiwaniach i przekonaniach kierownictwa TeraWulf iz natury podlegają wielu czynnikom, ryzyku, niepewności i założeniom oraz ich potencjalnym skutkom. Nie ma pewności, że przyszłe zmiany będą zgodne z przewidywaniami. Rzeczywiste wyniki mogą znacznie różnić się od tych wyrażonych lub sugerowanych w stwierdzeniach dotyczących przyszłości, opartych na wielu czynnikach, ryzyku, niepewności i założeniach, w tym między innymi: (1) warunki w branży wydobywania kryptowalut, w tym wahania cen rynkowych Bitcoin i inne kryptowaluty oraz ekonomika wydobywania kryptowalut, w tym w zakresie zmiennych lub czynników wpływających na koszt, wydajność i rentowność wydobywania kryptowalut; (2) konkurencja między różnymi dostawcami usług wydobywania kryptowalut; (3) zmiany obowiązujących przepisów prawa, regulacji i/lub zezwoleń wpływające na działalność TeraWulf lub branże, w których działa, w tym regulacje dotyczące wytwarzania energii, użytkowania kryptowalut i/lub wydobywania kryptowalut; (4) zdolność do realizacji określonych celów biznesowych oraz terminowej i efektywnej kosztowo realizacji projektów zintegrowanych; (5) nieuzyskanie odpowiedniego finansowania na czas i/lub na akceptowalnych warunkach w odniesieniu do strategii lub operacji wzrostu; (6) utrata zaufania publicznego do Bitcoina lub innych kryptowalut oraz możliwość manipulacji na rynku kryptowalut; (7) potencjalnej cyberprzestępczości, prania pieniędzy, infekcji złośliwym oprogramowaniem i phishingu i/lub utraty i zakłóceń w wyniku wadliwego działania lub awarii sprzętu, katastrofy fizycznej, naruszenia bezpieczeństwa danych, awarii komputera lub sabotażu (oraz koszty związane z którymkolwiek z powyższych (8) dostępność, harmonogram dostaw i koszt sprzętu niezbędnego do utrzymania i rozwoju działalności i operacji TeraWulf, w tym sprzętu górniczego i wyposażenia infrastruktury spełniającego specyfikacje techniczne lub inne wymagane do realizacji strategii rozwoju; (9) czynniki związane z zatrudnieniem siły roboczej, w tym utrata kluczowych pracowników; (10) spory sądowe dotyczące TeraWulf, RM 101 f/k/a IKONICS Corporation i/lub połączenia jednostek gospodarczych; (11) zdolność rozpoznania przewidywanych celów i korzyści połączenia jednostek gospodarczych; oraz (12) inne czynniki ryzyka i niepewności wyszczególnione okresowo w dokumentach Spółki składanych w Komisji Papierów Wartościowych i Giełd („SEC”). Ostrzega się potencjalnych inwestorów, akcjonariuszy i innych czytelników, aby nie pokładali nadmiernego zaufania w tych stwierdzeniach dotyczących przyszłości, które są aktualne jedynie w dniu, w którym zostały sporządzone. TeraWulf nie przyjmuje na siebie żadnego obowiązku publicznego aktualizowania jakichkolwiek stwierdzeń dotyczących przyszłości po ich ogłoszeniu, czy to w wyniku nowych informacji, przyszłych wydarzeń lub w inny sposób, z wyjątkiem sytuacji wymaganych przez prawo lub regulacje. www.sec.gov.

Kontakt

Sandy'ego Harrisona

[email chroniony]
(410) 770-9500