Kierownictwo zarządzającego funduszem VanEck jest optymistycznie nastawione do przyspieszenia tokenizacji zabezpieczeń w 2023 roku i wierzy, że suwerenne instytucje mogą być głównym motorem przewidywanego wzrostu ceny bitcoinów w drugiej połowie przyszłego roku.
Dodali, że przewidywany rozmach związany z wykorzystaniem technologii blockchain ma poprowadzić firmę do skupienia się na produktach krypto-natywnych.
Grupa inwestycyjna z Nowego Jorku spodziewa się, że instytucje finansowe w przyszłym roku stokenizują ponad 25 miliardów dolarów aktywów off-chain na blockchain, powiedział Matthew Sigel, szef badań aktywów cyfrowych VanEck, podczas środowego webinaru.
Dodał, że takie firmy prawdopodobnie będą wykorzystywać łańcuchy bloków, aby uprościć opiekę i rozliczenia przy jednoczesnym obniżeniu kosztów dla klientów.
Prognoza VanEck pojawia się, gdy wiele instytucji wyraziło zainteresowanie przestrzenią tokenizacji w ciągu ostatniego roku, często odróżniając przypadek użycia technologii blockchain od szerszej, niestabilnej przestrzeni kryptograficznej.
Bank centralny Singapuru ujawniono w maju nawiązał współpracę z JPMorgan Chase w ramach projektu pilotażowego blockchain, badającego potencjał DeFi. Inicjatywa o nazwie Project Guardian miała na celu tokenizację obligacji i depozytów za pomocą inteligentnych kontraktów zasilających egzekucje handlowe.
Nicole Olson, starszy wiceprezes ds. rozwoju produktów cyfrowych w State Street, powiedział Blockworks w sierpniowym wywiadzie, że wykorzystanie technologii rozproszonej księgi rachunkowej do tokenizacji funduszy i aktywów prywatnych w celu poprawy wydajności i dostępności jest czymś, nad czym firma pracuje w 2023 roku.
Kierownictwo grupy funduszy WisdomTree, która zarządza aktywami o wartości 76 miliardów dolarów, powtórzył swoje skupienie w ostatnich miesiącach, aby wprowadzić instrumenty o stałym dochodzie, akcje i towary do świata cyfrowego za pośrednictwem funduszy opartych na technologii blockchain i tokenizowanych ekspozycji.
Niedawno Larry Fink, dyrektor generalny BlackRock — największego na świecie zarządzającego aktywami — powiedział na konferencji prasowej Szczyt DealBook w New York Times w zeszłym tygodniu, że „następną generacją dla rynków i następną generacją dla papierów wartościowych będzie tokenizacja papierów wartościowych”.
Koncentracja na produktach kryptograficznych
Biorąc pod uwagę optymistyczne argumenty przemawiające za tokenizacją, dyrektor generalny VanEck, Jan van Eck, powiedział podczas webinaru, że firma skoncentruje się na natywnych produktach i rozwiązaniach kryptograficznych, które nazwał „rzeczywistymi projektami blockchain”.
Kolekcja firmy NFT, którą zaprezentował w maju, jest sygnałem tego, co ma nadejść w 2023 roku – dodał, ale nie podał szczegółów.
W przeciwnym razie, jak powiedział van Eck, firma jest „całkiem zajęta” produktami związanymi z kryptowalutami.
Firma posiada zestaw indeksów kryptograficznych i oferuje różne ETP w Europie inwestujące w pojedyncze tokeny lub koszyk kryptoaktywów.
VanEck ma 68 ETF-ów handlujących w USA z łącznymi aktywami o wartości około 52 miliardów dolarów ETF.com. Trzy z tych funduszy oferują ekspozycję na przestrzeń kryptograficzną.
W kwietniu 2021 r. firma uruchomiła swój ETF Digital Transformation (DAPP), który ma największe udziały, w tym Block, MicroStrategy, Coinbase i Riot Blockchain. VanEck uruchomił później swój Bitcoin Strategy ETF (XBTF) w listopadzie 2021 r., po uruchomieniu podobnych kontraktów futures na bitcoiny fundusze ProShares i Valkyrie.
DAPP i XBTF spadły w tym roku odpowiednio o 83% i 63%. Każdy fundusz ma około 20 milionów dolarów w aktywach.
VanEck Gold and Digital Assets Mining ETF (DAM), który wszedł na rynek w marcu, miał jeszcze trudniejszy okres gromadzenia aktywów – obecnie posiada mniej niż 1 milion dolarów. Fundusz spadł o około 81% w 2022 r.
Obserwatorzy branży powiedzieli, że oczekują emitentów ETF aby zamknąć różne fundusze ETF związane z kryptowalutami wśród trwałego osłabienia.
„Jesteśmy stosunkowo powolni w zamykaniu funduszy ETF tylko z powodu niskich aktywów”, powiedział van Eck w wiadomości Blockworks. „Ale bazowe składniki DAM naprawdę skurczyły się pod względem kapitalizacji rynkowej, więc dokonujemy przeglądu”.
Przewidywanie cen i przyjęcie suwerennej instytucji
Dyrektorzy VanEck powiedzieli, że spodziewają się, że bitcoin może spaść do przedziału od 10,000 12,000 do XNUMX XNUMX USD w nadchodzących miesiącach, ponieważ fala bankructw górników może uwypuklić najniższy punkt tej krypto-zimy.
Cena Bitcoina wynosiła około 16,800 5 USD o godzinie 00:XNUMX czasu wschodniego w środę.
Sigel powiedział, że przewiduje, że cena bitcoina wzrośnie do 30,000 2023 USD w drugiej połowie 2024 r., gdy inflacja spadnie i zbliża się kolejny halving bitcoina – który ma nastąpić na początku XNUMX r.
Dyrektor dodał, że adopcja instytucjonalna będzie miała kluczowe znaczenie, jeśli bitcoin ponownie wzrośnie 10-krotnie. Dodał jednak, że wielu graczy z Wall Street nie będzie tak chętnych do podpisania bezpośrednich inwestycji w kryptowaluty po wydarzeniach takich jak upadek algorytmicznego stablecoina Terra, FTX i Three Arrows Capital.
„Więc jakie rodzaje instytucji?” powiedział. „Dla mnie to wraca do władców, którzy mają inne motywacje geopolityczne i realia podczas tej wojny rosyjsko-ukraińskiej i okresu wzmożonej cenzury finansowej niż kiedykolwiek wcześniej. I to jest dzika karta”.
VanEck spodziewa się, że przynajmniej jeden kraj doda bitcoiny lub inne aktywa cyfrowe do swojego suwerennego funduszu majątkowego. Sigel dodał, że kraj taki jak Brazylia może być liderem w tokenizacji długu państwowego, zauważając, że Itaú Unibanco, największy prywatny bank w kraju, ujawnił plany uruchomienia platformy tokenizacji w lipcu.
Salwador stał się pierwszym krajem, który przyjął bitcoin jako prawny środek płatniczy ostatni rok. Republika Środkowoafrykańska stał się drugim krajem zrobić to w kwietniu.
Liczba ludności obu krajów łącznie wynosi około 10 milionów, ale według Sigela więcej narodów, które pójdą w ich ślady, może zwiększyć zaufanie do kosmosu.
„Zobaczmy, czy [populacja krajów z bitcoinem jako prawnym środkiem płatniczym] osiągnie 80 milionów i co stanie się z ceną bitcoina oraz jak zareaguje reszta świata” – powiedział.
Otrzymuj najważniejsze wiadomości i spostrzeżenia dotyczące kryptowalut każdego wieczoru na swoją skrzynkę odbiorczą. Zapisz się do bezpłatnego biuletynu Blockworks teraz.
Nie możesz się doczekać? Otrzymuj nasze wiadomości w najszybszy możliwy sposób. Dołącz do nas na Telegramie.
Źródło: https://blockworks.co/news/vaneck-execs-predict-tokenization-trend-in-2023