Pokolenie Y może użyć żetonów, aby dostać się na drabinę nieruchomości – Cointelegraph Magazine

Wybuchowe połączenie blockchainu i aktywów fizycznych naprawdę zmienia sposób, w jaki młodzi ludzie mogą uzyskać dostęp do tradycyjnie niepłynnych, drogich i wolno zbywalnych aktywów fizycznych, takich jak nieruchomości. Dla większości ludzi był to zakup raz lub dwa razy w życiu, a teraz jest demokratyzowany, aby każdy mógł dzielić się bogactwem.

Jest to ważne, ponieważ wielu milenialsów i członków pokolenia Z jest skutecznie wykluczonych z rynku nieruchomości. Według raportu The Intelligence Lab z października 2021 r. światowe ceny domów rosną w najszybszym tempie od pierwszego kwartału 2005 r. Boom mieszkaniowy wywołany pandemią trwa, a ceny rosną średnio o 9.2% w 55 krajach i terytoriach w 2020 r. Rok podatkowy 2021.

Harry Horsfall, prawie wystarczająco młody, aby być członkiem pokolenia Z i założycielem Zebu Digital, nie jest obcy kryptowalutom. W 2103 roku kupił swój pierwszy Bitcoin i od tego czasu nie oglądał się za siebie. Jego zespół rozrósł się do 70 młodych fanów kryptowalut na całym świecie i prowadzi programy marketingu cyfrowego dla projektów Web3. Mówi jednak, że tylko za pośrednictwem kryptowalut ma szansę kiedykolwiek kupić mieszkanie.

„Przy obecnych cenach w Wielkiej Brytanii porównywalnych z mnożnikami wynagrodzeń i kredytów hipotecznych nie ma mowy, żebym mógł sobie pozwolić na wpłatę zaliczki na mieszkanie i oszczędzanie na kaucji, mieszkając w Londynie, nie mówiąc już o uzyskaniu wystarczająco wysokiego kredytu hipotecznego na własne mieszkanie” – mówi Horsfal.

„Jednak mając możliwość korzystania ze stakowania i pozyskiwania plonów za pośrednictwem kryptowalut, mam nadzieję, że będę mógł rozważyć zakup czegoś skromnego – miejmy nadzieję, że w Lizbonie”.

Jednak założenie, że staniesz się wystarczająco bogaty za pomocą kryptowalut, aby kupić mieszkanie, nie będzie możliwe przez całe pokolenie. Jednak blockchain zapewnia także większości nowe, innowacyjne rozwiązania, zakłócając rynek nieruchomości poprzez tokenizację. Zamiast oszczędzać ogromny depozyt, aby uzyskać wyniszczający kredyt hipoteczny, możesz teraz kupić ułamek nieruchomości za pomocą tokenów i powoli zwiększać swoją stawkę, korzystając jednocześnie z rosnących cen domów.

Budowanie bogactwa cegła po cegle

Cointelegraph spotkał się z Kevinem Murcko, dyrektorem generalnym CoinMetro, który pracuje w tej przestrzeni od wielu lat. Rozpoczął tokenizowane inwestycje w nieruchomości przed pandemią COVID i był świadkiem, jak początkowo niedowierzająca społeczność zaczęła zyskiwać zarówno zrozumienie, jak i apetyt na zasoby cyfrowe.

„Tokenizacja jest tym, na co czekało pokolenie Z – nawet jeśli o tym nie wiedziało. Obecnie dostęp do tradycyjnych inwestycji w nieruchomości wymaga wysokiego progu zamożności, znacznie wyższego niż w przypadku poprzednich pokoleń – mówi.

„Dzięki tokenizacji ludzie mogą teraz kupić ułamek apartamentu na Manhattanie o wartości powiedzmy 30 milionów dolarów i nadal uzyskać taki sam procentowy zwrot ze znacznie mniejszej inwestycji. A kiedy mówię „mniejsze”, technicznie i finansowo wykonalne jest oferowanie jednostek podstawowych w cenie około 500 dolarów.

Dodaje: „W kryptografii chodzi o dostęp”.

Chociaż możliwe jest oferowanie takich usług bez blockchaina – australijski BrickX jest dobrym przykładem – tokeny mogą sprawić, że proces będzie łatwiejszy, łatwiejszy w zarządzaniu i przejrzysty.

Trzymanie tokena bez korzystania z nieruchomości, tak jak w przypadku tradycyjnej opcji korzystania z nieruchomości w oznaczonym czasie, oznacza, że ​​do momentu sprzedaży nie ma żadnych konsekwencji podatkowych.

Jednak przejście w kierunku nowej i stosunkowo nieprzetestowanej tokenizacji nieruchomości jest dużym wyzwaniem i nawet fani kryptowalut są ostrożni.

Ashton Barger, pokolenie Z i główny organizator brytyjskiej konferencji DeFi Live, interesuje się kryptowalutami od 2017 roku. Nie jest jeszcze pewien, czy w ogóle chce kupić dom ze względu na koszty i chociaż interesuje go koncepcja tokenizacji, myśli jest trochę za wcześnie.

„Jeśli chodzi o koncepcję tokenizacji, nie inwestowałem w nic takiego” – mówi. „Po prostu nie jest to jeszcze przestrzeń, w którą czuję się komfortowo, inwestując i po prostu nie jestem pewien, od czego zacząć. Prawdopodobnie znajdę sposób, aby się zaangażować, gdy będę miał ku temu zasoby i środki”.

Rozwijający się rynek

Z drugiej strony tokenizacja oferuje programistom ścieżkę do gromadzenia funduszy, szczególnie w przypadku projektów o wartości poniżej 50 milionów dolarów.

„Te rozwiązania nie są atrakcyjne dla tradycyjnych brokerów finansowych, nie zarabiają wystarczająco dużo na prowizjach i, jak na ironię, trudniej jest zebrać pieniądze na skromniejsze projekty. Dlatego takie podejście podoba się nie tylko inwestorom, ale także deweloperom, zwłaszcza nowym graczom na rynku, którzy nie mają udokumentowanej historii” – wyjaśnia Murcko.

„Nie trzeba już szukać jednego inwestora, który z pasją wierzy w projekt i jest gotowy przekazać 50 milionów dolarów. Można znaleźć tysiące inwestorów gotowych zadeklarować mniejsze kwoty”.

Koszty dystrybucji w TradFi są zwykle bardzo wysokie, ale jeśli fundusze zostaną zebrane na wyspecjalizowanych platformach, koszty zostaną znacznie obniżone, procesy zostaną usprawnione, a większość uciążliwych dokumentów zostanie porzucona.

Murcko uważa, że ​​dodatkową korzyścią będzie to, że rozwój tokenizacji zmusi TradFi do większej elastyczności.

Krok w stronę całej nieruchomości

Murcko uważa również, że rynek kredytów hipotecznych również będzie ewoluował w tym kierunku, zapewniając dostęp do kredytów tym, których obecnie duże banki odmawiają.

„Wkrótce będziemy mieli platformę kredytów hipotecznych finansowaną przez społeczność, bezpośrednio konkurującą z bankami monopolistycznymi. Kandydat może nie osiągnąć „poprzeczki” wyznaczonej w ramach tradycyjnych kryteriów finansowych, ale podmioty finansujące detaliczne mają inne kryteria i mogą na nie wpływać emocje i inne czynniki. I to nie jest złe — pomaganie samotnej matce w zaciągnięciu kredytu hipotecznego na zakup domu, który w przeciwnym razie wykraczałby poza jej zakres, prawdopodobnie spowoduje, że najbardziej sumienni ze spłacających raty będą spłacać zobowiązania”.

„Podobnie jest z przedsiębiorcami chcącymi pozyskać kapitał. TradFi może je od razu odrzucić bez udokumentowanego doświadczenia, ale tłum może spojrzeć na pasję i wizję przedsiębiorcy i zdecydować się na inwestycję” – mówi.

Jednym z takich przedsiębiorców, który łączy swoją wiedzę na temat nieruchomości i blockchain, jest założyciel i dyrektor generalny UK Bricktrade, Gus Kang. Kang ma ponad 20-letnie doświadczenie w luksusowych nieruchomościach w Londynie i Hongkongu. Założył firmę o nazwie Waterfronts z siedzibą w Docklands w Londynie, aby zarządzać nieruchomościami od tego miejsca aż do Chelsea, która ma również biuro w Hongkongu.

Uderzyła go możliwość wykorzystania blockchainu do usprawnienia wąskich gardeł w zakupach nieruchomości.

„Nawet zakup pojedynczej nieruchomości jest procesem pracochłonnym i może zająć nawet sześć miesięcy. Te opóźnienia wydawały się takie same jak w zeszłym stuleciu, a moją pasją stało się odkrywanie na nowo inwestycji w nieruchomości”.

Kang jest w trakcie uruchamiania czegoś, co nazywa pierwszą w Wielkiej Brytanii platformą finansową dla branży budowlanej, akceptującą zarówno fiaty, jak i kryptowaluty, gdzie minimalna inwestycja wynosi tylko 500 dolarów, a faktyczną transakcję można przeprowadzić w ciągu minuty. Zasadniczo wykorzystuje koordynację blockchain jako sposób finansowania społecznościowego inwestycji, a następnie kompleksową obsługę sprzedaży mieszkań w inwestycji i ich wynajmu.

„Włożyliśmy duży nacisk w bezpieczeństwo na wszystkich poziomach tego procesu, aby zapewnić inwestorów, że ryzyko jest zawsze minimalizowane. Jesteśmy bardzo doświadczonym zespołem i pracujemy nad tym od 2018 roku. 80% platformy jest już zbudowane, a my tylko czekamy, aby ukończyć pozostałe 20% zgodnie z radami i wytycznymi przepisów FCA i Wielkiej Brytanii” – mówi Kang.

Znak tokenów

Ucząc się na innych platformach blockchain, BrickTrade będzie miał własny token, który umożliwi posiadaczom tokenów uzyskanie wcześniejszego dostępu do ofert.

„Będzie to ważne, ponieważ z naszych badań wynika, że ​​transakcje te są finansowane do kwoty miliona funtów w ciągu kilku minut. Na rynku istnieje apetyt na bezpieczne inwestycje zabezpieczone aktywami.”

Kang zamierza zaangażować społeczność we wszystkie aspekty transakcji. Oprócz dostępu do wszystkich danych formalnych, planuje się udostępnienie obrazu z kamer na żywo na każdym placu budowy wraz z regularnymi seminariami internetowymi i aktualizacjami od deweloperów.

„Posiadacze tokenów mogą zadawać pytania bezpośrednio zespołowi programistów.”

Po sfinansowaniu projektu przechodzą od zbierania funduszy do sprzedaży — ponownie w ułamkowych kwotach, a także dając pierwszeństwo społeczności BrickTrade.

„Tak więc deweloper przychodzi do nas po finansowanie w pierwszej fazie, ale w drugiej fazie pomagamy mu sprzedać mieszkania, jednocześnie zmniejszając koszty środków i koszty sprzedaży po obu stronach. Właściciele częściowi mogą następnie zdecydować, czy chcą sprzedać mieszkania po ukończeniu, czy też chcą je wynająć.”

To jest trzeci etap, który łączy cały majątek Kanga – tym razem w zakresie zarządzania nieruchomościami.

„Możemy znaleźć najemcę, zdobyć wszystkie wymagane certyfikaty i upewnić się, że istnieją formalności prawne i ubezpieczenie. I tak robimy to w przypadku innych naszych obiektów” – mówi.

„W rzeczywistości piękno tego systemu polega na tym, że nieruchomość może żyć w ekosystemie na zawsze — nieruchomość, którą pomogliśmy zbudować i utrzymać. Jest to już znana ilość.”

Kluczem do usprawnienia procesu było wykorzystanie blockchain, inteligentnych kontraktów i tokenów. Ponadto posiadanie w pełni zamkniętego, sprawdzonego systemu rozwoju od finansowania do sprzedaży umożliwi BrickTrade uzyskanie większych rabatów od programistów.

„Gdybyśmy próbowali to zrobić przez dziesięć, a nawet pięć lat, nie byłoby to możliwe. Ale teraz nadszedł idealny moment, biorąc pod uwagę popyt na rynku inwestycji zabezpieczonych aktywami.”

Inne rynki działają

Rynek proptech wreszcie tu jest, czego świadkami mogą być inne projekty na całym świecie. Jednym z takich projektów, uruchomionym i działającym, jest AqarChain z siedzibą w Zjednoczonych Emiratach Arabskich. Utworzony w 2018 r. w celu opracowywania rzeczywistych przypadków użycia wschodzących technologii, AgarChain digitalizuje nieruchomości na własnej platformie i twierdzi, że jest pierwszym na świecie zdecentralizowanym rynkiem nieruchomości.

Na hybrydowej platformie tokenizacji aktywa związane z nieruchomościami są najpierw przekształcane w NFT posiadające tytuł własności w metadanych, a następnie NFT jest frakcjonowany. Własność nieruchomości jest uwierzytelniana za pomocą NFT.

Dyrektor generalny Agarchain, Waqas Nakhwa, twierdzi, że platforma beta została uruchomiona w styczniu, a rynek NFT Assets ma pojawić się w tym miesiącu, a następnie platforma Metaverse.

„Aqarchain w pierwszym kwartale będzie również badać właściwości ofert na swojej platformie tokenizacyjnej poza ZEA. Oczekuje się, że pełnowymiarowa platforma Aqarchain będzie dostępna w trzecim kwartale 1 r. Pełnowymiarowa platforma będzie zawierała rozszerzone funkcje Metaverse i grę eksploracji lądu P3E” – mówi.

Własność tokenów NFT będzie również zapewniać prawa głosu w zarządzaniu, proporcjonalne zyski z nieruchomości oraz wszelki wzrost lub spadek wartości kapitału każdej nieruchomości. Ponadto właściciele projektu przewidują aktywny rynek wtórny.

Ponadto Propy, firma z branży nieruchomości skupiona na NFT, stosuje innowacyjną technologię blockchain do rzeczywistych aktywów. Pracując z nowymi protokołami transakcji na rynku nieruchomości, zapewniają dodatkową warstwę zaufania i eliminują stres dla nabywców domów. W ramach swojej ekspansji ogłosili pierwszą w USA aukcję NFT dotyczącą nieruchomości, w ramach której pod koniec tygodnia odbędzie się aukcja domu na Florydzie. Po udanej sprzedaży nieruchomość staje się aktywem DeFi, pod który można pożyczyć.

Tokenizacja właściwości DIY

Na drugim końcu skali, od wielkich planów wyklutych w drapaczach chmur Dubaju, znajduje się więcej inicjatyw typu „zrób to sam”, wykorzystujących żetony do reprezentowania własności.

Aaron Cohen, lat 23, jest związany z rynkiem kryptowalut od 2016 roku i jest założycielem @PhysicallyBacked. Wcześniej kupił działkę położoną około godziny drogi od Nowego Jorku i zdecydował się podzielić ją na kilka aktywów o powierzchni jednej stopy kwadratowej.

„Niczego nie ukrywam – jest to całkowicie przejrzyste – ale naprawdę chciałem dodać prawdziwą wartość do NFT” – mówi.

W czasie wywiadu pod koniec stycznia Cohen właśnie wystawił cztery nieruchomości NFT, każda o powierzchni metra kwadratowego za 200 dolarów, i w ciągu godziny dwie z nich zostały sprzedane. W rzeczywistości sprytny nabywca jednego z nich wystawił go bezpośrednio na OpenSea po nowej cenie 1 ETH.

„Powodzenia dla nich” – mówi Cohen. „Własność każdego NFT umożliwia posiadaczowi posiadanie gruntu obecnie, a także prawa w przyszłości w przypadku inwestycji. Ale dzisiaj jest to sentymentalna własność NFT. W końcu kto nie chciałby posiadać działki na obrzeżach Nowego Jorku?

Obecne plany rozwoju tej koncepcji w przyszłości obejmują sadzenie drzew i utworzenie zagłębienia węglowego. Cohen wskazuje na rzadkość swoich NFT, ponieważ są one bezpośrednio powiązane z rzeczywistym lądem, a nie z przestrzenią cyfrową.

Mimo to miło jest pomyśleć, że w Nowym Jorku można wspiąć się na szczebel nieruchomości już za 200 dolarów, nawet jeśli jest on wystarczająco duży, aby pomieścić hotel dla owadów.

Zastrzeżenie: Magazyn Cointelegraph nie wspiera usług tokenizacji nieruchomości ani nie zaleca inwestowania w nieruchomości za pośrednictwem nowych platform. To oczywiście bardzo interesujące, ale nowe i szybko rozwijające się technologie inwestycyjne wiążą się z wysokim ryzykiem.