CORRECTING and REPLACING Creek Road Miners, Inc. zawiera umowę o połączeniu z Prairie Operating Co., LLC

HENDERSON, Nevada–(BUSINESS WIRE)–#wirtualny– Proszę zastąpić wydanie z 25 października 2022 roku następującą poprawioną wersją z powodu wielu poprawek.

Zaktualizowane wydanie brzmi:

CREEK ROAD MINERS, INC. ZAWIERA UMOWĘ POŁĄCZENIA Z PRAIRIE OPERATING CO., LLC

Creek Road Miners, Inc. (OTCQB: CRKR; „Creek Road” lub „Spółka”) i Prairie Operating Co., LLC („Prairie”) ogłosiły dziś podpisanie umowy o połączeniu („Umowa o połączeniu”). Po zamknięciu fuzji Creek Road i Prairie („Połączenie”) połączona spółka zostanie nazwana Prairie Operating Co. i oczekuje się, że stanie się publicznie notowana na giełdzie OTCQB pod symbolem „PROP”. Po połączeniu Spółka zamierza wystąpić o notowanie na NYSE American Exchange. Członkowie Prairie otrzymają akcje zwykłe Creek Road i ograniczone opcje oparte na wynikach w ramach Fuzji. Po zamknięciu fuzji Ed Kovalik zostanie mianowany dyrektorem generalnym, Gary Hanna zostanie mianowany prezesem, a Craig Owen zostanie mianowany dyrektorem finansowym.

Prairie podpisała również umowę kupna-sprzedaży („PSA”) z Exok, Inc. („Exok”) na nabycie 37,030 76 akrów brutto niezagospodarowanej powierzchni dzierżawy ropy i gazu ze średnim udziałem w przychodach netto 28.2%, zlokalizowanej w Weld County w stanie Kolorado („Aktywa Exok”) za około XNUMX mln USD („Nabycie Aktywów” oraz wraz z Połączeniem „Transakcje”).

Paul Kessler, Prezes Wykonawczy Spółki, dodał: „Fuzja Creek-Prairie jest wynikiem ukierunkowanych wysiłków mających na celu zidentyfikowanie aktywów energetycznych o jakości instytucjonalnej, aby wygenerować istotną wartość dla wszystkich interesariuszy. Powstały zespół doświadczonych profesjonalistów z rodowodami reprezentuje najlepszych w swojej klasie i skoncentruje się na wspieraniu niezależności energetycznej USA”.

Ed Kovalik dodał: „Możliwość nabycia tych aktywów od Exok Inc., co naszym zdaniem jest bardzo atrakcyjną metryką pozycji Prairie, która idealnie posuwa się naprzód. Niedawna działalność offsetowa prowadzona przez znanych operatorów daje nam wysoki poziom zaufania do potencjału w tym w większości ciągłym bloku powierzchni. Spodziewamy się, że pierwsze operacje wiertnicze rozpoczniemy na początku 2023 roku”. Pan Kovalik dodał dalej: „Wierzymy, że Prairie będzie reprezentować bardzo wyjątkową historię na rynkach publicznych, z solidnym profilem niskokosztowych aktywów, z dużą przestrzenią do prowadzenia na tym, co wydaje się być wspaniałym długoterminowym rynkiem ropy naftowej i gazu ziemnego”.

Creek Road zaangażował Roth Capital Partners, LLC do pomocy w negocjacjach z niektórymi inwestorami w celu pozyskania kapitału przed zamknięciem Połączenia. Wszelkie uzyskane dochody zostaną wykorzystane do sfinansowania Nabycia Aktywów, a także do rozwinięcia Aktywów Exok po zamknięciu.

Oczekuje się, że fuzja, która została zatwierdzona przez radę dyrektorów Creek Road i członków Prairie, zostanie zamknięta w czwartym kwartale 2022 r., z zastrzeżeniem zwyczajowych warunków zamknięcia, w tym zamknięcia prywatnej emisji papierów wartościowych Creek Road dla łączne wpływy w wysokości co najmniej 30 milionów USD („PIPE”). Oczekuje się, że Nabycie Aktywów zostanie zamknięte niezwłocznie po zamknięciu Połączenia. Wyłączając emisje papierów wartościowych w potencjalnej PIPE i zakładając brak wykonania opcji lub warrantów wyemitowanych po zamknięciu Połączenia, oczekuje się, że pozostające w obrocie akcje zwykłe Spółki po połączeniu będą w około 58.5% własnością obecnych akcjonariuszy Creek Road, 29.3% przez członków Prairie i 12.2% przez Exok.

Creek Road zamierza niezwłocznie złożyć oświadczenie informacyjne opisujące, między innymi, warunki Transakcji z amerykańską Komisją Papierów Wartościowych i Giełd („SEC”). Dodatkowe informacje na temat Transakcji, w tym kopie Umowy o połączeniu i PSA, zostaną przedstawione w Raporcie Bieżącym na Formularzu 8-K, który zostanie złożony przez Creek Road w SEC i będzie dostępny pod adresem www.sec.gov.

Doradcy

Baker & McKenzie LLP jest doradcą prawnym Creek Road.

Vinson & Elkins LLP jest doradcą prawnym Prairie.

O Creek Road

Górnicy Creek Road, Inc. (www.CreekRoadMiners.com) jest spółką zajmującą się wydobyciem kryptowalut, która wykorzystuje mobilne jednostki wytwarzania energii i obiekty wydobywcze. Model Creek Road Miners wykorzystuje obfitość wyrzuconego gazu ziemnego w sposób, który zapewnia jego działalności źródło energii o pożądanej cenie, przynosząc jednocześnie korzyści operatorom energetycznym, konsumentom i względom środowiskowym.

O prerii

Prairie jest spółką z ograniczoną odpowiedzialnością z Delaware utworzoną w celu nabywania i obsługi nieruchomości naftowych i gazowych w Stanach Zjednoczonych. Prairie zarządzają jej członkowie, Gary C. Hanna i Edward Kovalik.

Ważne informacje o proponowanym połączeniu

W związku z proponowanym Połączeniem, Creek Road przygotuje oświadczenie informacyjne do złożenia w SEC, które dostarczy dodatkowych ważnych informacji dotyczących proponowanego Połączenia. Po zakończeniu ostateczne oświadczenie informacyjne zostanie wysłane do akcjonariuszy Creek Road. ZALECA SIĘ AKCJONARIOM CREEK ROAD, ABY PRZECZYTALI WSZYSTKIE ODPOWIEDNIE DOKUMENTY ZŁOŻONE W SEC, W TYM OŚWIADCZENIE INFORMACYJNE CREEK ROAD, PONIEWAŻ BĘDĄ ZAWIERAĆ WAŻNE INFORMACJE O PROPONOWANYM POŁĄCZENIU. Akcjonariusze Creek Road będą mogli bezpłatnie uzyskać kopię oświadczenia informacyjnego (jeśli jest dostępna) i innych odpowiednich dokumentów złożonych w SEC ze strony internetowej SEC pod adresem www.sec.gov.

Wypowiedzi prognozujące

Informacje zawarte w niniejszym dokumencie oraz we wszelkich ustnych oświadczeniach złożonych w związku z niniejszym obejmują „stwierdzenia dotyczące przyszłości” w rozumieniu art. 27A Ustawy o papierach wartościowych z 1933 r., z późniejszymi zmianami, oraz art. 21E Ustawy o giełdzie papierów wartościowych z 1934 r., ze zmianami. Wszystkie oświadczenia, inne niż oświadczenia dotyczące obecnych lub historycznych faktów zawartych w niniejszym dokumencie, dotyczące Transakcji, zdolności Creek Road i Prairie do skonsumowania Transakcji i pozyskania kapitału przed Połączeniem, korzyści z Transakcji, przyszłych wyników finansowych Creek Road po Transakcjach, podobnie jak strategia Creek Road i Prairie, przyszłe operacje, sytuacja finansowa, szacunkowe przychody i straty, przewidywane koszty, perspektywy, plany i cele kierownictwa są stwierdzeniami wybiegającymi w przyszłość. W przypadku użycia w niniejszym dokumencie, w tym wszelkich oświadczeń ustnych złożonych w związku z niniejszym, słowa „może”, „powinien”, „będzie”, „może”, „wierzyć”, „przewidywać”, „zamierzać”, „oszacować”, „oczekiwać, „projekt”, przeczenie takich terminów i innych podobnych wyrażeń ma na celu identyfikację stwierdzeń dotyczących przyszłości, chociaż nie wszystkie stwierdzenia dotyczące przyszłości zawierają takie słowa identyfikujące. Te stwierdzenia dotyczące przyszłości są oparte na bieżących oczekiwaniach i założeniach kierownictwa Creek Road i Prairie dotyczących przyszłych wydarzeń i są oparte na aktualnie dostępnych informacjach dotyczących wyników i czasu przyszłych wydarzeń. O ile obowiązujące prawo nie stanowi inaczej, Creek Road i Prairie zrzekają się obowiązku aktualizacji jakichkolwiek stwierdzeń dotyczących przyszłości, z których wszystkie są wyraźnie zastrzeżone w stwierdzeniach zawartych w tej sekcji, w celu odzwierciedlenia wydarzeń lub okoliczności po dacie niniejszego dokumentu. Creek Road i Prairie ostrzegają, że te wypowiedzi prognozujące są obarczone ryzykiem i niepewnością, z których większość jest trudna do przewidzenia, a wiele z nich jest poza kontrolą Creek Road i Prairie. Ryzyka te obejmują między innymi ogólne warunki gospodarcze, finansowe, prawne, polityczne i biznesowe oraz zmiany na rynkach krajowych i zagranicznych; niezdolność stron do pomyślnego lub terminowego zrealizowania Transakcji lub spełnienia warunków zamknięcia, w tym zamknięcia oferty prywatnej papierów wartościowych Creek Road dla łącznych wpływów w wysokości co najmniej 30 milionów USD; niezrealizowania oczekiwanych korzyści z Transakcji, w tym w wyniku opóźnienia w jej realizacji; wystąpienie zdarzeń, które mogą dać prawo jednej lub obu Creek Road i Prairie do rozwiązania ostatecznych umów związanych z Transakcjami; ryzyko związane z rozwojem działalności Creek Road i harmonogramem oczekiwanych kamieni milowych działalności; oraz wpływ konkurencji na przyszły biznes Creek Road. W przypadku wystąpienia jednego lub większej liczby zagrożeń lub niepewności opisanych w niniejszym dokumencie oraz w jakichkolwiek wypowiedziach ustnych w związku z nimi lub w przypadku, gdy podstawowe założenia okażą się nieprawidłowe, rzeczywiste wyniki i plany mogą się znacznie różnić od tych wyrażonych w jakichkolwiek stwierdzeniach dotyczących przyszłości. Mogą wystąpić dodatkowe zagrożenia, o których ani Creek Road i Prairie obecnie nie wiedzą, ani które Creek Road i Prairie obecnie uważają za nieistotne, które mogą spowodować, że rzeczywiste wyniki będą się różnić od tych zawartych w stwierdzeniach dotyczących przyszłości. Dodatkowe informacje dotyczące tych i innych czynników, które mogą wpłynąć na oczekiwania Creek Road, można znaleźć w okresowych zgłoszeniach Creek Road w SEC, w tym w rocznym raporcie Creek Road na formularzu 10-K złożonym w SEC 31 marca 2022 r. oraz w każdym późniejszym raporcie kwartalnym na formularzu 10-Q. www.sec.gov.

Kontakt

Relacje z inwestorami

Johna D. Maatta

Górnicy Creek Road, Inc.

[email chroniony]