Australijscy badacze twierdzą, że na Coinbase jest handel poufny

Crypto Exchange Coinbase niedawno zgłosił stratę w wysokości 1 miliarda dolarów w II kwartale. Przychody Coinbase spadły o ponad 2% w ciągu drugiego kwartału rok do roku w związku z załamaniem się rynku kryptowalut. Przychody z transakcji detalicznych również spadły o 64% i wynoszą obecnie 66 mln USD.

Przeszkody dla Coinbase po prostu się nie kończą. 

Teraz trzej badacze z Sydney w Australii: Ester Félez-Viñas, Luke Johnson i Tālis J. Putniņš, twierdzą, że w ich pracy badawczej zatytułowanej „Insider trading na rynkach kryptowalut” handel z wykorzystaniem informacji poufnych występuje w 10-25% notowań kryptowalut. Ich artykuł badawczy wykorzystał giełdę kryptowalut Coinbase do studium przypadku.

Skoki związane z wykorzystywaniem informacji poufnych w sektorze kryptowalut

Handel poufny w sektorze Crypto był do niedawna często pomijany ze względu na minimalne regulacje. 

Jednak w lipcu Departament Sprawiedliwości USA (DOJ) zbadał byłego pracownika Coinbase. Pracownik Coinbase wraz ze swoim bratem i przyjacielem został oskarżony o oszustwa internetowe i handel poufnymi informacjami.

Artykuł badawczy autorstwa tych naukowców z University of Technology Sydney wykorzystuje dane blockchain do identyfikacji sprawców wykorzystywania informacji poufnych, którzy jeszcze nie zostali wezwani. Przeanalizowali wszystkie ogłoszenia i procesy Coinbase od września 2018 r. Do maja 2022 r., korzystając z internetowego archiwum.

Jako ogólną obserwację naukowcy zauważyli, że wykorzystanie informacji poufnych jest bardziej rozpowszechnione w kryptowalutach niż na giełdach. Szacuje się, że zyski z takiej nielegalnej działalności przez cały czas wynoszą około 1003 ETH (1.5 miliona dolarów). Takie liczby osiąga się, sprzedając tokeny natychmiast po ogłoszeniu aukcji.

Gazeta mówi: „Nasza analiza pokazuje znaczne podwyżki cen przed oficjalnymi ogłoszeniami, podobnie jak w przypadku ściganych przypadków wykorzystywania informacji poufnych na giełdach. Te ustalenia wskazują, że rynki kryptowalut są podatne na te same formy nadużyć, z którymi regulatorzy od dawna borykają się na tradycyjnych rynkach finansowych.

W artykule opublikowanym przez badaczy wspomniano, „Wykorzystując dane blockchain, identyfikujemy konkretne transakcje i portfele (osoby fizyczne), które konsekwentnie handlują przed ogłoszeniem, wykluczając alternatywne wyjaśnienia. Szacujemy, że wykorzystanie informacji poufnych występuje w 10-25% notowań kryptowalut, a jako dolna granica, osoby mające dostęp do informacji poufnych zarobiły 1.5 miliona dolarów w zyskach z handlu. Nasze odkrycia identyfikują sprawy, które nie zostały jeszcze wszczęte.”

Coinbase w niebezpieczeństwie 

Coinbase dużo stracił w drugim kwartale, co widać w wynikach drugiego kwartału, które wykazały stratę ponad miliarda dolarów. Trwające walki były widoczne dla całego świata, gdy kalifornijska firma w szokujący sposób zwolniła ostatnio 2 swoich pracowników. 

Jak wynika z raportów, Coinbase spadł z 462 miliardów dolarów w 2021 r. do zaledwie 217 miliardów. W II kwartale strata Coinbase na akcję wyniosła 2 USD zamiast oczekiwanych 4.95 USD. Giełda również nie uwzględniła swoich szacunków przychodów, a przychody w drugim kwartale wyniosły 2.65 mln USD, czyli znacznie mniej niż oczekiwano 2 mln USD.

Strata netto Coinbase również rozprzestrzeniła się do 1.1 miliarda dolarów w porównaniu do 1.59 miliarda dolarów przychodów w tym samym kwartale rok temu. Pod koniec kwartału czerwcowego aktywa kryptograficzne Coinbase wyniosły 428 milionów dolarów, co stanowiło 50% spadek w porównaniu z aktywami o wartości 1 miliarda dolarów pod koniec kwartału marca.

Spółka napisała w liście do swoich udziałowców: „Drugi kwartał był testem trwałości dla firm kryptograficznych i ogólnie złożonym kwartałem. Dramatyczne ruchy rynkowe zmieniły zachowanie użytkowników i wolumen transakcji, co wpłynęło na przychody z transakcji, ale także podkreśliło siłę naszego programu zarządzania ryzykiem”.