Katastrofalny rok, w którym niewielu zwycięzców znalazło się wśród morza przegranych

Rok 2022 miał być rokiem, w którym kryptowaluty weszły do ​​głównego nurtu, a znaczna część tradycyjnych firm venture capital mocno postawiła na ekosystem w 2021 roku. Jednak z jedną katastrofą po drugiej, rok 2022 okazał się katastrofalnym rokiem dla rodzącego się ekosystemu kryptowalut. Niektóre z największych nazwisk reklamowanych jako kluczowe dla rozwoju ekosystemu kryptograficznego okazały się być organizatorami najgorszego roku w niedawnej pamięci.

To powiedziawszy, całkiem sporo bohaterów stanęło na wysokości zadania. Ci zwycięzcy udowodnili, że krypto to nie tylko kilka wybranych osób i firm, ale żywy ekosystem, który może przetrwać poważne niepowodzenia.

Zacznijmy od niektórych z największych zwycięzców ekosystemu kryptograficznego w 2022 roku. Lista obejmuje osoby fizyczne, firmy i anonimowe grupy pracujące na rzecz ulepszenia branży.

Zwycięzcy

W roku, w którym doszło do wielomiliardowego upadku ekosystemu Terra, FTX i Three Arrows Capital, trudno wybrać zwycięzców. Jednak krypto już wcześniej stawiało czoła przeciwnikom, a rok 2022 nie był inny. Pomimo upadku kilku scentralizowanych podmiotów rok przyniósł kilka pozytywów.

Ledger i Trezor

Kiedy Satoshi Nakamoto stworzył Bitcoin (BTC), podstawową ideą było zapewnienie ludziom suwerenności finansowej, która uczyniła ich mniej zależnymi od scentralizowanych pośredników.

Dzięki ofertom lukratywnych stóp procentowych na produkty dochodowe i usługi handlu instrumentami pochodnymi większość użytkowników kryptowalut wolała trzymać swoje aktywa kryptograficzne na scentralizowanych giełdach. Jednak te lukratywne oferty stają się koszmarem, gdy miliony klientów tracą swoje fundusze w wyniku upadku scentralizowanej giełdy.

W gruzach upadku FTX inwestorzy kryptowalutowi stracili zaufanie do scentralizowanych giełd. Dostawcy portfeli sprzętowych, tacy jak Ledger i Trezor, skorzystali na tym, że inwestorzy zmienili swoje zachowanie w kierunku samoopieki.

W bezpośredniej odpowiedzi na awarię FTX, #Bitcoin inwestorzy ze wszystkich kohort portfelowych dokonali wyraźnej zmiany w zachowaniu w kierunku samoopieki.

Od krewetek po wieloryby, #Bitcoin salda onchain rosną

Czytaj więcej w The Week On-chainhttps://t.co/cVUE7QHbtQ pic.twitter.com/uIxUIcI46a

- glassnode (@glassnode) Listopad 14, 2022

W grudniu wiele osób preferowało usługi samoobsługowe i portfele sprzętowe. Po upadku FTX Trezor zobaczył Wzrost sprzedaży i przychodów o 300%. i Ledger to zobaczył największym Dzień sprzedaży kiedykolwiek.

Hakerzy w białym kapeluszu

Ekosystem kryptograficzny jest stosunkowo nowy i ma kilka przypadków użycia zdecentralizowane finanse (DeFi) są na wczesnym etapie rozwoju. To sprawia, że ​​jest podatny na błędy i exploity. Według DefiLlama, protokoły DeFi zostały wykorzystane za prawie 5.93 miliarda dolarów w 2022 roku

Jednak liczby te byłyby znacznie wyższe, gdyby nie hakerzy w białych kapeluszach. Te białe kapelusze zwróciły miliony dolarów skradzionych funduszy i zgłosiły błędy w zabezpieczeniach, które mogły doprowadzić do większej liczby exploitów. Dostawca usług bezpieczeństwa Immunefi twierdzi, że sam zapobiegł kradzieży aktywów kryptograficznych o wartości 20 miliardów dolarów dzięki programowi nagród za błędy dla hakerów w białych kapeluszach.

Podczas gdy wiele projektów ma tendencję do ignorowania białych kapeluszy, rok 2022 pokazał, że lepiej jest płacić miliony w nagrodach za błędy, niż tracić miliardy na exploitach.

Pęta

W chaosie 2022 roku Tether (USDT) stablecoin z powodzeniem manewrował przez wraki upadku Terra i FTX.

Scentralizowany stablecoin był na czele komentarzy krytyków tak długo, jak istniał. Kiedy natywny stablecoin Terry uległ depekcji, pojawiły się pogłoski o ekspozycji Tethera na skazany na zagładę ekosystem.

USDT udało się jednak przezwyciężyć strach i przez cały 2022 r. znacznie się to udało zmniejszył swoją zmienną ekspozycję. Firma również zobowiązał się do zaprzestania pożyczania środków ze swoich rezerw i położyć kres wszelkim obawom, niepewności i wątpliwościom, czyli FUD.

Związane z: Świąteczny stół: co powiedzieć rodzinie o tym, co wydarzyło się w krypto w tym roku

Z biegiem czasu Tether stał się bardziej przejrzysty, z 82% swoich rezerw w płynnych aktywach. Firma miała łączne aktywa w wysokości 68.06 mld USD na koniec trzeciego kwartału, przekraczając łączne zobowiązania w wysokości 67.8 mld USD.

Przegrani

Ekosystem kryptograficzny widział wielu przegranych w 2022 roku, a Sam Bankman-Fried jako pierwszy zdobył wzmiankę. Były dyrektor generalny giełdy kryptowalut FTX rozpoczął rok 2022 z majątkiem netto wynoszącym 20 miliardów dolarów. W niecały rok ta wartość netto zniknęła, a Bankman-Fried jest teraz wyszedł za kaucją za rzekomą kradzież funduszy klientów i popełnianie oszustw związanych z papierami wartościowymi. Współzałożyciel Terry, Do Kwon, którego ostatnią znaną lokalizacją była Serbia, również tworzy listę.

Ziemia USD

Algorytmiczne stablecoiny były nowatorską, obiecującą koncepcją podczas hossy. Ekosystem Terra osiągnął nowe szczyty w oparciu o ten szum. Jednak wadliwy projekt TerraUSD (UST), obecnie znanego jako TerraClassicUSD (USTC), wspomagany lekkomyślnymi decyzjami Kwona, doprowadził do jego ostatecznego upadku. Awaria rodzimego stablecoina Terry skaziła również koncepcję algorytmicznych monet stabilnych regulatorzy ostrzegają przed Im.

Upadek UST pochłonął 40 miliardów dolarów kapitału inwestorów i spowodował zarazę, która pochłonęła prawie pół tuzina innych firm kryptograficznych z ekspozycją na Terra. Podczas gdy wiele firm i osób mogło znaleźć się na liście przegranych, implozja UST firmy Terra była katalizatorem, który przyspieszył dalsze wstrząsy w 2022 roku.

Alameda Research, FTX i scentralizowane giełdy

Na początku 2022 roku FTX był wyceniany na 32 miliardy dolarów, podczas gdy jego siostrzana firma Alameda Research mogła pochwalić się własną wyceną na kilka miliardów dolarów. Jednakże Listopadowy run na bank na FTX wkrótce przekształcił się w bankructwo. Gdy pojawiło się więcej szczegółów, okazało się, że FTX i Alameda Research nie były tak niezależne, jak twierdziły. Nawet FTX US, który miał być odrębnym podmiotem regulowanym przez prawo Stanów Zjednoczonych, został uwikłany w skomplikowaną sagę.

Według władz FTX i Alameda przekazywały sobie nawzajem fundusze, a obie firmy były również zaangażowane w defraudację funduszy klientów. Alameda wykorzystała fundusze FTX do pożyczenia miliardów dolarów innym firmom. Z drugiej strony FTX wykorzystywał nieistniejące projekty wewnętrzne z zawyżonymi wycenami jako zabezpieczenie do zaciągania znacznych pożyczek. Całe Ponzi runęło w listopadzie.

Związane z: Pięciu największych zwycięzców kryptowalut (i przegranych) w 2022 roku

Upadek FTX i Alameda spowodował większą zarazę w ekosystemie kryptograficznym i samodzielnie wymazał zaufanie do scentralizowanych giełd i szerszego ekosystemu kryptograficznego praktycznie z dnia na dzień.

Inwestorzy Crypto

Wśród całego chaosu i upadku wielu giełd kryptograficznych i wiodących firm venture capital, największymi przegranymi są inwestorzy kryptograficzni. Gdyby spalenie rynku niedźwiedzia nie wystarczyło, miliony kryptowalutowych inwestorów którzy mieli swoje środki na FTX, stracili z dnia na dzień oszczędności życia.

Terra była kiedyś ekosystemem o wartości 40 miliardów dolarów. Jej rodzimy token, LUNA — obecnie znany jako Terra Classic (LUNC) — był jedną z pięciu największych kryptowalut pod względem kapitalizacji rynkowej. Gdy miliony klientów zainwestowały w ekosystem, upadek doprowadził ich inwestycje do zera w ciągu kilku godzin. Po upadku Terry inwestorzy kryptowalutowi stracili środki na szeregu scentralizowanych giełd i platform do obstawiania, takich jak Celsjusza, BlockFi i Hodlnaut. Inwestorzy kryptowalutowi również stracili znacząco na rynku niewymienialnych tokenów, a cena wielu popularnych kolekcji spadła o 70%. Ogólnie rzecz biorąc, inwestorzy kryptowalutowi należą do największych przegranych roku.

Rok 2022 przejdzie do historii kryptowalut jako annus horribilis. Inwestorzy kryptowalutowi będą chcieli zapomnieć o roku i zacząć od nowa. Firmy venture capital i inwestorzy w projekty kryptograficzne ponownie oceniają swoje strategie inwestycyjne. Po tak burzliwym roku w krypto, prawdopodobnym rezultatem będzie przyspieszenie regulacji w branży przez cały nadchodzący rok. Może to przywrócić częściowo utracone zaufanie do branży.