Ponad 33% wolumenu NFT to Wash Trading: wywiad z prezesem bitsCrunch

NFT były bez wątpienia najgorętszym tematem końca 2021 r. i początku 2022 r. Pchane do głównego nurtu projekty takie jak Bored Ape Yacht Club, Azuki, Okay Bears i inne, kwitły.

Ponieważ cały rynek osiągnął znaczny spadek, a cena Bitcoina straciła blisko 70% swojej wartości w ciągu kilku miesięcy, niezniszczalne tokeny również czuł presję. Wyceny się rozpadły, a projekty blue chipów, takie jak BAYC, odnotowały spadek cen minimalnych.

Wśród tego wszystkiego inne problemy również nękają rodzący się przemysł – handel płynami najwyraźniej szaleje, podczas gdy projekty naśladowców pojawiają się jak grzyby po deszczu. W tym podcaście omawiamy niektóre z rosnących problemów w branży, a także możliwe rozwiązania w przyszłości Vijay Pravin – CEO i założyciel w firmie bitsCrunch, dostawcy analityki NFT.

Ponad jedna trzecia NFT, wolumen obrotu jest wymieniany na pranie

Jednym z głównych problemów branży NFT od dłuższego czasu jest handel praniem. Dla tych nieświadomych, wash trading to proces sztucznego zawyżania ceny aktywów poprzez symulację działalności handlowej. Zobaczmy przykład.

Wyobraź sobie, że John kupuje NFT za 1 ETH. Chce jednak, aby wyglądało na to, że jest to kosztowny przedmiot kolekcjonerski, który udało mu się zdobyć po okazyjnej cenie. Aby to zrobić, tworzy kolejny portfel MetaMask i „kupuje” go od siebie za 10 ETH. Teraz musisz pamiętać, że sprzedaż NFT odbywa się w sieci, a dane są rejestrowane i publicznie weryfikowalne. Dlatego historia handlu dla każdego NFT na OpenSea (co dotyczy również większości rynków) jest w pełni widoczna. Powiedziawszy to, każdy, kto sprawdzi ten NFT, zobaczy teraz, że został kupiony za 1 ETH, a następnie sprzedany za 10 ETH – tworząc iluzję, że jest to drogi kawałek. Ktoś może wtedy zdecydować się wydać na niego więcej niż 10 ETH, myśląc, że kupuje coś drogiego, podczas gdy w rzeczywistości John sztucznie zawyżał cenę, sprzedając to sobie.

Ten problem można rozszerzyć do różnych celów. Na przykład założyciele mogą sztucznie zawyżać wolumen obrotu swoimi kolekcjami, aby zyskiwały na popularności na różnych platformach.

Wypowiadając się w tej sprawie, Pravin powiedział, że jego firma podała dane liczbowe i podzieliła się z nami, że ponad jedna trzecia całkowitego wolumenu transakcji NFT na wszystkich rynkach podlega handlowi typu wash trading.

Powyższy przykład był szczególnie prosty. Pravin ujawnił, że zidentyfikował ponad 12 wzorców, które stosują handlarze myciem, aby osiągnąć swoje złośliwe cele.

Czy transakcje NFT są skorelowane z szerszym rynkiem kryptograficznym?

Rynek kryptowalut grzebał w ostatnich miesiącach, a spadek nasilił się w tym tygodniu, kiedy cena Bitcoina prawie osiągnęła 20 2017 USD – poprzedni rekord wszech czasów z XNUMX roku i poziom krytyczny.

Dzięki temu ceny NFT również spadły. Teraz należy wziąć pod uwagę kilka ważnych rzeczy. Niewymienne tokeny są zwykle denominowane w natywnej kryptowalucie sieci, w której działają. Najczęściej – to ETH lub SOL.

Logicznie rzecz biorąc, kiedy spada cena ETH lub SOL, spada również wartość NFT w USD, ale ważne jest, aby zobaczyć, czy ich nominał ETH lub SOL również spada. Jak dotąd – wydaje się, że tak jest.

Na przykład w momencie pisania tego tekstu cena minimalna Bored Ape NFT wynosiła około 86 ETH, a zaledwie kilka miesięcy temu przekroczyła 130 ETH. Według Pravin istnieje korelacja między cenami NFT a szerszym rynkiem kryptowalut, zwłaszcza w przypadku niektórych kolekcji.

Jako dostawca analiz NFT i kryminalistyki przyjrzeliśmy się niektórym korelacjom. Niektóre z nich widzimy, zwłaszcza w kolekcjach takich jak MAYC (Mutant Ape Yacht Club) – widzimy, że korelują z ETH i innymi wartościami kryptograficznymi.

Z drugiej strony istnieją kolekcje takie jak ArtBlocks, w których każdy może wybić i mają ponad 200,000 XNUMX właścicieli. Nie korelują z Ethereum i innymi ogólnymi monetami.

Przestrzeń NFT jest jak dziecko

Jak wspomniano powyżej, istnieje ogromna liczba projektów w przestrzeni NFT, które po prostu replikują udane kolekcje z drobnymi zmianami lub odnowionymi narracjami. Jest też wiele projektów z wątpliwą oprawą wizualną.

Jednym z przykładów z ostatnich tygodni jest Goblintown – zbiór wręcz brzydkich goblinów (jakby były ładne gobliny) w wyraźnym nawiązaniu do targu niedźwiedzi, jak w „Idziemy do miasta goblinów”. Kolekcja była darmowa i w pewnym momencie osiągnęła aż 9 ETH pod względem ceny minimalnej. I nie jest to pierwsza kolekcja tego rodzaju, która zyskała ogromną popularność.

Pravin uważa, że ​​dzieje się tak dlatego, że rynek NFT jest wciąż bardzo młody, a z czasem branża oczyści się z „śmieciowych projektów”.

Porównałbym przestrzeń NFT do dziecka, które wciąż raczkuje i próbuje się wspiąć. Spodziewałbym się, że niektóre śmieciowe projekty zgubią się w tej sytuacji rynkowej.

To poniekąd dobre i złe – złe dla tych, którzy wkładają serce i duszę w projekt, ale jednocześnie czyści kolekcje, które nie są gotowe, by pozostać na dłuższą metę.

Z drugiej strony uważa, że ​​projekty takie jak BAYC i CryptoPunks prawdopodobnie nie znikną i wniosły dużą wartość do przestrzeni.

Pravin podzielił się również swoimi przemyśleniami na temat Web3, zaangażowaniem VC oraz tym, jak jego zdaniem rynek ukształtuje się w przyszłości. Zachęcamy do obejrzenia naszego podcastu wideo, aby dowiedzieć się, jak jego zdaniem będą wyglądać NFT w ciągu najbliższych kilku lat.