Rolnictwo plonów stało się głównym tematem w krypto. Z miliardami zamkniętymi w DeFi i szalonymi zwrotami z inwestycji, było tylko kwestią czasu, zanim ten trend stanie się coraz bardziej popularny.
Czym więc jest DeFi?
Po pierwsze, DeFi oznacza Zdecentralizowane Finanse. Jest to termin zbiorczy dla aplikacji działających w oparciu o blockchain, które działają poprzez inteligentne kontrakty, bez konieczności korzystania ze stron trzecich, co czyni je zdecentralizowanymi.
Pod wieloma względami DeFi działa jak tradycyjna bankowość. Na przykład możesz pożyczać, pożyczać, zarabiać odsetki i handlować aktywami szybciej i bezpieczniej. A ponieważ DeFi działa w trybie peer-to-peer, nie są zaangażowane żadne jednostki centralne, które mogłyby kontrolować aplikację DeFi. Zamiast tego aplikacja jest uruchamiana za pomocą inteligentnych kontraktów.
A inteligentna umowa to umowa napisana w kodzie, która wchodzi w życie automatycznie po spełnieniu określonych warunków. W DeFi inteligentne kontrakty stanowią podstawę wielu protokołów.
Weź na przykład, Uniswap, popularna zdecentralizowana giełda w sieci Ethereum. Na tej zdecentralizowanej giełdzie (DEX) możesz handlować dowolnymi kryptowalutami opartymi na Ethereum bez korzystania ze scentralizowanej platformy.
Pod wieloma względami zdecentralizowane finanse zostały wymyślone, aby ulepszyć i wprowadzić zalety obecnego modelu finansowego do kryptowalut.
Dlaczego krypto miałoby tego chcieć? Cóż, gospodarka rozwijała się w większości we współczesnym świecie. I nawet jeśli w czasie kryzysu finansowego i wielkiej recesji bilans wielu znaczących instytucji poczerwieniał, narzędzia finansowe obecnego systemu pozwalały na naprawę i inwestycje.
DeFi próbuje teraz odciąć się od obecnego systemu finansowego, zmniejszając władzę dużych instytucji. Zdecentralizowane finanse wykorzystują technologię do oddzielenia obecnych scentralizowanych modeli finansowych, dając użytkownikom lepszą kontrolę nad ich aktywami bez względu na wiek, tożsamość lub pochodzenie etniczne.
Co to jest uprawa roli?
Teraz, gdy znasz już podstawy DeFi, możemy przyjrzeć się rolnictwu. Rentowność to obstawianie lub pożyczanie aktywów kryptograficznych w celu wygenerowania pozytywnego zwrotu z inwestycji w kryptowalutę. Rolnictwo zysku pozwala użytkownikom zamknąć swoje krypto w inteligentnych pulach płynności opartych na umowach.
Użytkownicy są zachęcani do dodawania zasobów do określonej puli płynności poprzez obiecane odsetki. Odsetki te mogą różnić się od procentu opłat transakcyjnych do uzyskania większej ilości określonej monety kryptograficznej lub tokena (wydobywanie płynności). W większości przypadków zwrot z inwestycji puli płynności jest wyrażony w RRSO (roczna stopa procentowa) lub APR (roczna stopa procentowa).
Ale co z nietrwałą utratą?
Podczas uprawy plonów twoje tokeny są zablokowane w protokole (lub inteligentnej umowie), dzięki czemu w zamian otrzymasz odsetki. Minusem jest oczywiście fakt, że ryzykujesz utratę wartości swoich aktywów. Nazywa się to „nietrwałą stratą”.
Nietrwała strata oznacza, że wartość Twojej kryptowaluty nagle spada lub rośnie, gdy jest ona postawiona. A w niektórych sytuacjach nietrwała strata może doprowadzić Cię do punktu, w którym zamiast zarabiać więcej w momencie wypłaty tokenów, może być tak, że lepiej byłoby po prostu trzymać swoje krypto i nic nie robić.
Tak, strata może być większa niż zarobione odsetki. Jest to problem, z którym boryka się wielu hodowców plonów. Dlatego ważne jest, aby przeczytać o ryzyku przed użyciem tych protokołów.
Jak to działa?
Dzięki rolnictwu zysku dostawcy płynności deponują swoje środki w pulach płynności. Odbywa się to głównie na zdecentralizowanych giełdach i kosztuje użytkowników niewielką opłatę. Opłaty te są często dzielone lub wypłacane dostawcom płynności.
W ten sposób dostawcy płynności będą zachęcani do deponowania swoich środków na DEX.
Jeszcze inną zachętą może być dystrybucja nowych tokenów, ponieważ w niektórych przypadkach określoną kwotę można odblokować i zarobić tylko poprzez wydobywanie płynności. Kwota wypłacana dostawcom płynności zależy od protokołu, na którym działa.
I jak możesz sobie wyobrazić, sprawy mogą bardzo szybko się skomplikować. Ponieważ możesz zdeponować swoje tokeny na innym protokole, teoretycznie możesz pożyczać tokeny z jednego DEX i używać ich do farmowania na innym. Oczywiście nie zalecamy tego, ponieważ wiąże się to z dodatkowym ryzykiem. Ponieważ wszystkie protokoły działają wyłącznie na kodzie, luka w zabezpieczeniach może zagrozić Twoim środkom.
Specyfika popularnych platform do uprawy plonów
Dzięki innowacjom najbardziej znane zdecentralizowane giełdy zwróciły uwagę opinii publicznej, wypełniając w odpowiednim czasie istniejące zapotrzebowanie na rynku. I chociaż cel jest ten sam, każda platforma ma kilka cech szczególnych.
Uniswap
Uniswap to zdecentralizowana giełda, która oferuje swapy między tysiącami tokenów Ethereum (ERC-20) i pozwala użytkownikom zapewnić płynność w zamian za opłaty transakcyjne. Kilka aktywów na Uniswap DEX oferuje możliwość uzyskania pasywnego dochodu poprzez uprawę plonów.
Niektóre pule upraw zapewniają roczny plon procentowy (APY), w którym możesz zarobić nawet więcej niż 75%.
Aave
Aave jest jednym z panujących królów DeFi pod względem całkowitej wartości zablokowanej (TVL). W chwili pisania tego tekstu protokół ma 4.5 miliarda dolarów TVL, pomimo bessy. Podobnie jak Uniswap, Aave to oparty na Ethereum dApp, który oferuje niskooprocentowane pożyczki w kryptowalutach.
Użytkownicy mogą zdeponować środki w protokole jako zabezpieczenie, co pozwala im pożyczyć określoną ilość krypto. Ponieważ Twoje pieniądze zostaną zdeponowane w inteligentnej umowie, możliwość niepowodzenia zależy od inteligentnej umowy. Jeśli inteligentna umowa jest zagrożona, przechowywane środki mogą zostać skradzione.
Kolejnym ryzykiem, jakie podejmują użytkownicy Aavee, jest groźba likwidacji. Likwidacja może nastąpić, jeśli współczynnik zdrowia spadnie poniżej 1. Może się to zdarzyć, gdy wartość zabezpieczenia spadnie lub pożyczony dług wzrośnie względem siebie. Kiedy zostaniesz zlikwidowany, 50% zadłużenia kredytobiorcy zostaje spłacone, a ta wartość (plus opłata likwidacyjna) zostanie pobrana z zabezpieczenia. Po likwidacji Twój dług zostanie spłacony.
PancakeSwap
Podobnie jak Uniswap, PancakeSwap to zdecentralizowana giełda, na której możesz bezpośrednio handlować różnymi aktywami. Na tym DEX-ie możliwe jest również plonowanie gospodarstwa. System PancakeSwap działa w sieci Binance Smart Chain (BSC) zamiast Ethereum.
Ponadto PancakeSwap jest znany z oferowania loterii, rynku NFT, konkursów handlowych i nie tylko.
Ponadto protokół zawiera wiele funkcji związanych z hazardem i/lub grami. Jednak nawet PancakeSwap wiąże się z takim samym ryzykiem jak Uniswap, ponieważ jest to DEX, w tym nietrwała strata.
Krzywa Finanse
Curve Finance to bardzo znany i zaufany DEX z TVL w wysokości 3.8 miliarda dolarów w momencie pisania. Curve skupia się w szczególności na stablecoinach w sieci Ethereum. Ma długą listę puli stablecoinów z przyzwoitymi zwrotami powiązanymi z walutą fiducjarną (głównie USD).
Pule Stablecoin są szczególnie bezpieczne, jeśli tokeny nie stracą swojego pega. Ponieważ ich ceny nie zmienią się dramatycznie w porównaniu do siebie, można całkowicie uniknąć nietrwałych strat.
Jak obliczane są dochody z uprawy plonów?
Zazwyczaj szacunkowe dochody z uprawy roli są obliczane corocznie i wyrażane jako roczna stopa procentowa (APR) lub roczna stopa procentowa (APY).
APR ma prostą formułę. Jeśli RRSO wynosi 10% i zainwestujesz 1000 dolarów, Twój zwrot po 365 dniach wyniesie około 100 dolarów.
RRSO to jednak inna sprawa. Tutaj dzienne nagrody zostaną również uwzględnione w inwestycji, aby wygenerować więcej zwrotów. Wzór na to jest następujący: APY= (1 + r/n )n – 1, gdzie „r” to podana roczna stopa procentowa, a „n” to liczba okresów kapitalizacji każdego roku.
Zawsze pamiętaj, że APR i RRSO mogą się bardzo szybko zmieniać. Im więcej osób wskakuje do określonej farmy/puli, tym niższe RRSO/RRSO. A ponieważ DeFi to szybko rozwijający się rynek, oznacza to, że wiele gospodarstw będzie kwitło pewnego dnia, a nie trzy miesiące później.
Pożyczki / Pożyczki
Inną możliwością w DeFi jest pożyczanie/pożyczanie. Pozwala właścicielom kryptowalut na wykorzystanie swoich aktywów jako zabezpieczenia, aby pożyczyć więcej lub pożyczyć krypto innym użytkownikom. Na przykład: jeśli masz 1 bitcoin, możesz pożyczyć 0.5 bitcoina (w zależności od oprocentowania pożyczek itp.) i użyć go do wygenerowania dodatkowego dochodu. Z drugiej strony możesz pożyczyć swoje krypto innym i otrzymać w zamian dywidendę. Można to postrzegać jako prosty sposób na generowanie dochodu pasywnego dla wielu osób.
Ponieważ mówimy o DeFi, wszystkie te transakcje są zapisane w inteligentnych kontraktach, co oznacza, że kontrakt będzie wykonywany bez względu na wszystko. Ponieważ ludzie muszą „zamknąć” swoje krypto przed pożyczeniem, ryzyko kradzieży i niespłacenia kredytu jest zminimalizowane. Jeśli pożyczająca strona umowy nie może spłacić zadłużenia, użytkownik ten straci zablokowane kryptowaluty.
Jakie są zagrożenia związane z uprawą plonów?
Oczywiście wszystko, co brzmi zbyt dobrze, aby mogło być prawdziwe, rzadko jest prawdziwe. Dlatego musimy przejść przez ryzyko związane z pożyczaniem lub pożyczaniem kryptowalut.
Zazwyczaj przed pożyczeniem niektórych aktywów należy złożyć zabezpieczenie. Tak więc, jeśli Twoje zabezpieczenie spadnie poniżej pewnego progu (w zależności od platformy), Twoje zabezpieczenie może zostać zlikwidowane. Jedynym sposobem na uniknięcie tego jest dodanie dodatkowego zabezpieczenia.
Oznacza to, że albo jesteś zmuszony zainwestować więcej, aby utrzymać swoje aktywa w stanie nienaruszonym, albo zostać zlikwidowany. Tego rodzaju zagrożenia są często pomijane, ale mogą znacząco zranić ludzi.
Wyobraź sobie, że inwestujesz 10.000 XNUMX $ tylko po to, aby zobaczyć, że straciłeś wszystko, ponieważ nie dodałeś (lub nie mogłeś) żadnego zabezpieczenia.
Wiele platform stworzyło zasady przeciwdziałające temu zjawisku, które mogą zminimalizować ryzyko likwidacji. Niektóre platformy poproszą Cię o nadmierne zabezpieczenie. Zasadniczo będziesz musiał wpłacić więcej wartości niż chcesz pożyczyć, na przykład nawet 500% na niektórych platformach.
Inne zagrożenia obejmują zhakowanie platformy, z której korzystasz, złamanie inteligentnych kontraktów, oszustwo lub bankructwo platformy.
Krótko mówiąc, możesz stracić wszystkie pieniądze zainwestowane w protokół w mgnieniu oka. Dlatego przed wejściem do jakichkolwiek protokołów DeFi należy je dokładnie zbadać i zainwestować tylko to, co można stracić.
Na wynos
- Rolnictwo dochodowe polega na blokowaniu aktywów kryptograficznych w puli w celu uzyskania odsetek.
- Hodowla plonów może być bardzo opłacalna, ale może również powodować straty finansowe.
- Ponieważ niektóre protokoły nie pozwalają na natychmiastowe „odblokowanie” aktywów kryptograficznych, wiele może się zdarzyć na niestabilnym rynku kryptograficznym. Co więcej, użytkownicy ryzykują wadliwymi inteligentnymi kontraktami, hakerami i nietrwałą utratą.
- Dlatego przed wejściem do przestrzeni DeFi zalecamy zrozumienie wszystkich związanych z tym zagrożeń i możliwości.
Polecany obraz: oobit.com
* Informacje zawarte w tym artykule i podane łącza służą wyłącznie do celów informacyjnych i nie powinny stanowić porady finansowej ani inwestycyjnej. Radzimy zrobić własne badania lub skonsultować się z profesjonalistą przed podjęciem decyzji finansowych. Proszę potwierdzić, że nie ponosimy odpowiedzialności za jakiekolwiek straty spowodowane przez jakiekolwiek informacje zawarte na tej stronie.
Źródło: https://coindoo.com/yield-farming/