(Bloomberg) — Chiński przemysł układów scalonych rozwija się szybciej niż gdziekolwiek indziej na świecie, po tym, jak amerykańskie sankcje nałożone na lokalnych liderów, od Huawei Technologies Co. po Hikvision, pobudziły apetyt na domowe komponenty.
Najczęściej czytane z Bloomberg
Według danych zebranych przez Bloomberg, średnio 20 z 2 najszybciej rozwijających się firm przemysłu chipowego na świecie w ciągu ostatnich czterech kwartałów wywodzi się z gospodarki nr 8 na świecie. To w porównaniu z zaledwie XNUMX w tym samym punkcie w zeszłym roku. Ci chińscy dostawcy oprogramowania do projektowania, procesorów i sprzętu niezbędnego do produkcji układów scalonych kilkakrotnie zwiększają przychody, tak jak światowi liderzy Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. czy ASML Holding NV.
Ten przyspieszony wzrost pokazuje, jak napięcia między Waszyngtonem a Pekinem zmieniają światowy przemysł półprzewodników o wartości 550 miliardów dolarów – sektor, który odgrywa ogromną rolę we wszystkim, od obronności po pojawienie się przyszłych technologii, takich jak sztuczna inteligencja i samochody autonomiczne. W 2020 r. Stany Zjednoczone zaczęły ograniczać sprzedaż amerykańskiej technologii do firm takich jak Semiconductor Manufacturing International Corp. i Hangzhou Hikvision Digital Technology Co., skutecznie powstrzymując ich wzrost – ale także napędzając boom w produkcji i dostawach chipów w Chinach.
Czytaj więcej: Chińska moc wytwarzania chipów rośnie pomimo wysiłków USA, aby temu przeciwdziałać
Podczas gdy akcje takich firm jak Cambricon Technologies Corp. wzrosły ponad dwukrotnie w stosunku do minimów w tym roku, analitycy twierdzą, że wciąż może istnieć przestrzeń do wzrostu. Oczekuje się, że Pekin zainwestuje miliardy dolarów w sektor w ramach ambitnych programów, takich jak plan „Małych Gigantów”, aby wspierać i finansować krajowych mistrzów technologii oraz zachęcać do taktyki „kupowania Chin” w celu obejścia amerykańskich sankcji. Pojawienie się rodzimych nazw przyciągnęło uwagę niektórych z najbardziej wybrednych klientów: Apple Inc. podobno uważa Yangtze Memory Technologies Co. za swojego najnowszego dostawcę pamięci flash do iPhone'a.
„Największym podstawowym trendem jest dążenie Chin do samowystarczalności w łańcuchu dostaw, katalizowane przez blokady związane z Covid”, napisał analityk Morningstar, Phelix Lee, w e-mailu odpowiadającym na zapytania Bloomberg News. „W czasie blokad chińscy klienci, którzy używają głównie importowanych półprzewodników, muszą pozyskiwać rodzime alternatywy, aby zapewnić płynne działanie”.
Czytaj więcej: Chińscy „mali giganci” to najnowsza broń w wojnie technologicznej z USA
Indeks FactSet China Semiconductor Index, który śledzi niektórych z największych graczy branżowych w kraju, zyskał około 20% od końca kwietnia, kiedy blokady Covid spowodowały wzrost lokalnych cen. Nadal jednak spada o około jedną trzecią w stosunku do szczytu z lipca 2021 r.
U podstaw ambicji Pekinu leży impuls do odzwyczajenia się od geopolitycznego rywala i importowanych chipsetów o wartości ponad 430 miliardów dolarów w 2021 roku. Zamówienia na sprzęt do produkcji chipów od zagranicznych dostawców wzrosły w ubiegłym roku o 58%, ponieważ lokalne zakłady zwiększyły moce produkcyjne, dostarczone dane przez organizację branżową Semi show.
To z kolei napędza lokalny biznes. Według China Semiconductor Industry Association, łączna sprzedaż chińskich producentów i projektantów chipów wzrosła w 18 roku o 2021% do rekordowego poziomu ponad 1 biliona juanów (150 miliardów dolarów).
Utrzymujący się niedobór chipów, który ogranicza produkcję u największych światowych producentów samochodów i elektroniki użytkowej, działa również na korzyść lokalnych producentów chipów, pomagając chińskim dostawcom w łatwiejszym dostępie do rynku międzynarodowego – czasami z premiami za najlepiej sprzedające się produkty, takie jak auto i chipy komputerowe.
SMIC i Hua Hong Semiconductor Ltd., najwięksi kontraktowi producenci chipów, utrzymali swoje zakłady w Szanghaju na prawie pełnych obrotach, nawet gdy najgorsza epidemia Covid-19 od 2020 r. paraliżuje fabryki i logistykę w całych Chinach. Z pomocą władz lokalnych loty towarowe z Japonii dostarczyły niezbędne materiały i sprzęt do fabryk wiórów, gdy miasto zostało zablokowane. Firma SMIC odnotowała ostatnio wzrost sprzedaży kwartalnej o 67%, wyprzedzając znacznie większych rywali, GlobalFoundries Inc. i TSMC.
Wyjaśnienie: Ogromny plan Chin na rzecz przewagi technologicznej nad Stanami Zjednoczonymi: QuickTake
Przychody firmy Shanghai Fullhan Microelectronics Co. wzrosły średnio o 37% z powodu dużego popytu na produkty do monitoringu. Projektant chipów wideo zobowiązał się rozszerzyć działalność na pojazdy elektryczne i sztuczną inteligencję po zdobyciu tytułu „Little Giant”. A deweloper narzędzi projektowych Primarius Technologies Co. podwoił średnio sprzedaż w ciągu ostatnich czterech kwartałów, twierdząc, że jest to opracowane oprogramowanie, które można wykorzystać do produkcji 3-nanometrowych chipów.
Odkładając na bok długoterminowe obawy dotyczące rentowności, Lee z Morningstar powiedział, że agresywne zwiększanie zdolności produkcyjnych chińskich graczy zwiększy ich obecność na całym świecie. To sieje gęsią skórkę w Waszyngtonie.
„Ameryka jest bliska przegrania konkurencji” – ostrzegali badacz stosunków międzynarodowych Graham Allison i były szef Google Eric Schmidt w felietonie w Wall Street Journal. „Jeśli Pekin rozwinie trwałą przewagę w łańcuchu dostaw półprzewodników, doprowadzi to do przełomów w podstawowych technologiach, z którymi Stany Zjednoczone nie mogą się równać”.
Czytaj więcej: Eric Schmidt wzywa Stany Zjednoczone do oparcia się na TSMC i Samsungu w zakresie bezpieczeństwa układów scalonych
(Aktualizacje z komentarzami byłego szefa Google, zapasy z akapitu szóstego)
Najczęściej czytane z Bloomberg Businessweek
© 2022 Bloomberg LP
Źródło: https://finance.yahoo.com/news/us-sanctions-helped-china-supercharge-210000586.html