Zapasy energii lepsze wyniki niż w ubiegłym roku, przy czym sektor ogólnie zyskał 59% w roku, w którym S&P 500 spadł o 19%. To poważne wyniki, takie, które zawsze będą zachwycać inwestorów, a zarówno handlowcy, jak i analitycy uważnie obserwują sektor energetyczny w pierwszym kwartale 2023 roku.
Na razie sektor energetyczny wstrzymuje się z działaniem. Wydaje się, że inflacja ochładza się, a Rezerwa Federalna wskazała, że przyszłe podwyżki stóp procentowych mogą być wolniejsze, co przyniosło korzyści akcjom wzrostowym w porównaniu z akcjami cyklicznymi, takimi jak akcje energetyczne.
Patrząc w przyszłość, prawdopodobnie do końca pierwszej połowy 1 roku ceny ropy wzrosną. Chiny ponownie otwierają swoją gospodarkę, co spowoduje gęsią skórkę popytu, podczas gdy eksport Rosji, który został zatrzaśnięty, gdy kraj ten najechał Ukrainę w zeszłym roku, wrócił do poziomu niemal sprzed wojny. Sezonowe wzrosty popytu w Stanach Zjednoczonych, wiosną i latem na półkuli północnej, również będą wspierać ceny – i prawdopodobnie znajdzie to odzwierciedlenie w cenach akcji.
W tym kontekście analitycy z Wall Street przyglądają się sektorowi energetycznemu, szukając akcji, które są przygotowane na wzrosty rzędu 40% lub więcej. Potencjalne zyski tej wielkości zasługują na drugie spojrzenie, a my wyciągnęliśmy szczegóły dotyczące dwóch takich nazw.
Partnerzy TXO Energy (TXO)
Pierwsza spółka energetyczna, której się przyjrzymy, jest nowością na rynkach publicznych, ponieważ miała swoją pierwszą ofertę publiczną dopiero w tym roku. TXO Energy Partners działa jako spółka komandytowa, prowadząc działalność w dorzeczu Permu w Teksasie-Nowym Meksyku i dorzeczu San Juan w Nowym Meksyku-Kolorado. Spółka koncentruje się na rentownej eksploatacji konwencjonalnych złóż ropy i gazu w obszarach swojej podstawowej działalności.
TXO Energy Partners posiada zróżnicowane portfolio aktywów konwencjonalnych, które obejmuje różne rodzaje metod produkcji węglowodorów. Obejmują one produkcję metanu z pokładów węgla, która jest zlokalizowana głównie w basenie San Juan, a także produkcję wody i CO2 opartą na powodziach, która jest zlokalizowana głównie w basenie permu. Na dzień 1 lipca 2022 r. całkowite potwierdzone rezerwy firmy wynosiły 143.05 mln baryłek ekwiwalentu ropy naftowej, z czego 38% stanowiła ropa naftowa, a 82% było zagospodarowywane.
Akcje zostały otwarte 27 stycznia. Podczas pierwszej oferty publicznej sprzedano 5 milionów jednostek zwykłych, a po zamknięciu, 6 lutego, spółka ogłosiła, że subemitenci skorzystali z opcji zakupu dodatkowych 750,000 115 akcji zwykłych. Ogólnie rzecz biorąc, IPO przyniosło łączne wpływy brutto w wysokości 23.74 milionów dolarów. Akcje są obecnie wyceniane na 8 USD, co oznacza wzrost o XNUMX% w stosunku do wartości zamknięcia pierwszego dnia.
Pięciogwiazdkowy analityk John Freeman, zajmując się tą nowo upublicznioną spółką dla Raymonda Jamesa, postrzega jej profil niezwiązany ze szczelinowaniem jako potencjalny składnik aktywów netto.
„Podstawowy wskaźnik spadku TXO [jest] prawdziwym wyróżnikiem w porównaniu z rówieśnikami” – stwierdził Freeman. „TXO ma wiodącą w branży równą ~9% stopę spadku rocznej bazy, która jest iloczynem jej konwencjonalnej bazy aktywów. Umożliwia to minimalne nakłady kapitałowe (w stosunku do rówieśników) zarówno w celu utrzymania, jak i wzrostu poziomu produkcji (nie jest potrzebne zewnętrzne finansowanie do sfinansowania nakładów inwestycyjnych, w przeciwieństwie do historycznych MLP w zakresie wydobycia i wydobycia), co przekłada się na wyższy profil wolnych przepływów pieniężnych w porównaniu z niekonwencjonalnymi rówieśnikami.
Analityk jest również wielkim fanem zespołu zarządzającego, zauważając: „Cały zespół zarządzający TXO zajmował wyższe stanowiska w XTO Energy przed kierowaniem TXO. W rzeczywistości, od IPO do sprzedaży XOM, XTO zrealizowało około 26% rocznej stopy zwrotu, przewyższając S&P około 8-krotnie w tym przedziale czasowym. Z technicznego punktu widzenia zespół zarządzający TXO działał w ponad 15 basenach łupkowych w USA z wieloletnim doświadczeniem”.
Zgodnie z tym byczym nastawieniem, Freeman opisuje akcje TXO jako silny zakup. Jego cena docelowa, ustalona na 34 USD, sugeruje, że ma roczny potencjał wzrostu o ~ 43%. (Aby obejrzeć historię Freemana, kliknij tutaj)
Zwracając się teraz do reszty ulicy, inni analitycy są na tej samej stronie. Ze 100% poparciem Street, a dokładniej 3 ocenami kupna, konsensus jest jednomyślny: TXO to mocny zakup. Średnia cena docelowa 33.33 USD zwiększa potencjał wzrostu do 40%. (Widzieć Prognoza zapasów TXO)
Diamentowe wiercenia morskie (DO)
Druga spółka energetyczna, której się przyjrzymy, to kolejna firma zajmująca się odwiertami ropy i gazu, która koncentruje się na trudnej dziedzinie oceanicznych odwiertów węglowodorów. Diamond Offshore obsługuje flotę platform wiertniczych głębokowodnych, w tym zarówno półzanurzalne, jak i dynamicznie pozycjonowane statki wiertnicze. Ultragłęboka platforma firmy Oceaniczna odwaga otrzymał niedawno czteroletni kontrakt o wartości 429 milionów dolarów z brazylijską firmą Petrobras.
Firma Diamond Offshore bardzo ucierpiała w okresie pandemii korony i w kwietniu 2020 r. rozpoczęła postępowanie upadłościowe na mocy rozdziału 11. Firma zakończyła restrukturyzację finansową, aby wyjść z upadłości na podstawie rozdziału 11 w kwietniu 2021 r., a znacznik DO wrócił do publicznego obrotu w marcu 2022 r. XNUMX.
Jutro zobaczymy wyniki Diamonda za 4Q22 i cały rok, ale możemy spojrzeć wstecz na jego raport za 3Q22, aby zorientować się, w jakim miejscu znajduje się firma. W trzecim kwartale firma Diamond odnotowała drugi z rzędu kwartał kolejnych wzrostów przychodów, z najwyższą kwotą 226 mln USD. Oznaczało to 10% wzrost w porównaniu z drugim kwartałem, pokonując konsensus szacunkowy na poziomie 181.39 mln USD. Podsumowując, Diamond przeszedł ze straty w drugim kwartale w wysokości 2 miliona, czyli 21.9 centów na akcję, do zysku netto w wysokości 22 miliona dolarów, czyli 5.5 centów na rozwodnioną akcję zysku. To było ogromne uderzenie, ponieważ analitycy spodziewali się straty w wysokości 5 centów na akcję.
Był to silny zwrot dla firmy, poparty dobrymi wynikami platform operacyjnych firmy. Flota wiertnic głębinowych firmy Diamond wykazała ogólną efektywność przychodów na poziomie 97.3%. Oceaniczny Czarny Jastrząb wiertnica uzyskała premię za wydajność, kiedy wykonała swój pierwszy odwiert w Senegalu. Ponadto statek wiertniczy Świeczka rozpoczęła realizację ważnego kontraktu w Zatoce Meksykańskiej, aw tym roku może zobaczyć opcje na nawet siedem dodatkowych odwiertów.
Analityk David Anderson z brytyjskiego giganta bankowego Barclays zajął się Diamentem i widzi, że firma ma dobrą pozycję do generowania zysków w przyszłości.
„Po roku przejściowym w 2022 r., po wyjściu z bankructwa w kwietniu 2021 r., spodziewamy się, że DO wygeneruje znaczny wzrost EBITDA w latach 2023-2025 po mniej więcej progu rentowności w 2022 r. Ten rok będzie tylko pierwszym krokiem, a wzrost w 2024 i 2025 r. będzie napędzany głównie przez pięć platform wycofujących się z kontraktu w 2024 r.… co stanowi niezłą okazję do zmiany ceny” – napisał Anderson.
Ta generalnie optymistyczna postawa sprawia, że Anderson ocenia akcje jako przeważone (tj. Kupuj), z ceną docelową 21 USD, co oznacza solidny 79% potencjał wzrostu w horyzoncie czasowym jednego roku. (Aby obejrzeć historię Andersona, kliknij tutaj)
Niektóre akcje przemykają pod radarem, a Diamond jest jednym z nich. Anderson's to jedyna niedawna recenzja analityków tej firmy i jest zdecydowanie pozytywna. (Widzieć Prognoza zapasów diamentów)
Aby znaleźć dobre pomysły na handel akcjami po atrakcyjnych wycenach, odwiedź TipRanks' Najlepsze akcje do kupienia, narzędzie, które łączy wszystkie spostrzeżenia dotyczące kapitału TipRanks.
Odpowiedzialność: Opinie wyrażone w tym artykule dotyczą wyłącznie analityków. Treść jest przeznaczona wyłącznie do celów informacyjnych. Bardzo ważne jest wykonanie własnej analizy przed dokonaniem jakiejkolwiek inwestycji.
Źródło: https://finance.yahoo.com/news/time-buy-energy-stocks-over-004346462.html