Wpływ inflacji na inwestycje

Jak inwestorzy mogą chronić swoje portfele przed skutkami rosnącej inflacji

Czy czujesz, że zostałeś odepchnięty finansowo? Nie jesteś jedyny. Według raportów inflacja osiągnęła najwyższy punkt w 2022 r. Dotknęła ona kilka firm, niezależnie od skali, z powodu ograniczenia zakupów konsumenckich. 

Co to jest inflacja?

Inflacja jest zjawiskiem ekonomicznym, którego skutkiem jest ciągły wzrost ogólnego poziomu cen usług i towarów w gospodarce w pewnym okresie czasu. Perspektywa badawcza, w swojej próbce w Business, opisuje inflację jako stały wzrost kosztów utrzymania, często mierzony za pomocą wskaźnika cen towarów i usług konsumpcyjnych (CPI).

Inflacja jest poważnym problemem dla inwestorów, ponieważ może z czasem zniszczyć siłę nabywczą ich inwestycji. Inflacja może również wpływać na gospodarkę i rynki finansowe, prowadząc do zmian stóp procentowych, cen akcji i rentowności obligacji. Tutaj zbadamy wpływ inflacji na inwestycje i omówimy sposoby, w jakie inwestorzy mogą chronić swoje portfele przed skutkami rosnącej inflacji.

Wpływ inflacji na inwestycje

Inflacja może znacząco wpłynąć na inwestycje, ponieważ zmniejsza rzeczywistą wartość pieniądza w czasie. Kiedy następuje wzrost ogólnego poziomu cen towarów i usług, za tę samą kwotę pieniędzy można kupić mniej towarów i usług. Oznacza to, że inwestorzy, którzy posiadają środki pieniężne lub ich ekwiwalenty, mogą zaobserwować realny spadek wartości swoich inwestycji. 

Na przykład, jeśli inflacja wynosi 3%, a inwestor posiada 100 USD w gotówce, wartość tych pieniędzy pod względem siły nabywczej spadłaby po roku do 97 USD.

Więzy

Więzy to rodzaj papierów wartościowych emitowanych przez rządy i inne organizacje w celu pozyskiwania funduszy od inwestorów. Kiedy ktoś kupuje obligację, pożycza pieniądze emitentowi, aw zamian otrzymuje odsetki i kapitał w terminie zapadalności. Płatności odsetkowe od obligacji są stałe, co oznacza, że ​​rzeczywista wartość płatności maleje wraz ze wzrostem inflacji. 

Jeśli trzymasz obligację do terminu zapadalności, otrzymasz wartość nominalną obligacji, ale siła nabywcza kapitału będzie niższa z powodu inflacji. W rezultacie rosnąca inflacja może prowadzić do niższych realnych zwrotów z obligacji.

Akcje

Akcje reprezentują własność w korporacji, a kiedy kupujesz akcje, kupujesz udział w zyskach i aktywach firmy. Gdy inflacja rośnie, firmy mogą ponosić wyższe koszty surowców i robocizny, co prowadzi do niższych marż zysku. Może to prowadzić do niższych cen akcji, ponieważ inwestorzy stają się bardziej ostrożni co do potencjału zarobkowego spółki. Z drugiej strony, niektóre firmy mogą być w stanie przenieść wyższe koszty na konsumentów, podnosząc ceny, co może prowadzić do wyższych zysków i wyższych cen akcji.

Nieruchomość

Nieruchomość jest materialną własnością, która może zapewnić dochód i wzrost wartości w miarę upływu czasu. Inflacja może wpływać na nieruchomości na kilka sposobów. Kiedy inflacja rośnie, wzrasta koszt materiałów budowlanych i robocizny, co skutkuje niższymi inwestycjami. 

Strategie inwestycyjne chroniące portfele przed inflacją

Inwestorzy mogą stosować kilka strategii inwestycyjnych, aby chronić swoje portfele przed skutkami inflacji. Niektóre z tych strategii obejmują:

Inwestowanie w papiery wartościowe zabezpieczone przed inflacją

Papiery wartościowe chronione przed inflacją to inwestycje, które mają na celu ochronę przed inflacją. Te papiery wartościowe obejmują skarbowe papiery wartościowe chronione przed inflacją (TIPS) i obligacje indeksowane inflacją. TIPS to obligacje emitowane przez Departament Skarbu Stanów Zjednoczonych, które są indeksowane do inflacji, co oznacza, że ​​wartość nominalna obligacji rośnie wraz z inflacją. 

Obligacje indeksowane inflacją działają podobnie, ale są emitowane przez inne rządy i korporacje. Inwestowanie w papiery wartościowe zabezpieczone przed inflacją może zapewnić inwestorom zabezpieczenie przed inflacją, ponieważ wartość tych papierów wartościowych rośnie wraz z inflacją.

Inwestowanie w prawdziwe aktywa

Aktywa materialne to aktywa fizyczne, takie jak nieruchomości, towary i zasoby naturalne. Ich wartość rośnie wraz z inflacją. Na przykład, gdy rośnie inflacja, ceny towarów, takich jak złoto i ropa naftowa, rosną. 

Jednak inwestowanie w aktywa materialne może być również ryzykowne, ponieważ wartość tych aktywów może być niestabilna i podlegać wahaniom rynkowym.

Dywersyfikacja inwestycji

Dywersyfikacja jest prawidłową strategią inwestycyjną, która polega na rozłożeniu inwestycji na różne klasy aktywów. Może to pomóc zmniejszyć ryzyko strat z jednej inwestycji. Dywersyfikacja może również chronić przed skutkami inflacji, ponieważ różne klasy aktywów osiągają różne wyniki w okresach inflacji. 

Na przykład, podczas gdy akcje mogą osiągać słabe wyniki w okresach inflacji, towarów a nieruchomości mogą osiągać dobre wyniki. Dywersyfikując inwestycje w różne klasy aktywów, inwestorzy mogą chronić swoje portfele przed skutkami inflacji.

Inwestowanie w wysokodochodowe akcje

Akcje wysokodochodowe to akcje, które zapewniają wysoką stopę dywidendy. Akcje te przynoszą dochody nawet w okresach inflacji. Wynika to z faktu, że firmy wypłacające wysokie dywidendy mają większe szanse na stabilne zyski i przepływy pieniężne, co może pomóc złagodzić wpływ inflacji na ich rentowność. Ponadto akcje spółek o wysokiej rentowności mogą zapewnić inwestorom źródło dochodu, które może pomóc zrównoważyć wpływ inflacji na wartość ich portfela.

Inwestowanie na rynkach wschodzących

Inwestując w rynki wschodzące, inwestujesz w krajach, które doświadczają szybkiego wzrostu gospodarczego i rozwoju. Rynki te są zwykle mniej podatne na inflację niż rynki rozwinięte. Wynika to z faktu, że rynki wschodzące mają zwykle niższy poziom zadłużenia i bardziej elastyczne kursy walut, co może pomóc złagodzić wpływ inflacji na ich gospodarki. Ponadto rynki wschodzące charakteryzują się wyższymi wskaźnikami wzrostu, co może zapewnić inwestorom potencjał wyższych zwrotów.

Wnioski

Inflacja jest poważnym problemem dla inwestorów, ponieważ z czasem całkowicie niszczy siłę nabywczą ich inwestycji. Inwestorzy mogą jednak zastosować kilka strategii inwestycyjnych, aby zabezpieczyć swoje portfele przed skutkami inflacji. Strategie te obejmują inwestowanie w papiery wartościowe zabezpieczone przed inflacją, inwestowanie w aktywa materialne, dywersyfikację inwestycji, inwestowanie w wysokodochodowe akcje oraz inwestowanie na rynkach wschodzących. 

Korzystając z tych strategii, inwestorzy mogą potencjalnie generować wyższe zwroty w dłuższej perspektywie. Eseje Wielka Brytania sugeruje, że inwestorzy powinni zawsze dokładnie rozważyć swoje cele inwestycyjne, tolerancję ryzyka i sytuację finansową przed podjęciem decyzji inwestycyjnych.