Gubernator Tennessee stara się, aby jeden z najlepszych klimatów podatkowych w kraju był jeszcze bardziej gościnny

Ustawodawcy i gubernatorzy w prawie połowie stanów obniżyli stawki podatku dochodowego w ciągu ostatnich dwóch lat, a teraz więcej idzie w ich ślady. Zanim drugi miesiąc 2023 roku dobiegł końca, w wielu stanach zostały już wprowadzone i uchwalone godne uwagi obniżki podatków dochodowych. Ostatnie wydarzenia miały miejsce w zeszłym tygodniu w Wirginii Zachodniej, gdzie przywódcy Izby Reprezentantów i Senatu osiągnęli porozumienie w sprawie reformy obniżającej stawki podatku dochodowego, co było najwyższym priorytetem dla gubernatora Jima Justice'a (R).

Umowa podatkowa z Wirginii Zachodniej, która przeszła już przez obie izby legislatury stanowej i wkrótce zostanie podpisana, obniża stawki podatku dochodowego i wprowadza ulgi w podatku od nieruchomości na sprzęt biznesowy, maszyny i zapasy. Umowa przewiduje również ulgę podatkową w celu zrekompensowania obciążeń podatkowych związanych z samochodami.

„Każda ze stron z czegoś zrezygnowała, ale rezultatem jest bardziej konkurencyjny kod podatkowy dla stanu górskiego” napisał Jared Walczak, wiceprezes ds. projektów państwowych w Fundacji Podatkowej. „Co ważniejsze, zbliża stanowe stawki podatku dochodowego do mediany krajowej i zmniejsza obciążenie stanowymi podatkami od inwestycji kapitałowych, czyniąc Wirginię Zachodnią bardziej atrakcyjnym stanem do życia i pracy”.

Dom Bill 2526, ustawodawstwo wdrażające umowę podatkową, obniża najwyższą stawkę podatku dochodowego w Wirginii Zachodniej z 6.5% do 5.12%, podczas gdy najniższa stawka spada z 3% do 2.6%. Przyszłe obniżki stawek będą wprowadzane stopniowo, jeśli zostaną spełnione określone warunki związane z dochodami.

Według najnowszego rocznego indeksu Fundacji Podatkowej, Zachodnia Wirginia ma obecnie dwudziesty najlepszy klimat podatkowy w kraju. Wraz z wejściem w życie tej umowy podatkowej ranking klimatu podatkowego dla przedsiębiorstw w Wirginii Zachodniej poprawi się z dwudziestego na siedemnaste miejsce.

Kilka powodów pomaga wyjaśnić, dlaczego w większości stanów w ostatnich latach wprowadzono ulgi podatkowe i dlaczego gubernatorzy tacy jak Jim Justice są tak chętni do przyłączenia się do akcji. Jednym z powodów jest to, że państwa mają do tego dobrą pozycję finansową, a wiele z nich ma spore nadwyżki budżetowe. Innym czynnikiem motywującym jest to, że ustawodawcy w stanach, które już mają niskie ogólne obciążenia podatkowe i sprzyjający klimat podatkowy dla przedsiębiorstw – w miejscach takich jak Floryda, Teksas, Karolina Północna i Tennessee – kontynuują dalsze reformy, które zapewnią podatnikom większe ulgi i sprawią, że ich podatki kodeksy jeszcze bardziej sprzyjają tworzeniu miejsc pracy niż obecnie.

Weźmy gubernatora Tennessee Billa Lee (z prawej) i nową reformę podatkową krok po kroku ujawnił w zeszłym miesiącu. Tennessee jest domem dla narodu trzeci najniższy średnie obciążenie podatkowe i jest jednym z zaledwie ośmiu stanów, które nie nakładają podatku dochodowego od osób fizycznych. Pomimo tej stosunkowo korzystnej sytuacji fiskalnej, plan podatkowy gubernatora Lee jasno pokazuje, że nie uważa on, iż ustawodawcy stanu ochotniczego powinni spocząć na laurach.

Pakiet podatkowy gubernatora Lee został wprowadzony jako jeden element prawodawstwo które zostaną omówione w komisji w tym tygodniu. Plan podatkowy Lee wprowadza szereg zmian, które sprawią, że kodeks podatkowy Tennessee będzie mniej uciążliwy dla firm. Pakiet podatkowy gubernatora zapewnia pracodawcom znaczną ulgę w trzech głównych podatkach nałożonych na nich przez stan Tennessee: podatku franczyzowego, podatku akcyzowego i podatku od działalności gospodarczej.

Zgodnie z planem podatkowym Lee pierwsze 50,000 6.5 USD dochodu byłoby zwolnione z 94% podatku od osób prawnych w Tennessee, zwanego podatkiem akcyzowym. To zwolnienie zapewniłoby pracodawcom XNUMX miliony dolarów ulgi w podatku akcyzowym w pierwszym roku.

Propozycja gubernatora Lee zapewnia również dodatkową ulgę poprzez zwiększenie zwolnień i progów dla stanowego podatku od wpływów brutto, zwanego podatkiem od działalności gospodarczej, a także podatku franczyzowego, który jest podatkiem od majątku firmy i wartości netto. Plan podatkowy Lee zwiększa poziom zwolnienia z podatku od działalności gospodarczej z 10,000 10,000,000 USD do 0.3 0.1875 144,000 USD i obniża najwyższą stawkę z XNUMX% do XNUMX%. Biuro gubernatora szacuje, że proponowane przez nich podwyższenie progu usunęłoby ponad XNUMX XNUMX pracodawców z ewidencji podatkowej przedsiębiorstw.

„Plan podatkowy Tennessee wykracza poza zwykłe obniżki stawek i, jeśli zostanie uchwalony, wprowadziłby kilka prowzrostowych zmian w kodeksie podatkowym Tennessee, pomagając stanowi podążać we właściwym kierunku w zakresie podatków od przedsiębiorstw” — Janelle Fritts, analityk polityki Tax Foundation, zauważyć o propozycji podatkowej gubernatora Lee. „Ogłoszony przez gubernatora plan dostosowania się do federalnego traktowania inwestycji kapitałowych, przyjęcia podziału jednego czynnika sprzedaży i obniżenia stawki podatku od przychodów brutto z działalności gospodarczej wzmocniłby gospodarkę stanu”.

W zeszłym roku, który był rokiem, w którym wygasły pełne wydatki federalne na koszty badań i rozwoju (R&D), Tennessee stało się pierwszym stanem, w którym ustawodawcy podjęli działania mające na celu zapewnić natychmiastowe odliczenie wydatków na badania i rozwój będzie kontynuowane dla celów podatków państwowych. Plan podatkowy gubernatora Lee opierałby się na reformie z 2022 r., dostosowując się do federalnej ustawy o cięciach podatkowych i zatrudnieniu (TCJA) w odniesieniu do kosztów niezwiązanych z badaniami i rozwojem, umożliwiając firmom odliczenie do 80% ich nakładów inwestycyjnych w pierwszym roku zamiast rozkładania ponad zawiłe harmonogramy amortyzacji.

„Byłaby to ważna zmiana”, zauważa Fritts, wyjaśniając, że umożliwienie natychmiastowego lub szybszego odliczenia inwestycji biznesowych „jest kluczowym motorem przyszłego wzrostu gospodarczego i może mieć większy efekt prowzrostowy za dolara utraconego dochodu niż obniżenie stawek podatkowych”.

Chociaż wiele stanów zapewnia amortyzację premii, chociaż federalna zgodność, jak proponuje gubernator Lee dla Tennessee, wycofywanie przez TCJA federalnej amortyzacji premii oznacza, że ​​​​ustawodawcy i gubernatorzy będą musieli uchwalić nowe przepisy, aby zapewnić pełne wydatki na cele podatków stanowych. Jeśli Kongres ponownie nie naprawi sprawy w tym roku, można oczekiwać, że więcej stanów podejmie takie działania.

„Państwa będą musiały upewnić się, że zgodność z ustalonymi datami leży w najlepszym interesie podatników” – mówi Ryan Ellis, agent zarejestrowany w IRS i prezes Center for a Free Economy. „Być może będą musieli mieć różne daty dla różnych federalnych pozycji podatkowych, aby uchwycić maksymalną wartość dla podatników stanowych. Całkowite wycofanie wydatków jest tego dobrym przykładem, wraz z wydatkami na badania i innymi problemami czasowymi TCJA.

Ustawodawcy w kilku stanach już rozpoczęli działania niezbędne do utrzymania pełnego wydatkowania. „Chociaż 18 stanów stosuje się obecnie do federalnego traktowania inwestycji kapitałowych, wpływ ten zaczyna słabnąć w tym roku wraz z federalnym wycofaniem pełnego wydatkowania i jego ostatecznym wygaśnięciem” – zauważył Fritts. "Ostatni rok, Oklahoma stał się pierwszym stanem, który wprowadził pełne wydatki na stałe, a Mississippi również wydaje się być na zakręcie, a podobne ustawodawstwo oczekuje w Oregonie i innych miejscach. Tennessee powinno rozważyć pójście za przykładem Oklahomy i trwałe utrzymanie tej prowzrostowej polityki w księgach”.

Propozycja podatkowa gubernatora Lee zmienia również metodologię podziału podatku od osób prawnych na taką, która nie zniechęca do inwestycji w stanie. W tej chwili Tennessee jest jednym z zaledwie 13 stanów, które nie stosują formuły znanej jako pojedynczy współczynnik sprzedaży (SSF) do określania zobowiązań podatkowych osób prawnych, ale propozycja gubernatora Lee mogłaby to zmienić. Tennessee nadal stosuje trójczynnikową formułę, od której wiele stanów odeszło w ostatnich latach, która oblicza zobowiązanie podatkowe osób prawnych na podstawie sprzedaży w stanie, listy płac w stanie i posiadanych nieruchomości w stanie. Krytycy formuły trzech czynników twierdzą, że powoduje to, że kodeks podatkowy traktuje firmy z Tennessee gorzej niż firmy spoza stanu.

„Tak długo, jak Tennessee zachowa swoją obecną formułę podziału, będzie opodatkowywać inwestycje w stanie bardziej niż stany z pojedynczym czynnikiem sprzedaży” – napisał Fritts. „Podążanie za większością stanów i przyjęcie podziału jednego czynnika sprzedaży pomogłoby Tennessee konkurować w zmieniającym się krajobrazie podatkowym”.

Gubernator Lee zaproponował ulgi podatkowe dla pracodawców, które, jeśli zostaną uchwalone, pomogą Tennessee pozostać konkurencyjnym nie tylko z innymi stanami, w których nie obowiązuje podatek dochodowy, takimi jak Floryda i Teksas, ale także z sąsiadem na wschodzie, Karoliną Północną. Podczas gdy Tennessee zajmuje czternaste miejsce w kraju klimat podatkowy dla przedsiębiorstw, Karolina Północna jest teraz w pierwszej dziesiątce.

W rzeczywistości Karolina Północna wkrótce nie będzie miała podatku dochodowego od osób prawnych, aw przeciwieństwie do Tennessee, stan Tar Heel nie nakłada na firmy podatku od przychodów brutto. W ramach ponadpartyjnej umowy budżetowej podpisanej przez gubernatora Roya Coopera (D) w listopadzie 2021 r., podatek dochodowy od osób prawnych w Karolinie Północnej ma zostać całkowicie wycofany do końca tej dekady, co uczyni Karolinę Północną jednym z zaledwie trzech stanów bez Podatek dochodowy od osób prawnych.

Krytycy propozycji podatkowej gubernatora Lee mogą twierdzić, że jest to „rozdanie dla biznesu” i że przynosi korzyści głównie właścicielom firm i inwestorom. Taka krytyka jest jednak odrzucana przez rosnącą liczbę badań i przekrojowe ideologiczne uznanie, że obciążenia podatkowe dla przedsiębiorstw nie są ponoszone przez firmy i firmy, ale przez rzeczywistych ludzi, w tym pracowników i konsumentów.

Ostatnia dekada była świadkiem umacniania się ponadpartyjnego konsensusu, że ciężar opodatkowania działalności gospodarczej nie jest ponoszony wyłącznie przez akcjonariuszy korporacyjnych, ale jest również płacony przez pracowników i konsumentów w postaci obniżonych płac i wyższych cen. W ten sposób obniżenie stawek podatku od osób prawnych stało się wspólnym celem prezydentów Baracka Obamy i Donalda Trumpa.

Debata nie dotyczy już tego, czy koszty podatku dochodowego od osób prawnych są częściowo pokrywane przez pracowników i konsumentów, ale w jakim stopniu są przez nich opłacane. Przewiduje to nawet lewicowe Centrum Polityki Podatkowej 20% podatku dochodowego od osób prawnych płacą pracownicy. Tymczasem Stephen Entin z Fundacji Podatkowej szacuje, że pracownicy ponoszą około 70% ciężaru opodatkowania osób prawnych.

„W ciągu ostatnich kilku dekad ekonomiści korzystali z badań empirycznych, aby oszacować stopień, w jakim podatek od osób prawnych spada na pracę i kapitał, po części poprzez odnotowanie odwrotnej korelacji między podatkami od osób prawnych a płacami i zatrudnieniem”, Entin pisze,. „Badania te wydają się wykazywać, że pracownicy ponoszą od 50% do 100% ciężaru podatku dochodowego od osób prawnych, przy czym najbardziej prawdopodobnym wynikiem jest 70% lub więcej”.

2015 „The Puzzle of Monogamous Marriage” opublikowany przez ekonomistów Kevina Hassetta i Aparnę Mathur wykazał, że podwyżka stawki podatku od osób prawnych o 1.0% prowadzi do spadku stawek płac o 0.5%. W raporcie tym przyjrzano się 66 krajom w okresie 25 lat, stwierdzając, że rząd federalny zebrałby więcej dochodów w wyniku podwyżki podatku dochodowego od osób prawnych, ale wzrost dochodów byłby mniejszy niż spadek płac pracowników.

To, że federalna obniżka podatku dochodowego od osób prawnych przynosi korzyści pracownikom, jest poglądem tak ponadpartyjnym, że w ostatniej dekadzie prezydenci obu partii dążyli do obniżenia stawek podatku od osób prawnych. Podobnie stanowa ulga podatkowa dla pracodawców zaproponowana przez gubernatora Lee, jeśli zostanie uchwalona, ​​nie tylko uczyni Tennessee bardziej atrakcyjnym miejscem do inwestowania, ale sprawi, że Tennessee stanie się bardziej dochodowym miejscem dla pracowników do zarabiania na życie i utrzymania rodziny.