Finanse Magnates rozmawiali z Richardem Whelanem, dyrektorem generalnym Alpha Trade, aby uzyskać dogłębne spojrzenie na jego obecną rolę i doświadczenie w branży.
Jakie jest Twoje doświadczenie w obszarze bankowości inwestycyjnej i startupów i jak przygotowało Cię do obecnej roli?
Osobiście w 1995 roku, po uzyskaniu tytułu licencjata z ekonomii i podyplomowych kwalifikacji w dziedzinie finansów w UCD w Dublinie, natychmiast dołączyłem do Deutsche Bank, gdzie przez cztery lata zajmowałem się operacjami walutowymi, operacjami rynku pieniężnego i operacjami o stałym dochodzie, gdzie początkowo pracowałem w Zespół ds. dochodzeń w sprawie płatności, który nie był ekscytujący, ale dał mi podstawy do zrozumienia mechaniki systemów rozliczania gotówki.
Przeniosłem się do JP Morgan, gdzie przez osiem lat kierowałem jednostką zajmującą średnie stanowisko biurowe, zajmując się operacjami rynku walutowego i pieniężnego, a później przeniosłem się do projektów, w których wypracowałem niszę, w której kierownictwo zaufało mi, że będę nadzorował budowę infrastruktury i operacji (I&O) testowanie i testowanie wszystkich nowych produktów gotówkowych i pochodnych, a następnie prowadzenie tych dywizji do ustabilizowania, zagnieżdżanie pionów w ramach odpowiedniej praktyki w banku, a następnie przejście do kolejnego nowego produktu.
Liczba inicjatyw jest zbyt duża, aby je wymienić, ale obejmują one operacje CLS, międzyjednostkowe swapy walutowe płynności i wymianę księgi głównej.
Następnie byłem kierownikiem programu w firmie UBS IRS, CDS i Structured OTC Derivatives, co naraziło mnie na eksplozję nowych produktów w krótkim okresie, nadzorując do 150 nowych projektów związanych z produktami w dowolnym momencie.
W tym czasie reprezentowałem również banki amerykańskie w różnych branżowych grupach roboczych, takich jak różne Grupy Robocze SWIFT, Grupy Robocze DTCC, Grupy Robocze CLS oraz zastępowałem mojego szefa w Komitecie ds. Wymiany Walutowej Rezerwy Federalnej (FXC).
Tuż przed kryzysem finansowym dołączyłem do Northern Trust Company jako Global Head of Treasury Operations.
Moją zamierzoną rolą jako globalnego szefa operacji skarbowych w Northern Trust było wdrożenie nowej technologii, która zastąpi ludzką interwencję we wszystkich operacjach gotówkowych w banku, ale z powodu kryzysu finansowego spędziłem dwa lata na odsunięciu stanowisk ze wszystkich moich globalnych oddziałów do centrów operacyjnych o niskich kosztach, a wszystkie budżety technologiczne zostały przesunięte.
To, wraz z powolnym charakterem podejmowania decyzji w bankach, doprowadziło mnie do zwrotu i wykorzystania wszystkich umiejętności, które rozwinąłem podczas pracy w wolno rozwijającym się sektorze gigantów korporacyjnych, ponieważ było oczywiste, że nie byli wystarczająco sprawni, aby przyjąć wschodzące dostępne technologie i dotrzymuj kroku rynkowi.
W tym niestabilnym okresie miałem cotygodniowe telefony do Rezerwy Federalnej w Chicago, która konsultowała się ze mną, aby przedstawić kolor zarówno w odniesieniu do stabilności sektora bankowego, jak iw szczególności potencjalnego przyszłego ryzyka niewypłacalności w instytucjach finansowych.
To doprowadziło mnie do biznesu brokerów-dealerów, ponieważ podejmowanie decyzji byłoby szybsze i mógłbym wprowadzić zmiany na poziomie zarządu i wdrożyć tę zmianę w ułamku czasu i kosztów. Fundamentu branży nauczyłem się od Banków Inwestycyjnych, Powierników i Banków Prywatnych i nadszedł czas, aby wykorzystać tę wiedzę w sposób, który mógłby mieć znacznie bardziej efektywny wpływ.
Moim pierwszym startem była firma FCA Regulated Broker-Dealer z Marcusem Cumberlandem i założyliśmy FIXI PLC, a podczas mojego okresu byłem COO i CTO w różnych punktach, jednocześnie utrzymując nadzór nad biurem środkowym i działem handlowym.
Podczas gdy tam FIXI PLC kwitło, a my zapewnialiśmy płynność wielu bankom, funduszom hedgingowym, korporacjom, aż do dobrze znanych prywatnych klientów Ultra High Net Worth.
Oprócz przejęcia i integracji istniejących operacji forex Rosthenthal Collins, opracowaliśmy bardzo agresywną i odnoszącą sukcesy firmę zajmującą się handlem własnym.
Mój zespół zarządzał również pozyskiwaniem płynności, a ja byłem odpowiedzialny za opracowanie bardzo udanej platformy handlu algorytmicznego arbitrażu, która samodzielnie pokrywała wszystkie koszty operacyjne firmy.
Będąc kluczowym w rozwoju FIXI, od firmy nabywającej licencję FCA do stania się instytucjonalnym dostawcą płynności w wybrzuszeniu, realizującym większe wolumeny niż większość banków z niewielkim ułamkiem zapotrzebowania na zasoby ludzkie poprzez przyjęcie tej pojawiającej się technologii eFX, jedynym logicznym krokiem naprzód było prowadzić własnego brokera-dealera.
Od czasu FIXI PLC od tego czasu nabyłem licencję regulacyjną bezpośrednio i byłem dyrektorem zarządzającym dla dwóch wysoce skalowalnych brokerów-dealerów regulowanych przez FCA obsługujących klientów detalicznych i instytucjonalnych oraz firmy zarządzającej aktywami regulowanymi przez FCA, a także ustanawiając i będąc dyrektorem naczelnym regulowanej przez FCA instytucji pieniądza elektronicznego .
Połączenie wszystkich powyższych pozycji idealnie ustawiło mnie do uruchomienia mojego pierwszego brokera-dealera jako właściciela i dyrektora naczelnego wraz z moimi cenionymi partnerami i naszym doświadczonym zespołem zarządzającym, którego znam i szanuję od wielu lat.
Nasze talenty leżą w bardzo różnych obszarach i mamy różne osobowości, jednak dzięki tej różnorodności zawsze osiągamy konsensus poprzez badanie wszystkich punktów widzenia i łagodzenie wszelkiego ryzyka bez utrudniania zrównoważonego rozwoju, z interesami naszych klientów zawsze na pierwszym planie.
Czy możesz rozwinąć swoje doświadczenie i zaangażowanie w Alpha Trade, a mianowicie swój wkład w nowe i innowacyjne oferty produktów?
Alpha Trade zrodziła się z wielu rozmów z partnerami, Senior Partners i Head of Regulatory Compliance w znaczącej firmie prawniczej oraz inwestorem kapitałowym w Deutsche Bank, własnym traderem walutowym w Axi i szefem ds. ryzyka w VantageFX, który od tego czasu zbudował dwa odnoszące sukcesy firmy FinTech, których technologia napędza obecnie większość działalności Alpha Trades.
Oprócz powyższego mamy doświadczonego CTO (Dean Yu) z ogromnym doświadczeniem we wszystkich standardowych technologiach branżowych i wszystkich opatentowanych technologiach dostarczanych przez te firmy.
Nasza misja jest absolutnie jasna, zidentyfikowaliśmy lukę w przestrzeni po stronie instytucjonalnej i kupna dla czystego, etycznego, przejrzystego dostawcy płynności, który mógłby pozyskiwać zarówno najlepszą, jak i najbardziej unikalną płynność na rynku za pośrednictwem naszych połączeń bez przechodzenia na najlepszą trasę ze wszystkimi typowymi podejrzanymi, którzy w zasadzie przetwarzają ceny Citibank i Barclays jako własne.
Rozwinęliśmy i posiadamy źródła płynności z wielu różnych źródeł i dopasowujemy je specjalnie do potrzeb naszych klientów.
Skupiliśmy się w szczególności na najlepszych bankach inwestycyjnych ze względu na ich płynność na rynku, najlepszych funduszach hedgingowych na rynku, dodaliśmy jednego dostawcę płynności o szerokim spektrum, aby zablokować standardowe kanały banków eFX i dodać dodatkową przewagę, pozyskujemy płynność z wielu innych dużych, ale dostosowanych do potrzeb klientów pul płynności, którzy mogliby dostarczać skośne ceny, co sprawia, że nasze ceny są wyjątkowe i elastyczne dla wymiany walut i metali szlachetnych.
Powtórzyliśmy to podejście w pozyskiwaniu płynności zasobów cyfrowych, śledząc od miesięcy szeroko zakrojone badania w każdej części tej branży. Postrzegamy zapewnienie płynności w aktywach cyfrowych jako kolejną wielką rzecz i już bez wątpienia jesteśmy liderem w tej dziedzinie.
Naszym celem jest rozwijanie relacji z setkami klientów o wysokiej częstotliwości, od brokerów-dealerów po fundusze hedgingowe, biura rodzinne i innych graczy po stronie kupującego, oraz współpraca z wykorzystaniem naszej istniejącej technologii generowania cen OTC w celu tworzenia niestandardowych głębokich puli płynności, które dokładnie odpowiadają ich wymaganiom realizacji poprzez dopasowując je do dostawców płynności, którzy chcą konsumować ich przepływ.
Rzadko, jeśli w ogóle, otrzymujemy skargi klientów. Jest to prawdziwe partnerstwo po stronie klienta, a nasi dostawcy płynności są bardziej niż szczęśliwi mogąc dostarczyć nam wybrane przez siebie kanały, ponieważ wiedzą, że w pełni rozumiemy, dlaczego dali nam linie, które mają, i nie pozwalamy na ich wykorzystywanie lub otwieranie nadużywać.
Od czasu objęcia stanowiska dyrektora naczelnego w lutym tego roku nasze obroty wzrosły pięciokrotnie do końca kwietnia do około 1.2 miliarda dziennie i spodziewamy się, że w czerwcu 70 r. wzrośnie o 2022%. Miesiące niezwykle ciężkiej pracy wdrożona infrastruktura skalowalna poziomo i ciche pozyskiwanie naszej sieci klientów teraz się opłaca.
Jest to balansowanie, ale po dwudziestu siedmiu latach w branży znam każdego uczestnika branży i tych, których nie znam, moi wspólnicy dobrze ich znają, więc w tym biznesie jest zainwestowane bogactwo dobrej woli, którą jesteśmy nie ma zamiaru się palić.
Gdzie Alpha Trade wpisuje się w szerszy rynek iw jaki sposób firma różni się od konkurencji?
Nasza przewaga jest prosta. Możemy zapewnić dedykowane pule płynności na zamówienie, które idealnie pasują do wymagań naszych klientów lub ich klientów i jednocześnie unikają konfliktów z naszymi dostawcami płynności.
Wielu naszych klientów klika i handluje klipami o wartości do 100 mln USD, a wielu innych algo handluje klipami o wartości 100 tys. USD, a my mamy dla nich odpowiednie pule ze względu na różnorodność płynności, którą pozyskaliśmy.
Biorąc to pod uwagę, możemy zaoferować wycenę na głębokości, która nie ma sobie równych, dlatego przychodzą do mnie naprawdę wielcy gracze i duże firmy „hedgingowe”. Cieszą się, że osiągają nasze ceny w wysokości 50 mln USD w głównych kierunkach i osiągają lepszy VWAP niż karabiny maszynowe całego rynku.
Nasz współczynnik wypełnienia, gdy klient jest zaparkowany w swojej puli na zamówienie, przekracza 99.9%. Ta gwarancja wykonania przy tak konkurencyjnych cenach dogłębnie jest czymś, czego w praktyce nie może zaoferować żadna inna firma. Wszyscy nasi konkurenci mają takie same najwyższe ceny w nagłówkach książek, ale dogłębnie znacznie się różnicujemy.
Każdy może pokazać wybrane ceny w londyńskim dniu przez połowę czasu w EURUSD, ale konsekwentne oferowanie ciasnych cen na głębokości jest czymś, co bardzo niewielu jest skłonnych zaoferować, a w naszym przedziale cenowym siedzimy sami.
Jakie są niektóre z największych wyzwań, przed którymi stoją firmy z branży detalicznej?
Alpha Trade nie działa w obszarze sprzedaży detalicznej i akceptuje tylko klientów instytucjonalnych lub profesjonalnych. Mamy rosnącą populację klientów ASIC Retail Broker-Dealer, którzy konsumują naszą płynność wraz z kilkoma globalnymi detalicznymi klientami brokerów-dealerów.
Pomijając ogromne zmiany w otoczeniu regulacyjnym, wielu operatorów w przestrzeni handlowej nie przystosowało się do zmian i nadal poluje na „miękki przepływ”, który prawie nie istnieje w naszej działalności.
Połącz to i powszechność martingale z uśredniającymi algorytmami sieciowymi, które są teraz tak powszechne, z upartym podejściem do nieaktywnego zarządzania księgą ryzyka oraz brakiem zmienności, który ukarał te firmy w ciągu ostatnich pięciu lat. Na razie powróciła zmienność, ale naszym zdaniem firmy te muszą się dostosować lub zginąć. Muszą współpracować z odpowiednim dostawcą płynności, który może dopasować ich strategie zabezpieczania ryzyka. Alpha siedzi wygodnie w tej przestrzeni.
Porównaj to jednak ze wschodem z fenomenalną innowacją w technologii handlu aktywami cyfrowymi, rynek detaliczny stał się znacznie bardziej zróżnicowany, mądrzejszy, a stary model kierowania miękkim przepływem walutowym jest praktycznie martwy, jak to widzimy. To spalona ziemia. Każdy broker detaliczny powinien mądrze zarządzać ryzykiem i tworzyć nowe sposoby generowania dochodu poprzez dodatkowe produkty.
Alpha Trade może pomóc tym brokerom w zapewnieniu płynności, która oprócz wyjątkowych walut i metali, nasza oferta obejmuje również aktywa cyfrowe, akcje pojedynczych nazw i szeroką gamę innych klas aktywów CFD. Umożliwia to ich klientom dywersyfikację portfeli handlowych i uzyskanie dostępu do rynków wcześniej niedostępnych za pośrednictwem jednej platformy. A ponieważ ci brokerzy przyjmują bardziej świadome podejście do ryzyka i STP lub hedgingu, okazuje się, że dzwonią do nas, aby pomóc im zoptymalizować ich zyski z handlu.
Czy w Alpha Trade w drugiej połowie 2 r. i później pojawią się jakieś nowe wydarzenia?
Mamy pięcioletni plan dla firmy, który obejmuje dodanie banku cyfrowego, budowanie dostarczalnej oferty kryptograficznej za pośrednictwem oddzielnych podmiotów regulowanych i uzyskanie niezależnej licencji na zarządzanie aktywami FCA, która zasadniczo zostanie wdrożona w celu zarządzania zyskami firm, premie dla pracowników i zysków firmy. Każdy cent, który zarobimy w tym okresie, zamierzamy zainwestować z powrotem w większą sieć regulowanych firm.
Krótkoterminowo jesteśmy w 100% skoncentrowani na wprowadzaniu naszych cen pochodnych CFD na rynek, ponieważ nie możemy znaleźć konkurenta na wschodzie lub zachodzie, który mógłby pokonać naszą kombinację cen/prowizji. Odważne stwierdzenie, ale jeszcze go nie znaleźliśmy. Sześć miesięcy ciężkiej pracy opłaciło się i tak jak w przypadku biznesu FX and Metals, będziemy dążyć do zwiększenia naszej sprzedaży i agresywnej dywersyfikacji naszej oferty produktów na całym świecie w latach 2022 i 2023, jednocześnie pracując nad naszymi strategicznymi celami.
Dzięki naszym firmom FinTech ustanowiliśmy brokera w rozwiązaniu pudełkowym, które obejmuje wszystko, co jest wymagane dla każdego nowego brokera rozpoczynającego działalność, od platform transakcyjnych, technologii kopiowania transakcji, PAMM/MAMM, hostingu, CRM, płynności i, co najważniejsze, naszych wskazówek i doświadczenia. Istnieje szereg produktów technologicznych, których nie omówiono tutaj, ale nie ma wystarczająco dużo miejsca, aby pokryć wszystko.
Będziemy dążyć do agresywnego rozwoju sprzedaży w Europie, na Bliskim Wschodzie i w Ameryce Łacińskiej w nadchodzącym roku i mamy nadzieję, że osiągniemy takie same sukcesy, jakie odnieśliśmy w Australazji w niewiarygodnie krótkim czasie. Nasz wyjątkowy rozwój do tej pory odbywał się bez jednego sprzedawcy….
Afryka również jest szansą, którą badamy, a dzięki naszej gamie produktów wierzymy, że możemy zaoferować alternatywę dla istniejących operatorów w tym regionie z bardziej ukierunkowanym podejściem.
Nasza kultura jest tak naprawdę jedną z tych, w których Wschód spotyka Zachód, ponieważ przyjmujemy surowe wymogi regulacyjne firm regulowanych przez FCA, biorąc pod uwagę moje doświadczenie (i oczywiście jako firma regulowana przez ASIC) i w ostrożny sposób pozyskujemy najlepszą w swojej klasie płynność w tak szerokim zakresie produktów w czasie, gdzie przedstawiamy propozycję wartości dla rynku instytucjonalnego.
Jeśli nie możemy zaliczyć się do trzech najlepszych dostawców płynności w jakiejkolwiek klasie aktywów, po prostu nie będziemy oferować tych produktów. Jest to sesja handlowa według benchmarku sesji handlowej, którą mierzymy się w stosunku do wszystkich kluczowych konkurentów i będzie kluczem do naszego długoterminowego sukcesu.
Firma została założona w latach 1990-tych, ale nabyliśmy ją dopiero dwanaście miesięcy temu i przez dziewięć miesięcy skupiała się na inwestycjach w infrastrukturę, solidnych operacjach, rekrutacji najlepszych talentów i oczywiście pozyskiwaniu najlepszej płynności.
Odkąd objąłem stanowisko dyrektora generalnego w styczniu tego roku, nasze obroty wzrosły trzykrotnie, firma jest rentowna, pozyskaliśmy kilku bardzo znanych klientów i widzimy świetlaną przyszłość tylko wtedy, gdy będziemy trzymać się naszych podstawowych zasad, które obejmują przyjęcie dokonywać zmian w kontrolowany i ostrożny sposób, wykorzystując nasze połączone doświadczenie w branży. I oczywiście zawsze słuchaj wymagań naszych klientów.
Na koniec chciałbym podziękować za poświęcony czas i cierpliwość w wysłuchaniu mojej wizji Alpha Trade!
Prosimy o bezpośredni kontakt z Richardem przez [email chroniony] lub wyślij mu wiadomość przez linkedin lub Alpha Trade bezpośrednio przez [email chroniony] or [email chroniony].
Finanse Magnates rozmawiali z Richardem Whelanem, dyrektorem generalnym Alpha Trade, aby uzyskać dogłębne spojrzenie na jego obecną rolę i doświadczenie w branży.
Jakie jest Twoje doświadczenie w obszarze bankowości inwestycyjnej i startupów i jak przygotowało Cię do obecnej roli?
Osobiście w 1995 roku, po uzyskaniu tytułu licencjata z ekonomii i podyplomowych kwalifikacji w dziedzinie finansów w UCD w Dublinie, natychmiast dołączyłem do Deutsche Bank, gdzie przez cztery lata zajmowałem się operacjami walutowymi, operacjami rynku pieniężnego i operacjami o stałym dochodzie, gdzie początkowo pracowałem w Zespół ds. dochodzeń w sprawie płatności, który nie był ekscytujący, ale dał mi podstawy do zrozumienia mechaniki systemów rozliczania gotówki.
Przeniosłem się do JP Morgan, gdzie przez osiem lat kierowałem jednostką zajmującą średnie stanowisko biurowe, zajmując się operacjami rynku walutowego i pieniężnego, a później przeniosłem się do projektów, w których wypracowałem niszę, w której kierownictwo zaufało mi, że będę nadzorował budowę infrastruktury i operacji (I&O) testowanie i testowanie wszystkich nowych produktów gotówkowych i pochodnych, a następnie prowadzenie tych dywizji do ustabilizowania, zagnieżdżanie pionów w ramach odpowiedniej praktyki w banku, a następnie przejście do kolejnego nowego produktu.
Liczba inicjatyw jest zbyt duża, aby je wymienić, ale obejmują one operacje CLS, międzyjednostkowe swapy walutowe płynności i wymianę księgi głównej.
Następnie byłem kierownikiem programu w firmie UBS IRS, CDS i Structured OTC Derivatives, co naraziło mnie na eksplozję nowych produktów w krótkim okresie, nadzorując do 150 nowych projektów związanych z produktami w dowolnym momencie.
W tym czasie reprezentowałem również banki amerykańskie w różnych branżowych grupach roboczych, takich jak różne Grupy Robocze SWIFT, Grupy Robocze DTCC, Grupy Robocze CLS oraz zastępowałem mojego szefa w Komitecie ds. Wymiany Walutowej Rezerwy Federalnej (FXC).
Tuż przed kryzysem finansowym dołączyłem do Northern Trust Company jako Global Head of Treasury Operations.
Moją zamierzoną rolą jako globalnego szefa operacji skarbowych w Northern Trust było wdrożenie nowej technologii, która zastąpi ludzką interwencję we wszystkich operacjach gotówkowych w banku, ale z powodu kryzysu finansowego spędziłem dwa lata na odsunięciu stanowisk ze wszystkich moich globalnych oddziałów do centrów operacyjnych o niskich kosztach, a wszystkie budżety technologiczne zostały przesunięte.
To, wraz z powolnym charakterem podejmowania decyzji w bankach, doprowadziło mnie do zwrotu i wykorzystania wszystkich umiejętności, które rozwinąłem podczas pracy w wolno rozwijającym się sektorze gigantów korporacyjnych, ponieważ było oczywiste, że nie byli wystarczająco sprawni, aby przyjąć wschodzące dostępne technologie i dotrzymuj kroku rynkowi.
W tym niestabilnym okresie miałem cotygodniowe telefony do Rezerwy Federalnej w Chicago, która konsultowała się ze mną, aby przedstawić kolor zarówno w odniesieniu do stabilności sektora bankowego, jak iw szczególności potencjalnego przyszłego ryzyka niewypłacalności w instytucjach finansowych.
To doprowadziło mnie do biznesu brokerów-dealerów, ponieważ podejmowanie decyzji byłoby szybsze i mógłbym wprowadzić zmiany na poziomie zarządu i wdrożyć tę zmianę w ułamku czasu i kosztów. Fundamentu branży nauczyłem się od Banków Inwestycyjnych, Powierników i Banków Prywatnych i nadszedł czas, aby wykorzystać tę wiedzę w sposób, który mógłby mieć znacznie bardziej efektywny wpływ.
Moim pierwszym startem była firma FCA Regulated Broker-Dealer z Marcusem Cumberlandem i założyliśmy FIXI PLC, a podczas mojego okresu byłem COO i CTO w różnych punktach, jednocześnie utrzymując nadzór nad biurem środkowym i działem handlowym.
Podczas gdy tam FIXI PLC kwitło, a my zapewnialiśmy płynność wielu bankom, funduszom hedgingowym, korporacjom, aż do dobrze znanych prywatnych klientów Ultra High Net Worth.
Oprócz przejęcia i integracji istniejących operacji forex Rosthenthal Collins, opracowaliśmy bardzo agresywną i odnoszącą sukcesy firmę zajmującą się handlem własnym.
Mój zespół zarządzał również pozyskiwaniem płynności, a ja byłem odpowiedzialny za opracowanie bardzo udanej platformy handlu algorytmicznego arbitrażu, która samodzielnie pokrywała wszystkie koszty operacyjne firmy.
Będąc kluczowym w rozwoju FIXI, od firmy nabywającej licencję FCA do stania się instytucjonalnym dostawcą płynności w wybrzuszeniu, realizującym większe wolumeny niż większość banków z niewielkim ułamkiem zapotrzebowania na zasoby ludzkie poprzez przyjęcie tej pojawiającej się technologii eFX, jedynym logicznym krokiem naprzód było prowadzić własnego brokera-dealera.
Od czasu FIXI PLC od tego czasu nabyłem licencję regulacyjną bezpośrednio i byłem dyrektorem zarządzającym dla dwóch wysoce skalowalnych brokerów-dealerów regulowanych przez FCA obsługujących klientów detalicznych i instytucjonalnych oraz firmy zarządzającej aktywami regulowanymi przez FCA, a także ustanawiając i będąc dyrektorem naczelnym regulowanej przez FCA instytucji pieniądza elektronicznego .
Połączenie wszystkich powyższych pozycji idealnie ustawiło mnie do uruchomienia mojego pierwszego brokera-dealera jako właściciela i dyrektora naczelnego wraz z moimi cenionymi partnerami i naszym doświadczonym zespołem zarządzającym, którego znam i szanuję od wielu lat.
Nasze talenty leżą w bardzo różnych obszarach i mamy różne osobowości, jednak dzięki tej różnorodności zawsze osiągamy konsensus poprzez badanie wszystkich punktów widzenia i łagodzenie wszelkiego ryzyka bez utrudniania zrównoważonego rozwoju, z interesami naszych klientów zawsze na pierwszym planie.
Czy możesz rozwinąć swoje doświadczenie i zaangażowanie w Alpha Trade, a mianowicie swój wkład w nowe i innowacyjne oferty produktów?
Alpha Trade zrodziła się z wielu rozmów z partnerami, Senior Partners i Head of Regulatory Compliance w znaczącej firmie prawniczej oraz inwestorem kapitałowym w Deutsche Bank, własnym traderem walutowym w Axi i szefem ds. ryzyka w VantageFX, który od tego czasu zbudował dwa odnoszące sukcesy firmy FinTech, których technologia napędza obecnie większość działalności Alpha Trades.
Oprócz powyższego mamy doświadczonego CTO (Dean Yu) z ogromnym doświadczeniem we wszystkich standardowych technologiach branżowych i wszystkich opatentowanych technologiach dostarczanych przez te firmy.
Nasza misja jest absolutnie jasna, zidentyfikowaliśmy lukę w przestrzeni po stronie instytucjonalnej i kupna dla czystego, etycznego, przejrzystego dostawcy płynności, który mógłby pozyskiwać zarówno najlepszą, jak i najbardziej unikalną płynność na rynku za pośrednictwem naszych połączeń bez przechodzenia na najlepszą trasę ze wszystkimi typowymi podejrzanymi, którzy w zasadzie przetwarzają ceny Citibank i Barclays jako własne.
Rozwinęliśmy i posiadamy źródła płynności z wielu różnych źródeł i dopasowujemy je specjalnie do potrzeb naszych klientów.
Skupiliśmy się w szczególności na najlepszych bankach inwestycyjnych ze względu na ich płynność na rynku, najlepszych funduszach hedgingowych na rynku, dodaliśmy jednego dostawcę płynności o szerokim spektrum, aby zablokować standardowe kanały banków eFX i dodać dodatkową przewagę, pozyskujemy płynność z wielu innych dużych, ale dostosowanych do potrzeb klientów pul płynności, którzy mogliby dostarczać skośne ceny, co sprawia, że nasze ceny są wyjątkowe i elastyczne dla wymiany walut i metali szlachetnych.
Powtórzyliśmy to podejście w pozyskiwaniu płynności zasobów cyfrowych, śledząc od miesięcy szeroko zakrojone badania w każdej części tej branży. Postrzegamy zapewnienie płynności w aktywach cyfrowych jako kolejną wielką rzecz i już bez wątpienia jesteśmy liderem w tej dziedzinie.
Naszym celem jest rozwijanie relacji z setkami klientów o wysokiej częstotliwości, od brokerów-dealerów po fundusze hedgingowe, biura rodzinne i innych graczy po stronie kupującego, oraz współpraca z wykorzystaniem naszej istniejącej technologii generowania cen OTC w celu tworzenia niestandardowych głębokich puli płynności, które dokładnie odpowiadają ich wymaganiom realizacji poprzez dopasowując je do dostawców płynności, którzy chcą konsumować ich przepływ.
Rzadko, jeśli w ogóle, otrzymujemy skargi klientów. Jest to prawdziwe partnerstwo po stronie klienta, a nasi dostawcy płynności są bardziej niż szczęśliwi mogąc dostarczyć nam wybrane przez siebie kanały, ponieważ wiedzą, że w pełni rozumiemy, dlaczego dali nam linie, które mają, i nie pozwalamy na ich wykorzystywanie lub otwieranie nadużywać.
Od czasu objęcia stanowiska dyrektora naczelnego w lutym tego roku nasze obroty wzrosły pięciokrotnie do końca kwietnia do około 1.2 miliarda dziennie i spodziewamy się, że w czerwcu 70 r. wzrośnie o 2022%. Miesiące niezwykle ciężkiej pracy wdrożona infrastruktura skalowalna poziomo i ciche pozyskiwanie naszej sieci klientów teraz się opłaca.
Jest to balansowanie, ale po dwudziestu siedmiu latach w branży znam każdego uczestnika branży i tych, których nie znam, moi wspólnicy dobrze ich znają, więc w tym biznesie jest zainwestowane bogactwo dobrej woli, którą jesteśmy nie ma zamiaru się palić.
Gdzie Alpha Trade wpisuje się w szerszy rynek iw jaki sposób firma różni się od konkurencji?
Nasza przewaga jest prosta. Możemy zapewnić dedykowane pule płynności na zamówienie, które idealnie pasują do wymagań naszych klientów lub ich klientów i jednocześnie unikają konfliktów z naszymi dostawcami płynności.
Wielu naszych klientów klika i handluje klipami o wartości do 100 mln USD, a wielu innych algo handluje klipami o wartości 100 tys. USD, a my mamy dla nich odpowiednie pule ze względu na różnorodność płynności, którą pozyskaliśmy.
Biorąc to pod uwagę, możemy zaoferować wycenę na głębokości, która nie ma sobie równych, dlatego przychodzą do mnie naprawdę wielcy gracze i duże firmy „hedgingowe”. Cieszą się, że osiągają nasze ceny w wysokości 50 mln USD w głównych kierunkach i osiągają lepszy VWAP niż karabiny maszynowe całego rynku.
Nasz współczynnik wypełnienia, gdy klient jest zaparkowany w swojej puli na zamówienie, przekracza 99.9%. Ta gwarancja wykonania przy tak konkurencyjnych cenach dogłębnie jest czymś, czego w praktyce nie może zaoferować żadna inna firma. Wszyscy nasi konkurenci mają takie same najwyższe ceny w nagłówkach książek, ale dogłębnie znacznie się różnicujemy.
Każdy może pokazać wybrane ceny w londyńskim dniu przez połowę czasu w EURUSD, ale konsekwentne oferowanie ciasnych cen na głębokości jest czymś, co bardzo niewielu jest skłonnych zaoferować, a w naszym przedziale cenowym siedzimy sami.
Jakie są niektóre z największych wyzwań, przed którymi stoją firmy z branży detalicznej?
Alpha Trade nie działa w obszarze sprzedaży detalicznej i akceptuje tylko klientów instytucjonalnych lub profesjonalnych. Mamy rosnącą populację klientów ASIC Retail Broker-Dealer, którzy konsumują naszą płynność wraz z kilkoma globalnymi detalicznymi klientami brokerów-dealerów.
Pomijając ogromne zmiany w otoczeniu regulacyjnym, wielu operatorów w przestrzeni handlowej nie przystosowało się do zmian i nadal poluje na „miękki przepływ”, który prawie nie istnieje w naszej działalności.
Połącz to i powszechność martingale z uśredniającymi algorytmami sieciowymi, które są teraz tak powszechne, z upartym podejściem do nieaktywnego zarządzania księgą ryzyka oraz brakiem zmienności, który ukarał te firmy w ciągu ostatnich pięciu lat. Na razie powróciła zmienność, ale naszym zdaniem firmy te muszą się dostosować lub zginąć. Muszą współpracować z odpowiednim dostawcą płynności, który może dopasować ich strategie zabezpieczania ryzyka. Alpha siedzi wygodnie w tej przestrzeni.
Porównaj to jednak ze wschodem z fenomenalną innowacją w technologii handlu aktywami cyfrowymi, rynek detaliczny stał się znacznie bardziej zróżnicowany, mądrzejszy, a stary model kierowania miękkim przepływem walutowym jest praktycznie martwy, jak to widzimy. To spalona ziemia. Każdy broker detaliczny powinien mądrze zarządzać ryzykiem i tworzyć nowe sposoby generowania dochodu poprzez dodatkowe produkty.
Alpha Trade może pomóc tym brokerom w zapewnieniu płynności, która oprócz wyjątkowych walut i metali, nasza oferta obejmuje również aktywa cyfrowe, akcje pojedynczych nazw i szeroką gamę innych klas aktywów CFD. Umożliwia to ich klientom dywersyfikację portfeli handlowych i uzyskanie dostępu do rynków wcześniej niedostępnych za pośrednictwem jednej platformy. A ponieważ ci brokerzy przyjmują bardziej świadome podejście do ryzyka i STP lub hedgingu, okazuje się, że dzwonią do nas, aby pomóc im zoptymalizować ich zyski z handlu.
Czy w Alpha Trade w drugiej połowie 2 r. i później pojawią się jakieś nowe wydarzenia?
Mamy pięcioletni plan dla firmy, który obejmuje dodanie banku cyfrowego, budowanie dostarczalnej oferty kryptograficznej za pośrednictwem oddzielnych podmiotów regulowanych i uzyskanie niezależnej licencji na zarządzanie aktywami FCA, która zasadniczo zostanie wdrożona w celu zarządzania zyskami firm, premie dla pracowników i zysków firmy. Każdy cent, który zarobimy w tym okresie, zamierzamy zainwestować z powrotem w większą sieć regulowanych firm.
Krótkoterminowo jesteśmy w 100% skoncentrowani na wprowadzaniu naszych cen pochodnych CFD na rynek, ponieważ nie możemy znaleźć konkurenta na wschodzie lub zachodzie, który mógłby pokonać naszą kombinację cen/prowizji. Odważne stwierdzenie, ale jeszcze go nie znaleźliśmy. Sześć miesięcy ciężkiej pracy opłaciło się i tak jak w przypadku biznesu FX and Metals, będziemy dążyć do zwiększenia naszej sprzedaży i agresywnej dywersyfikacji naszej oferty produktów na całym świecie w latach 2022 i 2023, jednocześnie pracując nad naszymi strategicznymi celami.
Dzięki naszym firmom FinTech ustanowiliśmy brokera w rozwiązaniu pudełkowym, które obejmuje wszystko, co jest wymagane dla każdego nowego brokera rozpoczynającego działalność, od platform transakcyjnych, technologii kopiowania transakcji, PAMM/MAMM, hostingu, CRM, płynności i, co najważniejsze, naszych wskazówek i doświadczenia. Istnieje szereg produktów technologicznych, których nie omówiono tutaj, ale nie ma wystarczająco dużo miejsca, aby pokryć wszystko.
Będziemy dążyć do agresywnego rozwoju sprzedaży w Europie, na Bliskim Wschodzie i w Ameryce Łacińskiej w nadchodzącym roku i mamy nadzieję, że osiągniemy takie same sukcesy, jakie odnieśliśmy w Australazji w niewiarygodnie krótkim czasie. Nasz wyjątkowy rozwój do tej pory odbywał się bez jednego sprzedawcy….
Afryka również jest szansą, którą badamy, a dzięki naszej gamie produktów wierzymy, że możemy zaoferować alternatywę dla istniejących operatorów w tym regionie z bardziej ukierunkowanym podejściem.
Nasza kultura jest tak naprawdę jedną z tych, w których Wschód spotyka Zachód, ponieważ przyjmujemy surowe wymogi regulacyjne firm regulowanych przez FCA, biorąc pod uwagę moje doświadczenie (i oczywiście jako firma regulowana przez ASIC) i w ostrożny sposób pozyskujemy najlepszą w swojej klasie płynność w tak szerokim zakresie produktów w czasie, gdzie przedstawiamy propozycję wartości dla rynku instytucjonalnego.
Jeśli nie możemy zaliczyć się do trzech najlepszych dostawców płynności w jakiejkolwiek klasie aktywów, po prostu nie będziemy oferować tych produktów. Jest to sesja handlowa według benchmarku sesji handlowej, którą mierzymy się w stosunku do wszystkich kluczowych konkurentów i będzie kluczem do naszego długoterminowego sukcesu.
Firma została założona w latach 1990-tych, ale nabyliśmy ją dopiero dwanaście miesięcy temu i przez dziewięć miesięcy skupiała się na inwestycjach w infrastrukturę, solidnych operacjach, rekrutacji najlepszych talentów i oczywiście pozyskiwaniu najlepszej płynności.
Odkąd objąłem stanowisko dyrektora generalnego w styczniu tego roku, nasze obroty wzrosły trzykrotnie, firma jest rentowna, pozyskaliśmy kilku bardzo znanych klientów i widzimy świetlaną przyszłość tylko wtedy, gdy będziemy trzymać się naszych podstawowych zasad, które obejmują przyjęcie dokonywać zmian w kontrolowany i ostrożny sposób, wykorzystując nasze połączone doświadczenie w branży. I oczywiście zawsze słuchaj wymagań naszych klientów.
Na koniec chciałbym podziękować za poświęcony czas i cierpliwość w wysłuchaniu mojej wizji Alpha Trade!
Prosimy o bezpośredni kontakt z Richardem przez [email chroniony] lub wyślij mu wiadomość przez linkedin lub Alpha Trade bezpośrednio przez [email chroniony] or [email chroniony].
Źródło: https://www.financemagnates.com/ Thought-Leadership/Taking-alpha-trade-to-the-top/