S&P 500 przełamuje krytyczne wsparcie, gdy krach finansowy SVB uderza w akcje banków; Krosna raportu o pracy

Kontrakty terminowe Dow Jones spadły nieznacznie po godzinach, podobnie jak kontrakty terminowe na S&P 500 i Nasdaq przed piątkowym raportem o zatrudnieniu w lutym. SVB Financial kontynuowała spadki po wywołaniu wyprzedaży akcji banku, która uderzyła w szeroki rynek w czwartek.

X

wyrocznia (Oracle) i Ulta Beauty (ULTA) zgłosiło zarobki z opóźnieniem.

Rajd giełdowy gwałtownie odwrócił się w czwartek, gdy pytania o finanse banków nagle wysunęły się na pierwszy plan. S&P 500 i Nasdaq spadły do ​​krytycznych poziomów wsparcia.

Akcje banków spadły o godz SVB Finanse (SIVB), rodzic Silicon Valley Bank, wpadł w krater w wyniku serii negatywnych nagłówków, podczas gdy długo schorowany bank kryptograficzny Capital Silvergate (SI) powiedział, że zostanie zamknięty. Bank Ameryki (BAC), JPMorgan Chase (JPM), Wells Fargo (WFC) i Charles Schwab (schw) byli wśród głośnych przegranych.

Akcje SIVB nadal spadały do ​​późna, gdy narastały obawy przed paniką na banki.

Inwestorzy powinni być ostrożni, czekając, aż rajd rynkowy pokaże nową siłę.

Kluczowe zarobki

Akcje ORCL spadły o 4% pod koniec notowań po tym, jak zyski Oracle osiągnęły szczyt, ale przychody spadły. Akcje Oracle spadły w czwartek o 5.9% do 81.75, spadając poniżej swojej 50-dniowej linii. Akcje pracowały na punkcie kupna 91.32 od a głęboka podstawa kubka z uchwytem.

Akcje ULTA spadły o 2% w przedłużonej akcji. Zarobki i przychody Ulta Beauty osiągnęły najwyższą liczbę wyświetleń, ale wskazówki dotyczące tego samego sklepu były niewielkie. Gigant handlu detalicznego produktami kosmetycznymi spadł w czwartek o 0.8% do 519.93, tuż poniżej swojej 21-dniowej linii. Akcje ULTA nie mają czystego kup punkt.

Raport pracy

Departament Pracy opublikuje raport o zatrudnieniu w lutym o 8:30 czasu wschodniego. Ekonomiści spodziewają się wzrostu liczby miejsc pracy poza rolnictwem o 223,000 517,000, co oznacza duże spowolnienie w porównaniu ze styczniowymi 53 3.4, ale nadal byłby to mocny dwumiesięczny początek roku. Stopa bezrobocia powinna utrzymać się na najniższym od 0.3 lat poziomie 4.7%. Średnie zarobki godzinowe powinny wzrosnąć o XNUMX%, ale roczny wzrost wynagrodzenia powinien wzrosnąć do XNUMX%.

W czwartek Partia Pracy poinformowała, że ​​liczba nowych bezrobotnych wzrosła bardziej niż oczekiwano, osiągając najwyższą liczbę od grudnia. Challenger, Grey & Christmas poinformował, że ogłoszone plany zwolnień są najwyższe od 2009 roku.

Lutowy raport o zatrudnieniu wraz z przyszłotygodniowym raportem o inflacji CPI mogą zablokować oczekiwania na podwyżkę stóp procentowych o pół punktu 22 marca.

Kontrakty terminowe na Dow Jones dzisiaj

Kontrakty futures na Dow Jones spadły o 0.3% w stosunku do wartości godziwej. Kontrakty terminowe na S&P 500 spadły o 0.4%, a kontrakty terminowe na Nasdaq 100 spadły o 0.4%.

Rentowność 10-letnich obligacji skarbowych spadła o 5 punktów bazowych do 3.87%. Rentowność 2-letnich obligacji spadła o 10 punktów bazowych do 4.8%.

Lutowy raport o zatrudnieniu z pewnością zmieni ceny kontraktów terminowych Dow Jones, rentowności obligacji skarbowych i oczekiwania podwyżek stóp Fed.

Pamiętaj, że nocna akcja w Futures Dow i gdzie indziej niekoniecznie przekłada się na rzeczywisty handel w następnym regularnym Giełda Papierów Wartościowych sesja.

Dołącz do ekspertów IBD, którzy analizują akcje akcji na rajdzie giełdowym na IBD Live

Rajd giełdowy

Rajd giełdowy rozpoczął się w czwartek przyzwoicie dzięki rosnącej liczbie nowych bezrobotnych, ale wkrótce spadł w związku z obawami banków. Główne indeksy systematycznie się pogarszały, zamykając się blisko sesyjnych minimów.

Dow Jones Industrial Average spadł w czwartek o 1.7 proc handel giełdowy. Indeks S&P 500 spadł o 1.85%, a akcje SIVB, Pierwszy Bank Republiki (FRC) i Schwab największymi przegranymi. Nasdaq Composite spadł o 2.05%. Mała spółka Russell 2000, która ma wiele elementów finansowych, spadła o 2.8%.

Ceny ropy naftowej w USA spadły o 1.2% do 75.72 USD za baryłkę.

Rentowność 10-letnich obligacji skarbowych spadła o 5 punktów bazowych do 3.92%. Rentowność dwuletnich obligacji skarbowych spadła o 16 punktów bazowych do 4.9%, podczas gdy rentowność sześciomiesięcznych bonów skarbowych spadła o 3 punkty bazowe do 5.28%.

Oczekiwania na podwyżki stóp Fed nie zmieniły się znacząco.

Rynki widzą 62% szans na ruch o 50 punktów bazowych 22 marca, w porównaniu ze środowymi 78.6%. Szanse wzrosły z około 30% przed jastrzębimi zeznaniami szefa Fed Jerome'a ​​Powella we wtorek. Rynki wyceniają obecnie podwyżki stóp procentowych o 100 punktów bazowych w ciągu najbliższych trzech posiedzeń Fed, z przyzwoitą szansą na więcej w dalszej części roku.

Akcje banku

Akcje SIVB spadły o 60% do 106.04, najniższej ceny od 2016 roku. SVB Financial w późną środę ogłosiło sprzedaż akcji za 1.75 miliarda dolarów. Jednostka dominująca Silicon Valley Bank również obniżyła wytyczne. Depozyty maleją z powodu suszy finansowej dla startupów. Istnieją również duże obawy dotyczące pożyczek SVB dla branży technologicznej.

Akcje SIVB spadły o 22% w ciągu nocy w niestabilnym, ciężkim handlu. Fundusz założycielski Petera Thiela doradza firmom pobieranie pieniędzy z Silicon Valley Bank, poinformował Bloomberg. SVB Financial musi jeszcze wycenić tę ofertę akcji.

Silvergate Capital, który od miesięcy spadał swobodnie, ogłosił pod koniec środy, że zostanie zamknięty, a Silvergate Bank zostanie zlikwidowany. Akcje SI spadły o 42%.

Wiadomości SVB i Silvergate uderzyły w finanse, które już znajdowały się pod presją, ponieważ skrajnie odwrócona krzywa dochodowości wywraca do góry nogami tradycyjną strategię pożyczania krótkich i długich pożyczek.

KeyCorp (KEY), który ostrzegał o marżach odsetkowych netto na początku tygodnia, spadł w czwartek o 7.2%. Bancorp Sojuszu Zachodniego (WAL) spadł o prawie 13%, a akcje FRC spadły o 16.5%.

Akcje JPM spadły o 5.4%. We wtorek JPMorgan spadł poniżej punktu kupna 138.76 i jego 50-dniowej linii. Akcje BAC spadły o 6.2% do najniższych poziomów od października. Akcje WFC również straciły 6.2%, spadając poniżej swojej 200-dniowej linii po przebiciu poniżej 50-dniowej wcześniejszej części tygodnia.

Akcje SCHW spadły o 12.8%, znajdując się poniżej 200-dniowej linii i minimum swojej bazy. JPMorgan zaoferował sprzedaż pakietową 8.5 miliona akcji Schwab, poinformował Bloomberg. Akcje SCHW są na najniższym poziomie od października.

Inwestorzy przyjrzą się znacznie dokładniej księgom bankowym i poziomom kapitału, co do tej pory nie stanowiło problemu. Banki znacznie podnoszą stawki depozytowe i CD, podczas gdy stopy długoterminowe pozostają w tyle. Wiele banków ma spore niezrealizowane straty na kredytach i innych papierach wartościowych.

Jeśli banki powstrzymają udzielanie pożyczek, może to szybko schłodzić gospodarkę. Tymczasem nieszczęścia SVB Financial i Silvergate Capital budzą obawy co do ich klientów technologicznych i kryptograficznych.

ETF

Wśród ETF-ów wzrostowych, Innovator IBD 50 ETF (FFTY) spadł o 3.1%. Fundusz ETF iShares Expanded Tech-Software Sector (IGV) spadły o 2.3%, przy czym akcje ORCL były dużym składnikiem IGV. ETF firmy VanEck Vectors Semiconductor (SMH) zrezygnowało z 1.9%.

Odzwierciedlając bardziej spekulacyjne akcje spółek giełdowych, ARK Innovation ETF (ARKA) spadł o 4.2%, a ARK Genomics ETF (ARKUSZ) 3.8%.

SPDR S&P Metals & Mining ETF (XME) stracił 2.6%, a ETF Global X US Infrastructure Development (PAVE) 2.2%. Fundusz ETF Global Jets w USA (JETS) spadła o 3.1%. SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB) obniżył się o 1.6%. Energy Select SPDR ETF (XLE) wycofał się o 1.4%, a Fundusz SPDR Sektora Opieki Zdrowotnej (XLV) 1%.

Fundusz ETF Financial Select SPDR (XLF) spadł o 4.1%, a akcje JPM, Wells Fargo, Charles Schwab i Bank of America to wszystkie znaczące holdingi. ETF SPDR S&P Regional Banking (KRE) zanurkował o 8.2% do najniższego poziomu od trzech lat. Akcje SIVB to znaczący holding KRE, wraz z KeyCorp i Western Alliance.

Pięć najlepszych chińskich akcji do obejrzenia teraz

Analiza rajdów rynkowych

Rajd giełdowy miał bardzo negatywny dzień, z odwróceniem spadków, które zaszkodziło głównym indeksom i wiodącym akcjom.

Indeks S&P 500 otworzył się powyżej swojej 50-dniowej linii, ale wkrótce uderzył w opór na 21-dniowej średniej kroczącej i zawrócił poniżej swojej 200-dniowej linii i najniższego poziomu z 2 marca.

Nasdaq początkowo wzrósł powyżej swojej 21-dniowej linii, ale potem odwrócił się poniżej 200-dniowej linii. Zaawansowany technologicznie kompozyt na krótko podciął swój 50-dniowy okres, zanim ustabilizował się tuż powyżej tego poziomu.

Dow Jones spadł poniżej swojej 200-dniowej linii do najniższego poziomu od czterech miesięcy.

Russell 2000 spadł zdecydowanie poniżej swojej 50-dniowej linii, aż do 200-dniowej linii.

Niektórzy przywódcy wytrzymali, ale większość nie.

Obawy bankowe wywołane przez akcje SIVB, Silvergate i KeyCorp nie oznaczają, że zbliża się kryzys finansowy. Banki, zwłaszcza giganci tacy jak JPMorgan i Bank of America, są znacznie lepiej skapitalizowane niż w czasie kryzysu finansowego w latach 2007-2009. Ale fakt, że w ogóle pojawiają się słowa „kryzys finansowy”, jest dużą zmianą.

Gdyby banki agresywnie ograniczyły udzielanie pożyczek, szybko uderzyłoby to w całą gospodarkę. Zwiększyłoby to również i tak już duże ryzyko, że Rezerwa Federalna przekroczy podwyżki stóp procentowych, wywołując twarde lądowanie.

Ważny będzie piątkowy raport o zatrudnieniu, ale liczy się reakcja rynku. Należy pamiętać, że jeśli gospodarka nagle się zatrzyma, opóźnione dane dotyczące zatrudnienia nie będą ostrzeżeniem.

Sprawdź IBD nowa aplikacja OptionsTrader dla opcji edukacyjnych, pomysłów handlowych i nie tylko! Pobierz z Apple App Store już dziś.

Co zrobić teraz

Ponieważ S&P 500 i inne główne indeksy ponownie zmierzają na południe, nie czas na zwiększanie ekspozycji. Inwestorzy powinni starać się ograniczać straty na niedawnych zakupach, które mają trudności.

Być może rajd rynkowy ponownie znajdzie wsparcie w oswojonym raporcie o zatrudnieniu lub nadchodzących danych o inflacji, ale nadzieja nie jest strategią. Kluczowe indeksy znajdują się na krawędzi zdecydowanego przełamania w dół.

Z drugiej strony, poczekaj, aż S&P 500 i Nasdaq odbiją swoje 21-dniowe linie. Jeśli tak się stanie, pojawią się nowe okazje zakupowe. Więc pracuj dalej nad tymi listami obserwacyjnymi.

Czytaj Big Picture każdego dnia, aby być zsynchronizowanym z kierunkiem rynku oraz wiodącymi akcjami i sektorami.

Proszę śledzić Eda Carsona na Twitterze pod adresem @Ibd_ecarson. aktualizacje giełdowe i nie tylko.

MOŻE CI SIĘ SPODOBAĆ:

Dlaczego to narzędzie IBD upraszcza Search Dla najlepszych zapasów

Złap kolejne duże, wygrywające akcje z MarketSmith

Chcesz uzyskać szybkie zyski i uniknąć dużych strat? Wypróbuj SwingTrader

Najlepsze akcje wzrostowe do kupienia i obejrzenia

IBD Digital: Odblokuj listy zapasów premium, narzędzia i analizy IBD już dziś

Chińska wojna cenowa EV nadal się nasila