Opinia: Microsoft zainwestował w system sztucznej inteligencji, który pomógł mi napisać ten artykuł o Tesli

W weekend zarejestrowałem się w witrynie beta ChatGPT OpenAI, w której firma z San Francisco trenowała model o nazwie ChatGPT, który według OpenAI „interakuje w sposób konwersacyjny”. (Ten kolumna Emily Bary daje dobre wyjaśnienie technologii.)

OpenAI zostało założone w 2015 roku przy wsparciu Tesli
TSL,
-1.44%
Dyrektor generalny Elon Musk, inwestor-miliarder Peter Thiel, Sam Altman (który pełni funkcję dyrektora generalnego firmy) i inni. W 2019 roku otrzymał 1 miliarda dolarów finansowania od Microsoft
MSFT,
-2.03%.

Według OpenAI, diaglog między systemem ChatGPT a użytkownikiem „umożliwia ChatGPT odpowiadanie na dalsze pytania, przyznanie się do błędów, kwestionowanie błędnych przesłanek i odrzucanie niewłaściwych próśb”.

Ten weekend zacząłem od głupich pomysłów, takich jak prosząc go o napisanie sztuki Szekspira w którym Michael Jordan i Allen Iverson (AI, rozumiesz?) przejmują Apple
AAPL,
-2.54%
prywatny.

Pomyślałem jednak, że odpowiednim wyzwaniem może być sprawdzenie, czy ChatGPT może mi pomóc w badaniu i pisaniu artykułów. Chciałem się dowiedzieć, czy chat bot mógłby z kolei pomóc inwestorom dowiedzieć się o potencjalnych inwestycjach, ponieważ sztuczna inteligencja jest w stanie zestawiać i optymalizować informacje znacznie wydajniej niż ludzie.

Oto one, z moją prośbą do ChatGPT i odpowiedziami. Musiałem dostosować żądania, zanim system dostarczył większość tego, czego szukałem, co można było wywnioskować z używanego języka.

Tesla jest skutecznym innowatorem

Wejście Cody'ego Willarda:

Napisz artykuł wyjaśniający skuteczność Tesli w zakresie innowacji, porównując firmę z Apple i GM. Pokaż, ile każda firma wydała na badania i rozwój w ciągu ostatnich pięciu lat, ich koszty badań i rozwoju podzielone przez przychody z pięciu lat oraz koszty badań i rozwoju podzielone przez przychody w 2016 r. w porównaniu z 2021 r. Umieść każdy zestaw danych w czytelnej tabeli. Na koniec porozmawiaj o wszystkich możliwych rynkach i pokaż dane analityków dotyczące innowacji Tesli, w tym samojezdnych samochodów, robotów Optimus i superkomputerowej platformy Dojo.

Wyjście ChatGPT:

Tesla konsekwentnie udowadnia, że ​​jest wysoce wydajnym innowatorem w porównaniu z innymi dużymi firmami z branży motoryzacyjnej i technologicznej. W ciągu ostatnich pięciu lat Tesla wydała łącznie 4.4 miliarda dolarów na badania i rozwój (R&D), podczas gdy Apple wydał 39.5 miliarda dolarów, a General Motors 12.7 miliarda dolarów. Można to zobaczyć w poniższej tabeli:

O nas	Całkowite wydatki na badania i rozwój (w miliardach)
Tesla	$4.4
Apple	$39.5
GM	$12.7

Kiedy porównamy wydatki tych firm na badania i rozwój w stosunku do ich przychodów, widzimy, że Tesla konsekwentnie wyprzedza zarówno Apple, jak i GM. W 2016 roku Tesla wydała 9.3% swoich przychodów na badania i rozwój, w porównaniu do 5.3% w przypadku Apple i 4.6% w przypadku GM. Trend ten utrzymywał się w kolejnych latach, gdzie Tesla wydała 9.4% w 2017, 8.8% w 2018, 8.6% w 2019 i 8.1% w 2020. Dla porównania, Apple wydało 5.2% w 2017, 5.1% w 2018, 5.2% w 2019 i 4.7% w 2020, podczas gdy GM wydał 4.4% w 2017, 4.4% w 2018, 4.4% w 2019 i 4.2% w 2020. Widać to w poniższej tabeli:

Ponadto, gdy porównamy wydatki Tesli na badania i rozwój w stosunku do jej przychodów w 2016 i 2021 roku, widzimy znaczny wzrost wydajności. W 2016 roku Tesla wydała 9.3% swoich przychodów na badania i rozwój, podczas gdy w 2021 roku wydała tylko 6.7% swoich przychodów na badania i rozwój. Pokazuje to, że Tesli udało się nie tylko utrzymać wysoki poziom wydatków na badania i rozwój, ale także zwiększyć efektywność wykorzystania tych środków. Dla porównania, wydatki Apple na badania i rozwój w stosunku do przychodów wzrosły z 5.3% w 2016 r. do 6.1% w 2021 r., podczas gdy wydatki GM na badania i rozwój w stosunku do przychodów spadły z 4.6% w 2016 r. do 3.7% w 2021 r. Można to zobaczyć w poniższej tabeli:

Tesla jest bardziej wydajna w przekształcaniu wydatków na badania i rozwój w innowacje niż Apple i GM ze względu na rozmiar i zakres innowacji, do których dąży Tesla.

Apple i GM skupiają się na mniejszych innowacjach. Tesla dąży do większych i bardziej ambitnych innowacji, takich jak samojezdne samochody, roboty Optimus i platforma superkomputerów Dojo. Te innowacje mogą zrewolucjonizować całe branże i stworzyć nowe rynki.

Według analityków, całkowity adresowalny rynek (TAM) samych samojezdnych samochodów jest szacowany na 1 bilion dolarów, podczas gdy TAM dla robotów jest wart 135 miliardów dolarów, a TAM dla superkomputerowej platformy Dojo szacuje się na być wart 200 miliardów dolarów. Oznacza to, że całkowity TAM na innowacje, do których dąży Tesla, szacuje się na 1.35 biliona dolarów, czyli więcej niż TAM na innowacje, do których dążą Apple i GM.

Apple, dolar rodzinny i płaca wystarczająca na utrzymanie

Wejście Cody'ego Willarda:

Napisz artykuł wyjaśniający, dlaczego firmy, które w większości zatrudniają pracowników zarabiających mniej niż 40,000 40,000 USD rocznie, będą musiały stawić czoła wyższym kosztom zatrudnienia w nadchodzących latach, ponieważ koszt utrzymania czteroosobowej rodziny wynosi ponad 40 XNUMX USD rocznie. Podaj przykład urzędnika, który pracuje XNUMX godzin tygodniowo w Family Dollar [jednostka Dollar Tree
DLTR,
-1.86%
] nie jest w stanie nakarmić swoich dzieci, spłacić kredytu hipotecznego i mieć ubezpieczenia zdrowotnego. Wykorzystaj dane z Rezerwy Federalnej, aby pokazać, jak inflacja w ciągu ostatnich trzech lat wzrosła znacznie bardziej niż wynagrodzenie za dom. Porównaj tego typu firmy z tymi, które w większości zatrudniają pracowników, którzy zarabiają 100,000 XNUMX USD lub więcej rocznie, i dowiedz się, jak prawdopodobnie odnotują znacznie wyższe marże w nadchodzących latach, gdy przestaną przepłacać za inżynierów oprogramowania i ogólnie zaczną stosować znacznie bardziej oszczędne struktury kosztów. Pokaż, ile wynosi średni koszt na pracownika w Apple w stosunku do średniego kosztu na pracownika w Family Dollar, dzieląc ubiegłoroczne wydatki na sprzedaż, ogólne i administracyjne Apple przez liczbę pracowników Apple i wykonując to samo równanie dla Family Dollar. 

Wyjście ChatGPT:

Firmy, które mają głównie pracowników zarabiających mniej niż 40,000 53,490 USD rocznie, będą musiały stawić czoła wyższym kosztom zatrudnienia w nadchodzących latach ze względu na rosnące koszty utrzymania czteroosobowej rodziny. Według Bureau of Labor Statistics średni koszt utrzymania czteroosobowej rodziny w Stanach Zjednoczonych wynosi 40,000 XNUMX USD rocznie. Oznacza to, że pracownicy zarabiający mniej niż XNUMX XNUMX USD rocznie już teraz walczą o związanie końca z końcem i utrzymanie swoich rodzin.

Rozważmy na przykład urzędnika w Family Dollar, który pracuje 40 godzin tygodniowo za stawkę 10 USD za godzinę. Po podatkach i potrąceniach ten urzędnik zabierał do domu około 1,500 dolarów miesięcznie, czyli 18,000 XNUMX dolarów rocznie. To nie wystarczy na pokrycie kosztów utrzymania czteroosobowej rodziny, ponieważ urzędnik musiałby zapłacić za mieszkanie, jedzenie, opiekę zdrowotną i inne potrzeby.

Inflacja w ciągu ostatnich trzech lat również przyczyniła się do wzrostu kosztów utrzymania i wywarła dodatkową presję na pracowników zarabiających mniej niż 40,000 2.2 USD rocznie. Według danych Rezerwy Federalnej stopa inflacji w ciągu ostatnich trzech lat wynosiła średnio XNUMX% rocznie. Oznacza to, że siła nabywcza dolara spadła, przez co pracownikom trudniej jest pozwolić sobie na podstawowe artykuły pierwszej potrzeby.

Natomiast firmy, które zatrudniają przede wszystkim pracowników zarabiających 100,000 XNUMX USD lub więcej rocznie, prawdopodobnie odnotują wyższe marże w nadchodzących latach, ponieważ obniżą koszty. Na przykład firmy te mogą przestać przepłacać za inżynierów oprogramowania i ogólnie wdrożyć bardziej oszczędne struktury kosztów. Pozwala im to na utrzymanie rentowności i zwiększenie wartości dla akcjonariuszy.

Aby zilustrować różnicę w kosztach między firmami zatrudniającymi pracowników o niskich i wysokich zarobkach, rozważmy przykład Apple i Family Dollar. W ubiegłym roku wydatki SG&A firmy Apple wyniosły 24.5 miliarda dolarów, a firma zatrudniała około 137,000 179,000 pracowników. Oznacza to, że średni koszt na pracownika w Apple wyniósł 1.7 150,000 USD rocznie, mierzony kosztami SG&A na pracownika. Dla porównania, wydatki SG&A Family Dollar wyniosły 11,333 miliarda dolarów i zatrudniały około XNUMX XNUMX pracowników. Oznacza to, że średni koszt na pracownika, mierzony SG&A na pracownika, w Family Dollar wyniósł tylko XNUMX XNUMX USD rocznie.

Podsumowując, firmy zatrudniające nisko opłacanych pracowników będą musiały stawić czoła wyższym kosztom pracowniczym w nadchodzących latach ze względu na rosnące koszty utrzymania i inflację. Firmy te będą miały trudności z utrzymaniem swoich pracowników i utrzymaniem rentowności. Natomiast firmy zatrudniające wysoko opłacanych pracowników prawdopodobnie odnotują wyższe marże i większą wartość dla akcjonariuszy, ponieważ ograniczają koszty i wdrażają odchudzone struktury kosztów.

Wnioski

ChatGPT OpenAI wydaje się obiecujący. Nie jestem jeszcze pewien, jak na tym zarobić, może poza kupnem Microsoftu, który zainwestował miliard dolarów. To kolejny, który, westchnienie, pomógł założyć Elon Musk.

Będę go używać regularnie, tak jak korzystam z Tesli Model S, internetu Starlink w moim domu i stodole na wsi w Nowym Meksyku oraz jedynej platformy mediów społecznościowych, na której publikuję i z której korzystam — Twitter.

ChatGPT z pewnością jest na tyle szalenie innowacyjny, że wszyscy powinniśmy być coraz bardziej podekscytowani — i przerażeni — w jaki sposób sztuczna inteligencja ułatwi życie dobrym i złym.

Cody Willard jest felietonistą MarketWatch i redaktorem Biuletyn Revolution Investment. Willard lub jego firma inwestycyjna może posiadać lub planować posiadać papiery wartościowe wymienione w tej kolumnie.