Lone Star zgadza się kupić Titan od Carlyle, Stellex Capital

(Bloomberg) — Ścisła grupa inwestycyjna Lone Star Funds zgodziła się kupić firmę zajmującą się naprawą i produkcją statków przemysłowych Titan Acquisition Holdings od podobnych sobie Carlyle Group Inc. i Stellex Capital Management.

Najczęściej czytane z Bloomberg

Chociaż warunki umowy nie zostały ujawnione w piątkowym oświadczeniu, Bloomberg News wcześniej informował, że transakcja może wycenić Titan na około 2 miliardy dolarów. Oczekuje się, że transakcja zostanie sfinalizowana w tym roku po spełnieniu zwyczajowych warunków, w tym pewnych zezwoleń rządowych.

„W szczególnie niespotykanym czasie, z pandemią i ograniczeniami w łańcuchu dostaw, zespół Titan nieustannie realizował swoją strategię pomyślnego rozwoju działalności, udoskonalania segmentów rynku i ekspansji na nowe terytoria geograficzne” — Derek Whang, dyrektor zarządzający w Carlyle , powiedział w oświadczeniu. „Titan jest dobrze przygotowany do utrzymania pozytywnej trajektorii”.

Titan, spółka macierzysta Vigor Industrial, MHI Holdings i Continental Maritime, współpracuje z takimi klientami jak Boeing Co., Northrop Grumman Corp., Lockheed Martin Corp. oraz Marynarka Wojenna i Armia Stanów Zjednoczonych.

„Jesteśmy wdzięczni Carlyle i Stellex za umożliwienie strategicznych inwestycji dokonanych w ciągu ostatnich kilku lat, które obejmują przejęcie CMSD, odkup kluczowych aktywów oraz inwestycje w technologie i sprzęt mające na celu ulepszenie naszej oferty usług” – powiedział Titan Chief Dyrektor wykonawczy Jim Marcotuli, który w ramach umowy pozostaje na swoim obecnym stanowisku, w oświadczeniu.

Transakcja przedłuża ubiegłoroczny cykl przejęć private equity spółek związanych z obronnością. Zgodnie z danymi zebranymi przez Bloomberg, Maxar Technologies Inc. zgodził się zostać kupiony przez Advent International w grudniu, podczas gdy Carlyle zgodził się kupić ManTech International w maju ubiegłego roku.

Historia jest kontynuowana

Lazard Ltd. działa jako doradca finansowy Lone Star, a Kirkland & Ellis udziela porad prawnych. Bank of America Corp. i Evercore Inc. są doradcami finansowymi Carlyle i Stellex, a Latham & Watkins działa jako doradca prawny.

(Aktualizacje z wcześniejszymi transakcjami w szóstym akapicie. Pisownia Tytana została poprawiona w jednym przypadku we wcześniejszej wersji tej historii).

Najczęściej czytane z Bloomberg Businessweek

© 2023 Bloomberg LP