Rynek nie wydawał się zbyt zadowolony Podłącz zasilanie (PLUG) najnowsza aktualizacja biznesowa. Akcje spadły po schodach ruchomych po tym, jak spółka podtrzymała swoje prognozy przychodów na 2022 rok na poziomie 900–925 mln dolarów.
Choć inwestorzy mogli okazywać swoje rozczarowanie, spółka nie podniosła swoich prognoz, Colin Rusch z Oppenheimera widzi wiele przemawiających za argumentem byka.
„Wierzymy, że aktualizacja strategiczna PLUG wyraźnie sygnalizuje dojrzałość firmy” – stwierdził pięciogwiazdkowy analityk. „Dzięki bilansowi, który nadal może pochwalić się kwotą ~5 miliarda dolarów w gotówce, utalentowanemu zespołowi zarządzającemu, istotnej przewadze w postaci praktycznego doświadczenia i wiodącej technologii, wierzymy, że PLUG skutecznie wykorzystuje dużą szansę”.
Firma Rusch jest szczególnie zadowolona z niedawnego przejęcia za 30 milionów dolarów firmy Joule, specjalizującej się w konwersji gazu ziemnego, która wydaje się zwracać sama w sobie dzięki oszczędnościom na kosztach energii elektrycznej związanej z eksploatacją skraplaczy wodoru. Daje to także firmie szansę na wygenerowanie w dłuższej perspektywie 250 milionów dolarów przyrostowych przychodów.
W rzeczywistości PLUG spodziewa się, że już do 2023 r. „rurociąg zapewniający wydajność elektrolizera” wyprzedzi tradycyjną działalność związaną z transportem materiałów. Ponieważ do końca roku firma ma zamiar produkować 70 ton ekologicznego wodoru dziennie, zamówienia na H2 typu „in-sourcing” „oczekuje się, że spowodują skokową zmianę marż paliwowych”, co dodatkowo wzmocni przejęcie Joule.
Nie oznacza to, że PLUG spoczął na laurach, jeśli chodzi o podstawową działalność związaną z transportem materiałów. Firma w dalszym ciągu rozwija swoją podstawową działalność, osiągając przychody na poziomie 600 milionów dolarów w roku finansowym 22, uwzględniając faktoring trzech nowych „podstawowych” klientów. Liczba ta stanowi podstawę prognoz na rok 2025 wynoszących 1 miliard dolarów przychodów z transportu materiałów, co stanowi ~4.5% udziału w rynku.
Podobnie jak w przypadku innych spółek nastawionych na rozwój, rok 2022 dla akcji spółki był trudny – jak dotąd akcje spadły o 23% – ale choć Rusch przyznaje, że „na rynkach utrzymuje się presja na spółki charakteryzujące się wysokim wzrostem”, analityk uważa, że PLUG „w dalszym ciągu zmniejszyć ryzyko dla swojej działalności, dążąc w kierunku zrównoważonego FCF.”
W związku z tym Rusch pozostaje „byczy”, podtrzymując rekomendację „Outperform” (tj. Kupuj) i cenę docelową 63 USD. Przy obecnej wycenie widzi on około 195% rocznego wzrostu dla akcji. (Aby obejrzeć osiągnięcia Ruscha, kliknij tutaj)
Co myśli reszta ulicy? Większość raczej się z tym zgadza. Na podstawie konsensusu 12 zakupów i 3 trzymania akcje spółki mogą pochwalić się konsensusową rekomendacją „Strong Kup”. Przy średniej cenie docelowej wynoszącej 47.8 USD akcje w nadchodzącym roku wzrosną o 107%. (Zobacz prognozę zapasów PLUG w TipRanks)
Aby znaleźć dobre pomysły na handel akcjami po atrakcyjnych wycenach, odwiedź „Najlepsze akcje do kupienia” TipRanks, nowo wprowadzone narzędzie, które łączy wszystkie spostrzeżenia na temat kapitału własnego TipRanks.
Zastrzeżenie: Opinie wyrażone w tym artykule są wyłącznie opiniami prezentowanego analityka. Treść jest przeznaczona wyłącznie do celów informacyjnych. Bardzo ważne jest wykonanie własnej analizy przed dokonaniem jakiejkolwiek inwestycji.
Źródło: https://finance.yahoo.com/news/plug-power-stock-buy-now-230547818.html