Czy popyt na kredyty hipoteczne spada, ponieważ kupujący reagują na wysokie stopy procentowe i niską podaż?

Kluczowe dania na wynos

• Wnioski o kredyt hipoteczny spadły o 1.9% w porównaniu z poprzednim tygodniem w tygodniu kończącym się 2 grudnia, a wielu potencjalnych nabywców domów prawdopodobnie czeka, aby zobaczyć, jakie będą zapowiedzi podwyżek stóp procentowych w tym tygodniu.
• Oprocentowanie kredytów hipotecznych spadło czwarty tydzień z rzędu dzięki pozytywnym danym o inflacji, ale potencjalni nabywcy domów nadal są ostrożni ze względu na zmienne oprocentowanie kredytów hipotecznych spowodowane agresywnymi podwyżkami stóp procentowych przez Fed.
• Oczekująca sprzedaż domów na istniejących lokalach spadła w październiku o 4.6%, co czyni go piątym miesiącem z rzędu spadków.

Widzieliśmy, jak ceny domów gwałtownie wzrosły podczas pandemii, kiedy ludzie skorzystali z niskich stóp procentowych, uciekli z miast i zostali stłoczeni w domowych biurach. Wraz z agresywnymi podwyżkami stóp procentowych i obawami przed recesją rynek nieruchomości zmienił się w 2022 roku.

Rynek nieruchomości od pewnego czasu spodziewa się spadku; historycznie ceny domów spadają, gdy stopy procentowe rosną. Jednak tak się nie stało w 2022 roku ze względu na wyjątkowy zestaw okoliczności. Przyjrzyjmy się popytowi na kredyty hipoteczne, aby sprawdzić, czy faktycznie spada (lub rośnie).

Obecny rynek mieszkaniowy

Kiedy pandemia rozpoczęła się w 2020 roku, było wiele niepewności co do tego, co stanie się z rynek nieruchomości, bo nikt nie wiedział, czego się spodziewać. Gdy gospodarka nagle się zatrzymała, rząd zaangażował się w kontrole stymulacyjne i obniżenie stóp procentowych.

Oprocentowanie kredytów hipotecznych spadło do rekordowo niskiego poziomu 2.65% w styczniu 2021 r. Przy niskich stopach procentowych i bezprecedensowej liczbie pracowników pracujących obecnie w domu nastąpił boom na rynku nieruchomości.

Ale ten boom zaczął się szybko wycofywać. w czerwcu 2022 r. inflacja osiągnięta najwyższy od 40 lat poziom 9.1 ze względu na połączenie złagodzenia ograniczeń związanych z pandemią, zakłóceń w łańcuchu dostaw, silnego rynku pracy i astronomicznych cen mieszkań, więc zaangażowały się banki centralne. Fed rozpoczął agresywną kampanię podwyżek stóp procentowych, aby spowolnić całą gospodarkę.

Wiele się zmieniło od 2021 r., kiedy ludzie korzystali z niskich stóp procentowych, aby dostać się na rynek nieruchomości. Oprocentowanie kredytów hipotecznych wzrosło do średnio 6.43%, ponieważ referencyjna stopa procentowa Fed wynosi prawie 4%.

Wielu potencjalnych nabywców z boku czeka na spadek stóp procentowych lub spadek cen mieszkań. Wielu ekspertów uważało, że zawyżone ceny mieszkań wraz ze wzrostem oprocentowania kredytów hipotecznych wystarczą, aby spowolnić rynek nieruchomości. Wskaźniki inflacji i ceny mieszkań pozostają uparcie wysokie, ale wykazują oznaki powolnego spadku.

Co się dzieje z popytem na kredyty hipoteczne?

Liczba wniosków o kredyt hipoteczny spadła w zeszłym tygodniu o 1.9% w porównaniu z poprzednim tygodniem, na podstawie danych Stowarzyszenia Bankowców Hipotecznych. Wnioski o kredyt hipoteczny na zakup domu spadły o 3% w ciągu tygodnia, przy ogólnym spadku o 40% rok do roku.

Z drugiej strony liczba wniosków o refinansowanie spadła o 86% rok do roku, mimo że wzrosła o 5% w porównaniu z poprzednim tygodniem. Oprocentowanie kredytów hipotecznych nieznacznie spadło w ciągu ostatnich kilku tygodni, ale pozostaje wysokie w porównaniu z latami sprzed pandemii (więcej na ten temat w następnym rozdziale).

Wydaje się, że te nieco niższe oprocentowanie kredytów hipotecznych przyciągnęło obecnych właścicieli domów do refinansowania, ale nie wystarczyło, aby zachęcić więcej nowych nabywców domów. Istnieją spekulacje, że wielu ludzi koncentruje się na oszczędzaniu, biorąc pod uwagę niepewność co do gospodarki i możliwą recesję.

tryqInformacje o zestawie do inflacji Q.ai | Q.ai – firma Forbesa

Średnia wielkość pożyczki na wniosek o kredyt hipoteczny spadła do 387,300 2021 USD — najniższej wartości od stycznia XNUMX r. Tam Dane CPI za listopadr zostanie opublikowany w nadchodzących dniach, a dane te będą odgrywać istotną rolę w oprocentowaniu kredytów hipotecznych oraz w sposobie, w jaki Fed posuwa się naprzód z podwyżkami stóp.

Z pozytywnych wiadomości, stopa inflacji spadła w październiku do rocznej stopy 7.7%. Chociaż te liczby nie są warte świętowania, wielu analityków uważało, że oznacza to, że ceny w końcu spadną.

Oprocentowanie kredytów hipotecznych spada

Według Freddiego Mac, 30-letni kredyt hipoteczny o stałym oprocentowaniu osiągnął średnią 6.33% w tygodniu kończącym się 8 grudnia. Stopa ta spadła z 6.49% tydzień temu, ponieważ raporty wskazują, że uparte wskaźniki inflacji mogą spadać z ich szczyt.

Sam Khater, główny ekonomista Freddie Mac, zauważył, że pomimo znacznego spadku oprocentowania kredytów hipotecznych, nastroje nabywców domów pozostają niskie i nie nastąpił gwałtowny wzrost popytu na zakupy przy niższych stawkach.

Nie możemy również ignorować roli inflacji w oszczędnościach. Ponieważ ludzie wydają więcej pieniędzy na przedmioty codziennego użytku, mogą nie być w stanie zaoszczędzić na zaliczkę tak szybko, jak mogli to zrobić w przeszłości.

Kwestie zaopatrzenia mieszkań

W zeszłym roku przewidywało to Krajowe Stowarzyszenie Pośredników w Obrocie Nieruchomościami rynek mieszkaniowy potrzebował około 5.8 do 6.9 miliona nowych domów, aby zaspokoić problemy z zaopatrzeniem. Główny ekonomista NAR, Lawrence Yun, skomentował: „W całym kraju istnieje silne pragnienie posiadania domu, ale brak podaży uniemożliwia zbyt wielu Amerykanom osiągnięcie tego marzenia”.

Uważa się, że niedobór podaży powstrzymał drastyczny spadek cen, ponieważ ludzie nadal potrzebują miejsca do życia. Liczb tych nie można ignorować, ponieważ uporczywe podwyżki stóp procentowych mogą zaszkodzić tylko tym, którzy mają zmienne kredyty hipoteczne i wydają teraz więcej na swoje miesięczne płatności.

Co się dzieje ze sprzedażą domów?

Krajowe Stowarzyszenie Pośredników w Obrocie Nieruchomościami (NAR) opublikowało niedawno dane dotyczące sprzedaży domów. W październiku sprzedaż istniejących domów spadła o 5.9% w porównaniu z poprzednim miesiącem. Sprzedaż spadła o 28.4% rok do roku, spadając z 6.19 mln w październiku 2021 r. Nieruchomości pozostawały na rynku przez około 21 dni w październiku, o kilka dni więcej niż 19 dni we wrześniu. Warto również wspomnieć, że kupujący dom po raz pierwszy stanowili 28% sprzedaży w październiku.

Roczny udział osób kupujących dom po raz pierwszy osiągnął 26%, co jest najniższym wynikiem od czasu, gdy NAR zaczął śledzić dane. Istnieje wiele spekulacji, że wielu potencjalnych nabywców domów po prostu zdecydowało się zainwestować w inne aktywa.

Według innych danych opublikowanych przez NAR, liczba oczekujących sprzedaży domów w październiku spadła o 4.6% w porównaniu z poprzednim miesiącem, co oznacza piąty kolejny miesiąc spadków. Oczekujące dane dotyczące sprzedaży domów są krytyczne, ponieważ sprzedaż jest wyświetlana jako oczekująca, gdy umowa została podpisana, ale transakcja nie została zrealizowana. Wystąpiły problemy z ludźmi kwalifikującymi się do kredytów hipotecznych ze względu na wyższe stawki.

Rozpoczęte nowe domy również spadły o 8.8% w październiku w ujęciu rocznym. Spadek ten wynikał ze wzrostu cen budownictwa, ogólnego wzrostu cen w gospodarce oraz wahań oprocentowania kredytów hipotecznych. Pierwszy amerykański zastępca głównego ekonomisty Odeta Kushi ujawnił, że ceny materiałów budowlanych, takich jak sklejka, stal i beton, były znacznie wyższe niż w czasach przed pandemią. Kushi mówił również o tym, jak średnie godzinowe zarobki w budownictwie wzrosły o 6.6% w październiku w ujęciu rocznym. Podwyższone ceny budowy i niższe wnioski o kredyt hipoteczny doprowadziły do ​​wycofania się budowniczych. Rosnące stopy procentowe wpływają również na dostępność mieszkań.

Dodatkowo nastroje wśród budowniczych domów na rynku domów jednorodzinnych spadły do ​​najniższego poziomu od czerwca 2012 r. Ponieważ budowniczowie borykają się z problemami związanymi ze zwiększonymi kosztami pracy i materiałów, które prowadzą do spadku popytu, indeks National Association of Home Builders spadł do 33 w Październik. To jedenasty z rzędu miesięczny spadek tego indeksu.

Czego możemy się spodziewać w 2023 roku?

Wielu ekspertów włączyło się z przewidywaniami dotyczącymi rynku nieruchomości w 2023 r. Morgan Stanley przewiduje, że ceny domów spadną o 10% od czerwca 2022 r. do 2024 r. Tak więc, chociaż nie spodziewają się krachu na rynku nieruchomości, przewidują korekta rynkowa.

Redfin niedawno wydał swój Prognozy rynku nieruchomości na 2023 rok gdzie podzielili się, że spodziewają się powolnego spadku oprocentowania 30-letnich kredytów hipotecznych, aż osiągną 5.8% pod koniec roku.

Jak powinieneś inwestować?

Sądząc po spadku liczby wniosków o kredyt hipoteczny, jest mniejszy popyt, co może ostatecznie doprowadzić do obniżek cen na rynku mieszkaniowym. Jeśli zamierzasz kupić nieruchomość w najbliższej przyszłości, możesz nie być pewien, jak zainwestować swoje pieniądze, czekając na spadek cen.

Dla wszystkich przyszłych nabywców domów, którzy chcą utrzymać stosunkowo płynne aktywa, a jednocześnie obserwować, jak rosną Twoje pieniądze, Q.ai eliminuje zgadywanie podczas inwestowania. Wprowadzamy również strategię do Twojego portfela i dywersyfikujemy Twoje inwestycje, łącząc je w pakiety Zestawy inwestycyjne. Możesz aktywować Ochrona portfela w dowolnym momencie, aby chronić swoje zyski i zmniejszyć straty, bez względu na branżę, w którą inwestujesz.

Bottom line

Ponieważ podwyżki stóp procentowych trwają, istnieją obawy, że gospodarka może wpaść w recesję. Wszystko, co wiemy na pewno, to to, że rynki będą zwracać uwagę na dane dotyczące indeksu cen towarów i usług konsumpcyjnych w tym tygodniu, aby zobaczyć, czy podwyżki stóp zrobiły wystarczająco dużo, aby ogólnie schłodzić gospodarkę.

Jeśli podwyżki stóp procentowych będą kontynuowane zgodnie ze wskazaniami Fed, oprocentowanie kredytów hipotecznych będzie nadal zmienne w najbliższej przyszłości, co z pewnością wpłynie na popyt na kredyty hipoteczne.

Pobierz Q.ai już dziś dostępu do strategii inwestycyjnych opartych na sztucznej inteligencji. Kiedy wpłacisz 100 $, dodamy dodatkowe 100 $ do Twojego konta.