Indonezyjska firma GoTo pozyskuje 1.1 miliarda dolarów i opóźnia debiut rynkowy

GoTo Group pozyska 15.8 biliona rupii (1.1 miliarda dolarów) dzięki notowaniu, które zapowiada się na jedno z największych IPO w Azji w tym roku.

Spółka z Dżakarty ustaliła cenę IPO na 338 rupii za akcję, nieco powyżej środka jej orientacyjnego zakresu od 316 do 346 rupii. Wycena daje GoTo, powstałemu w zeszłym roku z połączenia Gojka i Tokopedii, wycenę na 27.8 miliarda dolarów.

GoTo poinformowało także w czwartek, że opóźni debiut giełdowy o tydzień, do 11 kwietnia. Wcześniej proces budowania księgi popytu spółki został przedłużony do 24 marca, aby dać handlowcom i konsumentom grupy więcej czasu na zakup akcji spółki.

„Możliwość dostępu do rynków publicznych w obecnych warunkach świadczy o długoterminowym potencjale naszej działalności i wzmocni nasz bilans, zachowując jednocześnie wartość dla akcjonariuszy” – powiedział w oświadczeniu Andre Soelistyo, dyrektor generalny GoTo Group.

GoTo kontynuuje swoją pierwszą ofertę publiczną pomimo niedawnej zmienności na rynkach finansowych. Ceny IPO są bardziej konserwatywne w porównaniu z innymi niedawnymi IPO, takimi jak Bukalapak, którego cena przed debiutem giełdowym znajdowała się w górnej granicy zakresu orientacyjnego, chociaż od tego czasu akcje spółki straciły dwie trzecie swojej wartości.

Stevanus Juanda, analityk z UOB Kay Hian Sekuritas, uważa, że ​​cena GoTo jest zbyt wysoka, nawet na najniższym poziomie 316 rupii. „Odkryliśmy, że wycena ceny ofertowej GoTo wyniosła 9.8 ceny/sprzedaży brutto z roku 2023F. Wydaje się, że jest to premia w stosunku do BUKA (7.5x), SEAS (3.8x) i innych regionalnych i globalnych firm cyfrowych” – stwierdził Juanda w swoim najnowszym raporcie opublikowanym 25 marca.

Pomimo wysokiej wyceny, Michael Setjoadi, analityk RHB Sekuritas, prognozuje, że IPO GoTo zakończy się sukcesem. „Wycena jest kosztowna, ale uzasadniona ze względu na ograniczoną liczbę akcji” – powiedział Setjoadi. Z prospektu wynika, że ​​w wolnym obrocie 46.7 miliardów akcji spółki znajduje się niecałe 4% z łącznej liczby 1.48 biliona akcji spółki po jej notowaniu.