Chiang Mai, Tajlandia – 26 kwietnia 2016: mężczyzna ręka trzyma zrzut ekranu aplikacji Amazon pokazującej się na … [+]
Getty
Zaledwie kilka tygodni temu wielu ludzi myślało, że tak dużo czasu na łapanie pobitych akcji, takich jak Amazonka
Na szczęście jest na to sposób nadal kup AMZN i MSFT po cenach „przed wprowadzeniem”. I zbierz także 7%+ plonów!
Nie kupujemy akcji bezpośrednio. Jesteśmy mądrzejsi. Zbieramy te akcje z 7%+ dywidendami, które preferujemy Kontrariański raport o dochodach—po drastycznych obniżkach do ich cen rynkowych.
Ta metoda „zniżki dywidendowej” pozwala nam „cofnąć zegar” i kupić dip po kąpieli już się stało!
Możemy również odebrać te zapasy za pomocą ponadprzeciętna stopa dywidendy na poziomie 7%+. A nasze wypłaty często przychodzą również co miesiąc. To daleko od kupowania Microsoftu na własną rękę, z praktycznie nieistniejącą dywidendą 0.88%. A Amazon daje dziś plony dokładnie 0% – i prawdopodobnie zawsze będzie.
Jak tanio kupimy nasze ulubione dywidendy?
Wspominam o tym teraz, ponieważ jest to sytuacja podobna do tej, z którą mieliśmy do czynienia niecałe dwa lata temu, w październiku 2020 roku. Wtedy, jak pamiętacie, świat był w większości zablokowany, ale zapasy osiągnęły najniższy poziom kilka miesięcy wcześniej – i były zgrywanie wyższe prawie codziennie.
At Raport o dochodach kontrahenta, chcieliśmy zdobyć kilka nazw konsumentów, aby skorzystać z odbicia, nie wspominając o bilionach dolarów, które Jay Powell & Co. (z pomocą rządu USA) wpompowywał do kieszeni konsumentów.
Ale na pewno nie chcieliśmy płacić zawyżonych cen, za które w tamtym czasie chodziły te akcje! A ponieważ jesteśmy usługą o wysokiej wydajności, wymagaliśmy duże dywidendy—idealnie wystarczająco duże, abyśmy mogli przejść na emeryturę tylko z naszymi wypłatami, bez konieczności sprzedaży ani jednej akcji na emeryturze.
Oto co zrobiliśmy.
Wykorzystanie funduszy zamkniętych do „cofnięcia zegara” cen akcji
Zamiast kupować te akcje bezpośrednio lub za pośrednictwem niskooprocentowanego funduszu indeksowego S&P 500, zdecydowaliśmy się na absurdalnie pomijany wehikuł zwany funduszem zamkniętym lub CEF.
W szczególności odebraliśmy Eaton Vance Global Diversified Equity Fund (EXG), zarządzany podatkami, co dało niesłychane 10% w tamtym czasie i wysłało tę dywidendę jako stałą miesięcznie wypłata też!
Po drugie, EXG, który w tamtym czasie posiadał zarówno Amazon, jak i Microsoft, sprzedawał z absurdalnym 12% rabatem w stosunku do wartości aktywów netto (NAV).
Trzymaj się mnie tutaj, bo te rabaty są kluczem do „cofania czasu” i kupowania akcji naszych CEF po cenach znacznie niższych od tych, które płacilibyśmy na rynku. Ponieważ ten 12% rabat oznaczał, że w efekcie kupowaliśmy Amazon, Microsoft i resztę akcji EXG za 88 centów za dolara!
CEF są tylko rogu rynku z tą słodką nieefektywnością. W przeciwieństwie do swoich kuzynów z funduszy inwestycyjnych i ETF, CEF mają stałe pule udziałów. Co oznacza, że mogą handlować z premią i rabaty do wartości ich aktywów bazowych.
EXG posiadało jeszcze jedno narzędzie w swoim zestawie: pisze zabezpieczone opcje kupna w swoich zasobach. Jeśli kiedykolwiek sam pisałeś rozmowy objęte ubezpieczeniem, prawdopodobnie wiesz, że to świetny sposób na generowanie dodatkowego dochodu. Jest to również trudne do opanowania, ponieważ wymaga stały pisanie połączeń (nie wspominając o opcji-błogosławieństwo na koncie!). EXG to sposób na outsourcing tej strategii jednym kliknięciem.
Jestem pewien, że widzisz, dokąd tu zmierzam: kup CEF ze szczególnie dużą zniżką, a masz świetny „bonus” na plusie, gdy te oferty znikają, katapultując cenę akcji CEF w górę, tak jak one!
Tak właśnie stało się w przypadku EXG: podnieśliśmy jego zamykające okno dyskontowe w górę, wygasając w lutym 2022 r., kiedy to dyskonto funduszu prawie całkowicie zniknęło, zmniejszając się do 3.7%.
A cena, podobna do szczeniaka, podążała za rabatem zamknięcia przez cały czas, wzrastając o 28%. Wrzuć naszą 10% dywidendę, a uzyskaliśmy zysk w wysokości 42% w niecałe trzy lata!
Ten wzorzec jest łatwy do zauważenia w instrumentach CEF: po prostu poszukaj rabatu, który jest szerszy niż zwykle, a następnie kup i jedź dalej, gdy zamykające okno rabatowe podnosi cenę akcji. I oczywiście przez cały czas będziesz zbierać swoją wysoką – i często co miesiąc – dywidendę!
Należy jednak zauważyć, że nie polecam EXG, który dzisiaj jest sprzedawany z 1.5% premią do NAV. Ale na desce jest jeszcze wiele innych dużych zniżek, w tym te, które polecam w Kontrarianski raport o dochodach.
Brett Owens jest głównym strategiem inwestycyjnym Perspektywa kontrahenta. Aby uzyskać więcej pomysłów na świetne dochody, uzyskaj bezpłatny egzemplarz jego najnowszego raportu specjalnego: Twój portfel na wcześniejszą emeryturę: Ogromne dywidendy — co miesiąc — na zawsze.
Ujawnienie: brak
Źródło: https://www.forbes.com/sites/brettowens/2022/08/10/how-well-steal-a-7-monthly-dividend-from-amazon/