Pomimo agresywnych podwyżek stóp procentowych przez Fed, rachunki oszczędnościowe nadal nie przynoszą aż tak dużych nakładów. Nawet siedmiocyfrowe oszczędności mogą nie wystarczyć do wygenerowania wymaganego dochodu zadbać o wygodną emeryturę.
Dlatego emeryci powinni wziąć pod uwagę pomijany aspekt rynku akcji: fundusze zamknięte.
Fundusze zamknięte pozyskują kapitał poprzez emisję określonej liczby akcji, które nie podlegają wykupowi. Akcje te można kupować i sprzedawać na rynku, ale nie można tworzyć nowych akcji.
Jedną z korzyści płynących z posiadania takiej struktury jest to, że zarządzający funduszami zamkniętymi nie muszą odkładać dużej rezerwy gotówkowej, aby spłacić akcjonariuszy, którzy chcą umorzyć swoje jednostki uczestnictwa. Gdy na rynku następuje dekoniunktura i inwestorzy pędzą do wyjścia, zarządzający otwartymi funduszami mogą być zmuszeni do sprzedaży aktywów z dyskontem, aby zebrać gotówkę na umorzenia inwestorów.
Tymczasem zarządzający funduszami zamkniętymi mogą po prostu „kupić spadek”.
Co więcej, w dobie niskich stóp zwrotu — przeciętna spółka z S&P 500 płaci obecnie zaledwie 1.6% — niektóre fundusze zamknięte nadal oferują zbyt duże wypłaty.
Oto spojrzenie na dwa szczególnie hojne.
Nie przegap
Nuveen Fundusz dochodu z nieruchomości (JRS)
Istnieje powód, dla którego wielu inwestorów skłania się ku nieruchomościom: stworzyły one większe bogactwo niż wszystkie inne klasy aktywów razem wzięte.
Działa również jako zabezpieczenie przed inflacją: wraz ze wzrostem cen surowców i robocizny budowa nowych nieruchomości jest droższa. A to podnosi ceny istniejących nieruchomości.
Ponieważ ceny wynajmu rosną w całym kraju w tym inflacyjnym środowisku, inwestorzy w nieruchomości mają taką możliwość uzyskać zwiększone dochody.
Nuveen Real Estate Income Fund jest funduszem zamkniętym skupiającym się na tym konkretnym sektorze. Jego celem jest „wysokie bieżące dochody i wzrost wartości kapitału”.
Fundusz inwestuje w przynoszące dochód akcje zwykłe, akcje uprzywilejowane, zamienne akcje uprzywilejowane oraz dłużne papiery wartościowe emitowane przez spółki z sektora nieruchomości.
Warto zauważyć, że co najmniej 75% aktywów zarządzanych przez JRS będzie inwestowane w papiery wartościowe o ratingu inwestycyjnym.
Według stanu na 30 czerwca, pięć największych branż funduszu to specjalistyczne REIT-y (21.3%), REIT-y mieszkaniowe (21.1%), REIT-y biurowe (14.9%), REIT-y detaliczne (14.5%) i REIT-y przemysłowe (12.3%).
JRS wypłaca kwartalne wypłaty w wysokości 20.90 centów na akcję, co przekłada się na roczny zysk na poziomie 8.6%.
Fundusz ma wartość aktywów netto na poziomie 10.12 USD na akcję i cenę akcji na poziomie 9.72 USD, co oznacza, że jest notowany z około 4% dyskontem w stosunku do NAV.
Fundusz Tekla Healthcare Opportunities Fund (THQ)
Opieka zdrowotna jest klasycznym przykładem sektora defensywnego dzięki brakowi korelacji z sektorem wzloty i upadki gospodarki.
Inwestorzy poszukujący dochodu mogą skorzystać z funduszu Tekla Healthcare Opportunities Fund, aby wejść do sektora.
Ten zamknięty fundusz inwestuje we wszystkie podsektory opieki zdrowotnej oraz w strukturę kapitałową firmy. Jego największe ekspozycje sektorowe to farmacja (29.0%), dostawcy i usługi opieki zdrowotnej (24.7%), biotechnologia (13.7%), sprzęt i zaopatrzenie opieki zdrowotnej (13.6%) oraz urządzenia medyczne i diagnostyka (5.6%) na koniec XNUMX r. Czerwiec.
W portfolio THQ można znaleźć wielu potentatów branży, takich jak UnitedHealth Group, Johnson & Johnson, AbbVie, Pfizer i Cigna.
Oto fajna część: podczas gdy większość spółek wypłacających dywidendy stosuje kwartalny harmonogram dystrybucji, Tekla Healthcare Opportunities Fund płaci udziałowcom co miesiąc.
W tej chwili fundusz ma miesięczną stopę dystrybucji w wysokości 11.25 centa na akcję, co daje roczną stopę zwrotu na poziomie 6.7%.
Obecnie THQ kosztuje 20.09 USD za akcję – około 7.5% zniżki w stosunku do NAV wynoszącej 21.73 USD za akcję.
Co dalej czytać
Ten artykuł zawiera wyłącznie informacje i nie powinien być traktowany jako porada. Jest dostarczany bez jakiejkolwiek gwarancji.
Źródło: https://finance.yahoo.com/news/attention-retirees-two-cefs-yielding-173500094.html