Akcje Fintech pozostają w tyle za resztą rynku — kupować czy sprzedawać?

Kluczowe dania na wynos

• Akcje Fintech radziły sobie gorzej niż spółki finansowe i technologiczne w ubiegłym roku, ponieważ zwyczaje konsumenckie zmieniają się z powodu presji inflacyjnej.
• Wraz z zanikaniem ożywienia handlu elektronicznego związanego z pandemią, rzeczywistość wielu z tych firm zaczyna się zmieniać.
• Mimo że przestrzeń fintech została pokonana w 2022 r., niektóre firmy w tej przestrzeni mogą odwrócić biznes w 2023 r.

Czytanie o giełdzie w 2022 roku jest prawie niemożliwe, nie widząc, jak bardzo straciły na wartości niektóre z największych spółek giełdowych. Giganci technologiczni, tacy jak Apple i Microsoft, odnotowali spadek cen akcji, podczas gdy gwałtownie rosnąca inflacja i agresywne podwyżki stóp procentowych wywołały obawy o potencjalna recesja. Pomimo fatalnych wyników w przestrzeni technologicznej, przestrzeń fintech miała gorszy rok.

Firmy z branży technologii finansowych stały się popularne, ponieważ wniosły innowacje do klasycznych modeli biznesowych pożyczania, inwestowania i przetwarzania płatności. Jednak akcje fintech radziły sobie słabo i gorzej niż zarówno akcje finansowe, jak i giganci technologiczni.

Co się stało z akcjami Fintech?

Zanim przyjrzymy się akcjom fintech, musimy zająć się koncepcją fintech, która łączy finanse i technologię. Ten ogólny termin często odnosi się do każdej firmy skupionej na stosowaniu nowych technologii w działalności finansowej. Usługi biznesowe w tej przestrzeni obejmują przetwarzanie płatności, bankowość internetową, bankowość mobilną, pożyczki peer-to-peer, oprogramowanie finansowe, usługi finansowe i usługi inwestycyjne.

Ponieważ świat nadal idzie bezgotówkowo, a wielu ludzi polega na prostszych metodach płatności, w ciągu ostatnich kilku lat zaobserwowaliśmy wzrost liczby firm fintech.

Niektóre z tych firm były tak skoncentrowane na wzroście, że nie przejmowały się rentownością lub uważały, że boom związany z pandemią potrwa dłużej. Ponieważ ceny akcji spadają wraz z wyprzedażami na giełdach w 2022 r., akcje fintech miały okropny rok.

Eugene Simuni, analityk fintech z MoffettNathanson, poczynił następującą obserwację na temat akcji fintech:

„Inwestorzy coraz bardziej obawiają się modeli biznesowych o wysokim wzroście, ale nierentownych, a w ciągu ostatnich kilku kwartałów firmy o wysokim wzroście w naszym zasięgu coraz częściej dawały priorytet poprawie rentowności w swoich działaniach i komentarzach”.

Na jakie akcje Fintech warto zwrócić uwagę?

Chociaż naturalnie trudno jest promować firmy, które odnotowały spadek cen akcji, ważne jest, aby zachować perspektywę z całą branżą fintech. Wszystkie ceny akcji są aktualne na dzień zamknięcia 4 stycznia 2023 r.

PayPal Holdings Inc. (PYPL)

PayPal dobrze radził sobie w miesiącach pandemii, kiedy ludzie robili zakupy online i korzystali z cyfrowego procesora płatności. Kiedy ludzie wrócili do zakupów osobistych, PayPal odnotował spadek wolumenu. Gigant płatności cyfrowych odnotował również zwiększoną konkurencję wynikającą z wejścia Apple do przestrzeni płatniczej. PayPal ma obecnie 16% światowego rynku płatności, a Apple pozostaje w tyle z 5%, ale nie wiadomo, co przyniesie przyszłość.

Dobrą wiadomością jest to, że aplikacja Venmo jest teraz dostępna na platformie e-commerce Amazon, co powinno przyciągnąć nowe firmy do PayPal.

Akcje PayPal są obecnie wyceniane na 77.92 USD i spadły o około 58% w porównaniu z rokiem ubiegłym.

tryqO zestawie metali szlachetnych | Q.ai – firma Forbesa

Fair Isaac Corporation (FICO)

Niezależnie od tego, co myślisz o wynikach kredytowych, nie możesz ignorować znaczenia wyniku FICO, ponieważ banki i pożyczkodawcy nadal polegają na tych informacjach, zanim zdecydują, czy pożyczyć ci pieniądze. Chociaż z technicznego punktu widzenia nie jest to spółka typu fintech, jak niektóre inne, ta ugruntowana firma od dawna jest częścią społeczności finansowej.

Ponieważ wynik FICO jest używany przez pożyczkodawców i firmy z branży fintech, musimy o tym wspomnieć. Jest to również jedna z nielicznych spółek finansowych, których wartość gwałtownie wzrosła w 2022 roku. Biznes punktowy odpowiada za ponad połowę przychodów firmy. Nawet przy rosnących kosztach pożyczek ludzie nadal ubiegają się o wszelkiego rodzaju pożyczki.

Cena akcji FICO wynosi obecnie 585.36 ​​USD i jest o ponad 30% wyższa niż rok temu.

Blok Inc (SQ)

Block przeżywał hossę przed 2022 rokiem, a akcje te zapewniały inwestorom hojne zwroty. Jednak firma spadła aż o 60% w punktach w całym 2022 roku z powodu spadających wycen w przestrzeni technologicznej i braku zaufania do obecnego zespołu zarządzającego firmą. Mimo to procesor płatności mobilnych nadal odnotowuje silny kwartalny wzrost przychodów. Zysk brutto Square wyniósł w ostatnim kwartale 783 miliony dolarów, co stanowi wzrost o 29% rok do roku.

Block był innowatorem dla firm z prostymi opcjami płatności kartą kredytową. Czytnik kart Square zmienił sposób, w jaki małe firmy mogą przyjmować płatności. Następnie firma rozszerzyła swoje usługi dla przedsiębiorstw o ​​pożyczki, płatności online i opcje płacowe. Po stronie konsumenckiej Cash App ma ponad 49 milionów klientów korzystających z usługi miesięcznie. Aplikacja płatnicza odnotowała zysk brutto w wysokości 774 milionów dolarów w ostatnim kwartale, co stanowi roczny wzrost o 51%.

Cena akcji Blocka wynosi obecnie 70.01 USD, czyli o 52% mniej niż rok temu.

nCino (NCNO)

Ta firma fintech oferuje oparte na chmurze platformy technologiczne i rozwiązania, które pozwalają instytucjom finansowym działać lepiej. Jednym z bardziej popularnych rozwiązań jest system udzielania kredytów, który pomaga bankom zarządzać całym procesem udzielania kredytu. Ponieważ duże banki, takie jak Wells Fargo i Toronto-Dominion Bank, korzystają z tych usług, istnieje optymizm, że ta firma fintech może podpisać większe partnerstwa w 2023 roku.

Akcje nCino są obecnie wyceniane na 26.50 USD, czyli o około 49% mniej niż rok temu.

Shift4 Payments Inc (CZTERY)

Jest to jedna z niewielu szybko rozwijających się firm fintech, której cena akcji wzrosła, podczas gdy inne akcje gwałtownie spadły. Firma zapewnia zintegrowane przetwarzanie płatności i rozwiązania technologiczne w całych Stanach Zjednoczonych. Umieściliśmy te akcje fintech na liście ze względu na lepsze wyniki finansowe za trzeci kwartał, które opublikowali. Przychody brutto wzrosły o 45% w porównaniu z rokiem ubiegłym do 547.3 mln USD. Dochód netto za kwartał wyniósł 46.4 mln USD, co oznacza wzrost w porównaniu ze stratą 13.8 mln USD w tym samym kwartale rok temu.

Akcje FOUR są obecnie notowane po 60.10 USD, a cena akcji wzrosła o około 7% w porównaniu z rokiem ubiegłym.

Oto kilka innych godnych uwagi spółek fintech, które warto śledzić w 2023 r.:

• Firma Visa Inc. (W). Kiedy gigant kart kredytowych opublikował swoje wyniki za czwarty kwartał fiskalny. Ogłosił skok przychodów w roku podatkowym o 22% do 29.3 miliarda dolarów. Przy rosnących stopach procentowych Visa ma silną pozycję na rok 2023.
• SoFi Technologies Inc. (SOFI). W ciągu ostatnich kilku lat poszerzali swoją ofertę produktów, ale firmy, które koncentrują się na pożyczkach konsumenckich, gwałtownie spadły w ciągu ostatniego roku. Istnieje nadzieja, że ​​trwająca dynamika biznesu wystarczy, aby przezwyciężyć krótkoterminowe trudności gospodarcze.
• Robinhood Markets Inc. (KAPTUR). Akcje spadły o około 49% w porównaniu z rokiem ubiegłym z powodu typowych problemów i obaw związanych z przestrzenią kryptowalut. Jednak nadal jest to jedna z najlepszych platform inwestycyjnych dla młodych ludzi, którzy chcą łatwego w obsłudze interfejsu.

Jak zawsze zachęcamy do przeprowadzenia analizy due diligence przed zainwestowaniem w jakiekolwiek akcje fintech, ponieważ krajobraz zmienia się szybciej niż kiedykolwiek.

Czy warto kupować akcje Fintech?

Każda firma z powyższej listy znajduje się w wyjątkowej sytuacji i nie wiadomo, co przyniesie przyszłość. Jednak teraz może nie być najlepszy czas na inwestowanie pieniędzy w przestrzeń fintech, ponieważ mogą nastąpić dalsze podwyżki stóp procentowych.

Oto kilka innych czynników, które należy wziąć pod uwagę przed zainwestowaniem w akcje fintech.

Recesja nie jest wykluczona.

Rozmowy na temat recesji są nadal powszechne, ponieważ podwyżki stóp procentowych trwają, a Fed jasno daje do zrozumienia, że ​​celem jest schłodzenie gospodarki. Wielu analityków obawia się, że scenariusz miękkiego lądowania nie jest możliwy i że w 2023 roku możemy wejść w pełną recesję.

Recesja oznaczałaby pogorszenie koniunktury w całej gospodarce i każdy jej aspekt odczułby skutki. Zniszczyłoby to również zaufanie konsumentów, ponieważ ludzie nie będą chętnie wydawać pieniędzy, gdy będą musieli martwić się o potencjalną utratę pracy. To zaszkodziłoby każdej firmie zajmującej się pożyczaniem pieniędzy lub przetwarzaniem płatności.

Zwiększona konkurencja ze strony uznanych gigantów technologicznych.

Firmy z sektora usług finansowych i przetwarzania płatności będą miały konkurencję ze strony Apple w oczekiwaniu na oficjalne uruchomienie Apple Pay Later. Ta nowa usługa byłaby programem kup teraz, zapłać później, który bezpośrednio konkurowałby z PayPal i innymi firmami przetwarzającymi płatności cyfrowe.

Jak powinieneś inwestować?

Giełda nie była łaskawa dla akcji fintechów rosnąca inflacja nadal narusza zaufanie inwestorów. Oznacza to, że znalezienie akcji, w które można zainwestować, jest w najlepszym razie trudnym zadaniem, a inwestowanie w tej chwili wiąże się z wieloma zagrożeniami.

Istnieją sposoby na uczynienie portfela bardziej defensywnym i mniej narażonym na ryzyko. Spojrzeć na Zestaw do inflacji Q.ai or Zestaw metali szlachetnychi chroń swoje inwestycje przed spadkiem wartości, abyś nie musiał się martwić codziennym sprawdzaniem raportów rynkowych. Jeszcze lepiej, możesz aktywować Ochrona portfela w dowolnym momencie, aby chronić swoje zyski i zmniejszyć straty.

Bottom line

Jak pisaliśmy w poprzednich artykułach, rok 2022 był dla nas ciężki akcje sztucznej inteligencji, akcje spółek technologicznych, a zwłaszcza spółki fintech. Można optymistycznie patrzeć w przyszłość, ale ważniejsze jest, aby być realistą, gdy w grę wchodzą pieniądze. Jeśli gospodarka może się ożywić w 2023 r., istnieje nadzieja, że ​​​​akcje fintech odbiją się. Nie możemy jednak ignorować faktu, że wiele z tych firm po prostu zbytnio skupiło się na wzroście w miesiącach pandemii, kiedy nawyki konsumenckie zmieniały się, a rentowność nie nadążała.

Pobierz Q.ai już dziś dostępu do strategii inwestycyjnych opartych na sztucznej inteligencji.