Miliarder Enrique Razon's Prime Infra odracza IPO o wartości 478 milionów dolarów w warunkach bessy na rynku

Prime Capital Capital— kontrolowany przez miliardera Enrique Razon Jr.— powiedział we wtorek, że z powodu niesprzyjających warunków rynkowych odłożył pierwszą ofertę publiczną na pierwszą połowę 2023 roku.

IPO – zarządzane przez CLSA jako globalnego koordynatora i prowadzącego księgę popytu oraz przez BDO Capital i BPI Capital jako krajowych ubezpieczycieli – byłaby największą sprzedażą dziewiczą akcji na Filipinach w tym roku. Pierwsza infra była dążąc do zebrania aż 28.2 miliardów pesos (478 milionów dolarów) na inwestycje w energię odnawialną i wodociągi.

Według prezesa BDO Capital Eduardo Francisco, decyzja o wycofaniu się z IPO została podjęta w zeszłym tygodniu, po tym, jak firma zorganizowała we wrześniu objazdowe pokazy dla inwestorów w Azji, Europie i Stanach Zjednoczonych. Choć inwestorom podobała się spółka, pojawiły się obawy co do bessy na rynku i deprecjacji peso – dodał.

Ostatnie notowania na rynku krajowym napotkały trudności gospodarcze w związku z rosnącą presją inflacyjną i rosnącymi stopami procentowymi, a dostawca mięsa North Star Meat Merchants anulował swoją IPO na początku tego roku ze względu na niestabilność rynku. Filipiński indeks giełdowy (PSEi) spadł w tym roku o 17%, drugi najgorszy wynik w Azji Południowo-Wschodniej, podczas gdy peso spadło o około 13.6% i znajduje się blisko rekordowo niskiego poziomu 59.09 pesos w stosunku do dolara.

Prime Infrastructure złożyło prospekt IPO w czerwcu, ponieważ firma zintensyfikowała inwestycje w projekty związane z energią odnawialną, w tym plany budowy największa na świecie farma fotowoltaiczna we współpracy z Solar Filipiny, który został założony przez biznesmena Leandro Leviste, a Forbes 30 Mniej niż 30 absolwentów. Firma jest również w trakcie akwizycji pakiet kontrolny w projekcie gazowym Malampaya na Morzu Zachodnim Filipińskim od potentata Dennisa Uy z Davao. Transakcja została zatwierdzona przez Departament Energii w zeszłym tygodniu.

Razon poprzez Prime Infra inwestuje również w elektrownie wodne i wodociągi w ostatnich latach. Jest również akcjonariuszem kontrolnym globalnego giganta portowego International Container Terminal Services Inc. (ICTSI) oraz Bloomberry Resorts, operatora Solaire Resort and Casino w Manili. Według danych Razon ma wartość netto 5.3 miliarda dolarów Forbes'dane w czasie rzeczywistym.

— Z pomocą Roela Landingina.