Najlepsze akcje dywidendowe zapewniające niezawodny dochód: marzec 2023 r

Jakie dobre akcje z dywidendą warto kupić? Właściwa odpowiedź zależy od Twoich celów finansowych.

W przypadku akcji dywidendowych zwykle istnieje kompromis między dochodem a niezawodnością. Innymi słowy, płatnicy dywidend, którzy generują maksymalny dochód za dolara inwestycyjnego, nie zawsze są najbardziej godni zaufania. A najbardziej niezawodne akcje dywidendowe, cóż, mogą nie zapewniać najwyższych wypłat.

Wydajność vs. Niezawodność

Ta wymiana ma sens. Dywidendy pochłaniają dużo gotówki. Aby firma mogła niezawodnie wypłacać dywidendy przez dziesięciolecia — niezależnie od dobrych i złych warunków ekonomicznych — jej wykorzystanie kapitału musi być zdyscyplinowane. Agresywne strategie wzrostu lub agresywne płatności dla akcjonariuszy mogą zagrozić programowi dywidendy.

Na szczęście jesteś inwestorem, a nie prezesem. Nie musisz dokonywać pełnego kompromisu między wydajnością a niezawodnością. Możesz zrównoważyć te dwa czynniki poprzez dywersyfikację.

Aby znaleźć równowagę, która odpowiada Twojemu poziomowi komfortu, czytaj dalej, aby bliżej przyjrzeć się akcjom dywidendowym o wyższej stopie zwrotu, a następnie przeglądowi najbardziej wiarygodnych wypłacających dywidendę. Stamtąd omówimy kluczowe wskaźniki dywidend, które pomogą Ci wybrać najlepsze inwestycje.

Przy inflacji, która osiągnęła najwyższy poziom od 40 lat i wynosi ponad 7%, akcje dywidendowe oferują jeden z najlepszych sposobów na pokonanie inflacji i wygenerowanie niezawodnego strumienia dochodów. Kliknij tutaj, aby pobrać „Pięć spółek dywidendowych, które pokonają inflację”, specjalny raport przygotowany przez eksperta Forbesa ds. dywidend, Johna Dobosza.

Najwyższe dywidendy

Dla przypomnienia, stopa dywidendy to roczna wypłata dywidendy podzielona przez cenę akcji. Jeśli kupisz akcje za 100 USD, a roczna wypłata dywidendy wyniesie 5 USD, stopa zwrotu wyniesie 5%.

Akcje i fundusze o najwyższej stopie dywidendy wypłacają od 5% do 12% lub więcej. Ogólnie rzecz biorąc, im wyższa wydajność, tym bardziej prawdopodobne jest, że będzie ona niespójna lub niezrównoważona.

Zim: Przykład o wysokiej wydajności

Firma spedycyjna kontenerowa Zintegrowane usługi wysyłkowe Zim (ZIM) jest ciekawym przykładem płatnika dywidend o wysokiej stopie zwrotu. Cena akcji Zima w czwartym kwartale tego roku utrzymywała się na poziomie od niskich do średnich 20 dolarów. Wraz z grudniową dywidendą Zim wypłaci 27.55 USD na akcję w dywidendach w 2022 r. To astronomiczna (i nietrwała) stopa zwrotu powyżej 100%.

Płatności dla akcjonariuszy Zim w 2022 r. obejmowały specjalną dywidendę w wysokości 17 USD na akcję w marcu. Dzięki rosnącym kosztom i wolumenowi przesyłek gotówka w kasie firmy wzrosła w porównaniu z poprzednim rokiem. Beneficjentami byli akcjonariusze. Od tego czasu zadeklarowane dywidendy Zima były następujące:

• 2.85 USD w maju
• 4.75 $ w sierpniu
• 2.95 USD w grudniu

Widać, że firma jest zobowiązana do zwrotu wartości akcjonariuszom. Ale te płatności wahają się z dużym marginesem.

Warto również zauważyć, że cena akcji Zim była niestabilna. W marcu 2022 r. Zim handlował na poziomie 70 USD. W czwartym kwartale cena Zima utrzymywała się poniżej 30 USD.

Na co uważać przy wysokich zyskach z dywidendy

Możesz podjąć skalkulowane ryzyko w przypadku wysokodochodowych akcji dywidendowych, takich jak Zim, ale mądrze jest najpierw zadać kilka pytań. Tematy, na których należy się skupić, to trend cen akcji i inicjatywy rozwojowe firmy.

1. Spadająca cena akcji

Spadająca cena akcji matematycznie podnosi stopę dywidendy. Pamiętasz nasze akcje o wartości 100 USD, które dają 5% zysku? Jeśli cena akcji spadnie do 75 USD, a dywidenda pozostanie taka sama, rentowność wzrośnie do 6.7%.

Ceny akcji spadają, gdy inwestorzy tracą wiarę w zdolność firmy do ciągłego tworzenia wartości. Czynniki leżące u podstaw mogą być związane z gospodarką, branżą lub samą firmą.

Jeśli widzisz tendencję spadkową cen akcji, spróbuj zrozumieć, dlaczego. Tymczasowy problem może nie zmienić atrakcyjności akcji, ale problem długoterminowy już tak.

2. Brak akceptowalnych inicjatyw rozwojowych

Firma ma dwie główne możliwości wykorzystania swojej nadwyżki gotówki. Może finansować inicjatywy rozwojowe, takie jak ekspansja geograficzna, przejęcia lub rozwój produktów. Lub może zwrócić nadwyżkę gotówki swoim akcjonariuszom poprzez dywidendy lub wykup akcji.

Jeśli nadwyżka gotówki zostanie w całości skierowana do akcjonariuszy, może to oznaczać, że firma nie ma żadnych akceptowalnych możliwości rozwoju. To nie wróży dobrze długoterminowym perspektywom akcji.

Nawet przy niskim poziomie inflacja niszczy bogactwo, ale przy obecnym tempie jest wręcz zabójcza. Broń się akcjami dywidendowymi, które zwiększają swoje wypłaty szybciej niż inflacja. Kliknij tutaj, aby pobrać „Pięć spółek dywidendowych, które pokonają inflację”, specjalny raport przygotowany przez eksperta Forbesa ds. dywidend, Johna Dobosza.

REIT vs. Zapasy tradycyjne

REIT oznacza zaufanie do inwestycji w nieruchomości; są to firmy, które posiadają i zarządzają nieruchomościami i powiązanymi aktywami. Badając wysokodochodowe podmioty wypłacające dywidendy, możesz zauważyć, że REIT często dają wyższe zyski niż tradycyjne akcje.

Są tego dwa główne powody. Po pierwsze, zgodnie z prawem REIT-y muszą przekazywać udziałowcom 90% lub więcej swoich dochodów. Po drugie, model biznesowy REIT ma tendencję do generowania dużej ilości niezawodnej gotówki w postaci czynszów lub spłat hipotecznych.

REIT-y i akcje z wysokimi dywidendami

Poniższa tabela pokazuje osiem popularnych akcji i REIT-ów, które przynoszą 5.5% lub więcej.

Dwie dwucyfrowe rentowności pochodzą z REIT-ów hipotecznych. Na liście znajdują się również firmy naftowe i gazowe oraz telekomunikacyjne. Chociaż niektóre branże mogą lepiej wspierać wyższe zyski niż inne, pamiętaj o dywersyfikacji portfela dywidend. Długoterminowa, szeroka ekspozycja branżowa będzie Ci lepiej służyć.

Najlepsze spółki oferujące dywidendy

Jeśli przedkładasz trwałość dywidendy nad zyski, Twoja analiza powinna pójść inną drogą. Nie szukasz najwyższego zysku przy akceptowalnym poziomie ryzyka. Zamiast tego szukasz najlepszych wszechstronnych firm, które również wypłacają dywidendy. Akcje te będą generalnie miały solidne podstawy biznesowe oraz długą historię zwiększania wypłat dywidend.

Królowie dywidend i arystokraci

Możesz skrócić swoje badania, zaczynając od Królów dywidend i Arystokratów dywidend. Dividend Kings corocznie zwiększali płatności dla akcjonariuszy przez ostatnie 50 kolejnych lat. Arystokraci podnosili swoje wypłaty w każdym z ostatnich 25 lat.

Kilkudziesięcioletnia historia wypłat gotówkowych dla akcjonariuszy jest pouczająca. Mówi ci, że liderzy firmy wiedzą, jak osiągnąć wzrost, jednocześnie finansując dywidendy. Zespół kierowniczy był również skuteczny w radzeniu sobie ze spadkami koniunktury gospodarczej, bez zakłócania płatności dla akcjonariuszy.

Warto zauważyć, że Dividend Kings i Aristocrats są również spółkami S&P 500. Oznacza to, że spełniają standardy S&P 500 dotyczące kapitalizacji, płynności i rentowności.

Najlepsi królowie dywidend

Możesz założyć, że Królowie Dywidend i Arystokraci mają niskie zyski we wszystkich dziedzinach. Na szczęście tak nie jest. Chociaż w tej grupie nie widać wielu wysokodochodowych, są wyjątki, w tym firma tytoniowa Altria, która również znajduje się na powyższej liście wysokodochodowych.

Poniższa tabela przedstawia ośmiu popularnych królów dywidend i arystokratów, którzy zapewniają zyski powyżej 2.5%.

Nie są to oczywiście jedyne wybory. Istnieje wiele bardziej solidnych firm z krótszymi historiami, które zapewniają niezłe zyski. Poniższa lista danych pomoże Ci je znaleźć.

Jak wybrać najlepsze akcje dywidendowe: 5 wskaźników do sprawdzenia

Wybór najlepszych akcji dywidendowych to coś więcej niż tylko rentowność i osiągnięcia w zakresie dywidend. Badając przyszłe akcje dywidendowe i REIT, przyjrzyj się, jak bardzo dywidenda wzrosła w ostatnich latach, wraz z całkowitym rocznym zwrotem z akcji, wzrostem zysków, przepływami pieniężnymi i płynnością.

1. Trend wzrostu dywidendy

Chcesz zobaczyć spójną historię wymiernego wzrostu dywidendy. Idealnie byłoby, gdyby akcje wykazywały regularne wzrosty dywidendy, które średnio podążają za inflacją. Oznacza to, że siła nabywcza dywidendy dotrzymuje kroku gospodarce.

2. Całkowity zwrot

Całkowity zwrot z akcji uwzględnia zyski kapitałowe i dywidendy. Jeśli akcje o wartości 100 USD wzrosną o 10 USD w ciągu jednego roku, zwrot wyniesie 10%. Jeśli inna akcja o wartości 100 USD zyskuje na wartości o 8 USD i wypłaca 3 dolary dywidendy, zwrot wynosi 11%. W przypadku drugiej akcji nie uzyskasz pełnego obrazu, jeśli ocenisz tylko wzrost wartości lub dywidendy. Musisz wziąć pod uwagę oba.

Możesz użyć procentu całkowitego zwrotu, aby porównać wyniki wypłacających dywidendy z indeksami i innymi możliwościami inwestycyjnymi.

3. Trzyletni wzrost zarobków

Wzrost dywidendy w czasie wymaga wzrostu zysków. Przejrzyj historię zarobków firmy i sprawdź, czy jest ona pozytywna i spójna.

Mogą wystąpić tymczasowe zakłócenia spowodowane trendami gospodarczymi lub rynkowymi, zwłaszcza w 2022 r. Oceń te zakłócenia, porównując je z bliskimi konkurentami z branży i całym rynkiem.

Niektórych spadków nie da się uniknąć. Jednak firmy, które dobrze radzą sobie z kryzysem, często dokonują lepszych inwestycji.

4 Przepływ środków pieniężnychPRZEPŁYW2
Trendy

Gotówka wypłaca dywidendy. Zdolność firmy do generowania rosnących przepływów pieniężnych w czasie ma kluczowe znaczenie dla długowieczności jej programu dywidendowego. Przejrzyj trendy wolnych przepływów pieniężnych firmy w ciągu ostatnich kilku lat.

Możesz także spojrzeć na wskaźnik wypłaty gotówki firmy. Jest to dywidenda jako procent przepływów pieniężnych.

Wskaźnik ten jest powiązany z częściej cytowanym wskaźnikiem wypłat, którym jest dywidenda jako procent zarobków. Standardowy współczynnik wypłaty może być problematyczny, ponieważ na zarobki mogą mieć wpływ jednorazowe, bezgotówkowe korekty księgowe.

5. Stosunek zadłużenia do aktywów

Wskaźnik zadłużenia do aktywów pokazuje, w jakim stopniu dług finansuje aktywa firmy. Jest to miara siły finansowej i wskaźnik zdolności firmy do wywiązywania się ze swoich zobowiązań.

Aby obliczyć wskaźnik, podziel sumę zobowiązań przez sumę aktywów. Jeśli wynikowa liczba wynosi na przykład 0.75, oznacza to, że 75% aktywów jest finansowanych długiem. Pozostałe 25% finansowane jest kapitałem własnym. Im wyższa ta liczba, tym słabsza sytuacja finansowa firmy.

Dywersyfikuj swoje akcje z dywidendą

Najlepsze akcje dywidendowe generują rosnący zysk, wspierany przez długoterminową aprecjację cen akcji, wzrost zysków i przepływów pieniężnych oraz siłę finansową. Na szczęście są to wszystkie wskaźniki, które możesz ocenić przed zainwestowaniem.

Istnieje jednak możliwość nagłej zmiany sytuacji firmy. Dlatego tak ważna jest dywersyfikacja między poszczególnymi akcjami i branżami. Eksperci zalecają posiadanie od 20 do 30 pojedynczych zapasów. Alternatywnie możesz zainwestować w fundusze dywidendowe, które są dla Ciebie zdywersyfikowane.

Ostatnia rada. Zanim rozpoczniesz swoją przygodę z inwestowaniem w dywidendę, upewnij się, że rozumiesz i planujesz konsekwencje podatkowe dochodu z dywidendy. W ten sposób możesz cieszyć się nowym źródłem dochodów bez przykrych niespodzianek ze strony Wujka Sama.

Pięć najlepszych spółek dywidendowych, które pokonają inflację

Wielu inwestorów może nie zdawać sobie sprawy, że od 1930 r. dywidendy zapewniają 40% całkowitych zwrotów z rynków akcji. A jeszcze mniej znany jest fakt, że jego ponadwymiarowy wpływ jest jeszcze większy w latach inflacyjnych, imponujących 54% zysków akcjonariuszy. Jeśli chcesz dodać wysokiej jakości akcje dywidendowe, aby zabezpieczyć się przed inflacją, Zespół inwestycyjny Forbesa znalazł 5 firm o solidnych fundamentach, które będą rosły, gdy ceny rosną. Kliknij tutaj, aby pobrać raport.