Amazon mówi, że zyski mogą zniknąć, a Apple stanie w obliczu „znacznych” problemów w czwartym kwartale

Na wynos

• Amazon zwiększył przychody o 15% w III kwartale, ale przewiduje, że w IV kwartale jego zyski mogą wynieść zero.
• Apple spodziewa się również spadku przychodów w czwartym kwartale, co będzie miało duży wpływ na utrzymującą się siłę dolara amerykańskiego.
• Negatywne prognozy spowodowały dalszą wyprzedaż akcji spółek technologicznych, a cena akcji Amazona spadła nawet o 20% w handlu po godzinach.
• Pomimo oczekiwanej krótkoterminowej zmienności, Big Tech pozostaje atrakcyjną długoterminową opcją dla inwestorów, którzy alokują swoje środki we właściwy sposób.

Giełda jest znana jako wiodący wskaźnik ogólnego stanu gospodarki. Dzieje się tak, ponieważ generalnie, gdy spółka publiczna publikuje swoje dane liczbowe z ostatniego kwartału lub roku, dostarczają również wskazówek dotyczących tego, jak będzie wyglądał następny kwartał lub rok.

Z powodu tego cyklu zachowanie kursu akcji spółki może wydawać się nieco oderwane od jej wyników finansowych.

Jeśli firma prognozuje zysk na akcję w wysokości 1 USD, a trzy miesiące później ogłosi zysk na akcję w wysokości 1 USD, akcje mogą się nie zmienić. Te zarobki mogą być świetnym wynikiem, ale akcje będą generalnie wyceniane w oparciu o oczekiwanie, że firma osiągnie swoje wyniki.

A jeśli prognoza jest nieco gorsza nawet po pozytywnym wyniku, akcje mogą poruszać się w stosunku do tej prognozy bardziej niż konkretne liczby.

W ten sposób trafiamy do dziwacznego świata, w którym Amazon może zwiększyć przychody o 15% w stosunku do zeszłego roku, a następnie odnotować spadek cen akcji o prawie 20%. Albo jak tego samego dnia Apple może ogłosić liczby w zasadzie dokładnie zgodne z prognozami i zobaczyć, jak cena ich akcji rośnie.

Giełda jest obecnie szczególnie wrażliwa na prognozy, ponieważ wszyscy wciąż gadają o recesji. Nawet jeśli jeszcze nie jesteśmy w jednym (oficjalnie), jesteśmy w punkcie, w którym jeśli tak się stanie, każdy dyrektor generalny i analityk na Ziemi będzie mógł twierdzić, że „nazywał to”.

Niezależnie od tego, gdyby istniały dwie firmy, które mogłyby zapewnić największy wgląd w zachowania i oczekiwania konsumentów na nadchodzący rok, byłyby to Amazon i Apple. Przyjrzyjmy się, jak radzili sobie w III kwartale i przeanalizujmy wiadomości, które należy wziąć z ich prognoz.

Pobierz Q.ai już dziś dostępu do strategii inwestycyjnych opartych na sztucznej inteligencji. Kiedy wpłacisz 100 $, dodamy dodatkowe 100 $ do Twojego konta.

Prognoza zysków Amazona się rozbiła, ale cena akcji spadła

To była opowieść o dwóch kwartałach do ogłoszenia przez Amazon, z dość pozytywnym wynikiem za III kwartał, przyćmionym przez bardzo ponure perspektywy na IV kwartał.

Przychody za III kwartał wzrosły o 3% w porównaniu z tym okresem w zeszłym roku i chociaż większość firm uznałaby to za dużą wygraną, nie liczyło się to dla Amazona, ponieważ był nieco poniżej oczekiwań analityków. Ostateczna liczba za III kwartał dla firmy wyniósł 127.1 miliarda dolarów w porównaniu z prognozami 127.46 miliarda dolarów.

Przychody Amazon Web Services były niższe od zakładanych 20.5 miliarda dolarów w porównaniu do prognozowanych 21.1 miliarda, podczas gdy reklama przekroczyła oczekiwania 9.55 miliarda dolarów wobec 9.48 miliarda dolarów.

Pomimo niewielkiego chybienia w ogólnych przychodach, zysk na akcję zanotował big beat na poziomie 0.28 USD wobec prognozy 0.20 USD.

Same te liczby prawie na pewno nie uzasadniają dużej wyprzedaży, w wyniku której akcje Amazona spadły o prawie 20% z dnia na dzień, ale to właśnie prognozy dotyczące przyszłości wystraszyły (zamierzona gra słów) rynki.

Chociaż wszyscy jesteśmy w nastroju na coś przerażającego o tej porze roku, jasne jest, że nie dotyczy to inwestorów. Dyrektor finansowy Amazona, Brain Olsavksy, stwierdził, że „to niezbadane możliwości dla wielu budżetów konsumentów” i że prawdopodobnie zaobserwują znaczne spowolnienie wydatków.

Ponieważ konsumenci walczą z utrzymującymi się wysokimi poziomami inflacji i gwałtownie rosnącymi cenami energii, w banku jest potencjalnie mniej pieniędzy na wydatki na rzeczy nieistotne.

Jeśli chodzi o liczby, Amazon przewiduje, że przychody w IV kwartale wyniosą od 4 do 140 miliardów dolarów, co jest znacznie niższe od wcześniejszych szacunków analityków, które przewidywały mocne dni świąteczne i ostateczne dane na poziomie 148 miliardów dolarów.

Co gorsza, zysk z tej sprzedaży może spaść do 0, przy czym Amazon sugeruje przedział od zera do 4 miliardów dolarów w porównaniu z prognozami analityków wynoszącymi 5 miliardów dolarów w IV kwartale.

Negatywne prognozy spowodowały, że akcje Amazona spadły aż o 20% na rynkach po godzinach pracy, choć nieznacznie odrobiły straty, by spaść o około 13%.

Prognozy Apple nie tak straszne, ale wciąż ostrożne

Podczas gdy Amazon wydaje się podkręcać tarczę zagłady do 11, Apple krąży wokół 7.5. Ich przychody wzrosły o 8% w porównaniu z tym okresem w zeszłym roku, osiągając 90.1 miliarda dolarów w porównaniu z szacunkowymi 88.9 miliarda dolarów. Jak na razie dobre wieści.

Zysk na akcję również wzrósł, zyskując 4%, osiągając 1.29 USD, nieco więcej niż 1.27 USD, które przewidywali analitycy.

Dyrektor finansowy Luca Maestri skomentował znaczący wpływ silnego dolara amerykańskiego, przypisując w rezultacie około dziesięcioprocentowy spadek przychodów firmy. W sytuacji, gdy dolar amerykański rośnie w stosunku do większości głównych walut na świecie, przychody ze sprzedaży iPhone'ów i App Store z innych części świata, takich jak Wielka Brytania i Europa, zamieniają się z powrotem na mniej dolarów amerykańskich, co ma wpływ na wyniki finansowe.

Maestri stwierdził również, że „całkowite przychody firmy w ujęciu rocznym zmniejszą się w kwartale grudniowym w porównaniu z kwartałem wrześniowym”.

To nie jest świetna wiadomość, ale jest to znacznie łagodniejszy przekaz niż prognoza Amazona, że ​​ich zyski w czwartym kwartale mogą zostać całkowicie wymazane.

Oczekuje się, że w szczególności przychody z komputerów Mac będą spadać z roku na rok, częściowo ze względu na fakt, że w czwartym kwartale 4 r. nie zostanie ogłoszony nowy skład. W zeszłym roku pojawiły się Macbooki M2022 Pro i M1 Max w październiku, co do dobrego występu w dziale komputerów Mac przed Bożym Narodzeniem.

Chociaż krążą pogłoski, że nowe wersje tych Macbooków zostaną wydane przed końcem 2022 roku, oczekuje się, że będą to proste aktualizacje bez zmiany projektu, a nie zupełnie nowe maszyny.

Średnie wyniki spowodowały przytłumioną reakcję na kurs akcji. Początkowo spadł o 5%, ale odrobił wszystkie te straty, aby zakończyć handel po godzinach o prawie 1%.

Jak inwestorzy mogą teraz podejść do technologii

W ciągu ostatnich kilku lat Big Tech był ulubieńcem większości portfeli inwestorów. Rekordowe ceny, rekordowe zyski i pozornie niekończące się źródła przychodów i wzrostu. Teraz wszystko się zmieniło. Najprawdopodobniej nie na zawsze, ale inwestowanie w technologię nie polega już na rzucaniu lotką w tablicę i patrzeniu, jak Twój portfel idzie na księżyc.

Sektor technologii pozostaje najbardziej dynamicznym na świecie iw najbliższej przyszłości pozostanie motorem wzrostu światowej gospodarki. Mając to na uwadze, osiąganie zysków wymaga teraz bardziej wyrafinowanego podejścia.

Naszym zdaniem najlepszym na to sposobem jest wykorzystanie sztucznej inteligencji. Obecnie dostępnych jest po prostu zbyt wiele danych i informacji, abyśmy my, ludzie, mogli je wszystkie ocenić i rozszyfrować w odpowiednim czasie. Podobnie jak w wielu aspektach naszego życia, możemy użyć technologii, aby nam pomóc.

Wykorzystujemy sztuczną inteligencję i uczenie maszynowe do zarządzania zestawami inwestycyjnymi dla inwestorów, które są w dużej mierze oparte na segmentach rynku lub tematach. Jeśli chodzi o technologię, mamy nasze Nowy zestaw techniczny, który zamierza inwestować w najlepsze pomysły w dziedzinie technologii, co tydzień przywracając równowagę.

Wykorzystujemy sztuczną inteligencję do przewidywania zwrotów na nadchodzący tydzień w czterech branżach. Duże firmy technologiczne, małe firmy technologiczne, technologiczne ETF-y i kryptowaluty za pośrednictwem funduszy powierniczych. Sztuczna inteligencja analizuje wiele zestawów danych, aby przewidzieć zwrot i zmienność dla każdej z tych branż, a następnie automatycznie równoważy zestaw w celu osiągnięcia najlepszych zwrotów skorygowanych o ryzyko co tydzień.

Ponieważ to jest Zestaw fundamentowyinwestorzy mogą również zdecydować się na dodanie Ochrona portfela. Jest to kolejna warstwa sztucznej inteligencji, która analizuje wrażliwość portfela na różne rodzaje ryzyka, takie jak ryzyko stopy procentowej, ryzyko ropy naftowej i ogólne ryzyko rynkowe. Dzięki tym informacjom automatycznie wdraża zaawansowane strategie hedgingowe, których celem jest zmniejszenie ogólnej zmienności portfela.

To tak, jakby mieć w kieszeni dobrze opłacanego menedżera funduszu hedgingowego.

Pobierz Q.ai już dziś dostępu do strategii inwestycyjnych opartych na sztucznej inteligencji. Kiedy wpłacisz 100 $, dodamy dodatkowe 100 $ do Twojego konta.