3 powody, dla których warto mieć portfel 60/40 w 2023 roku

Dywersyfikacja jest korzystna dla portfela, ponieważ zmniejsza ryzyko. Ryzyka nie da się całkowicie zredukować, dlatego inwestorzy starają się zbilansować portfel w taki sposób, aby ograniczyć ryzyko i nadal pozwalać portfelowi rosnąć.

Istnieją różne sposoby ograniczania ryzyka w portfelu. Jednym z nich jest hedging, ale jest to kosztowne i wymaga głębokiego zrozumienia rynków finansowych.

Innym jest dodanie do portfela aktywów, które nie są skorelowane lub mają niski stopień korelacji. Obligacje i Zapasy wzajemnie się uzupełniają, ponieważ obligacje zapewniają stabilność portfela, podczas gdy akcje są bardziej zmienne.

Ale ile alokować do każdej klasy aktywów? Rozwiązaniem jest portfolio 60/40.

Czym jest portfel 60/40?

Portfel 60/40 składa się z 60% akcji i 40% obligacji. Chodzi o to, aby zminimalizować ryzyko przy jednoczesnym generowaniu zwrotów, nawet jeśli rynki finansowe są w trudnej sytuacji, ponieważ istnieje zmniejszona korelacja między dwiema klasami aktywów.

Rok 2022 był trudnym rokiem dla portfela 60/40, ponieważ przyniósł zwrot na poziomie -24%. Jednak taki portfel miał najlepsze wyniki od początku roku w historii, liczone jako roczne stopy zwrotu po pierwszym tygodniu sesyjnym w lutym.

Dlaczego więc ktoś miałby budować portfel 60/40 po tak słabych wynikach w 2023 roku? Oto trzy powody przemawiające za portfelem 60/40:

• Średni roczny zwrot w ciągu ponad wieku wynosi +9.5%
• Tylko dwa razy w ciągu ponad stu lat były dwa lata z rzędu, kiedy portfel 60/40 przyniósł ujemne wyniki
• Wymaga jedynie corocznego rebalansowania

Jak zbudować portfel 60/40?

Najprostszą formą takiego portfela jest zakup indeksu giełdowego (tj. funduszu ETF, który śledzi indeks giełdowy) i funduszu ETF, który śledzi obligacje.

S & P500 Fundusze ETF mają łączne aktywa o wartości około 1 biliona USD. Istnieje trzynaście funduszy ETF, a średni wskaźnik wydatków wynosi 0.6%.

Jeśli chodzi o ETF na obligacje, jednym z wyborów może być IEF, który oznacza iShares 7-10 Year Treasury Bond i śledzi wyniki inwestycyjne indeksu składającego się z amerykańskich obligacji skarbowych o pozostałym terminie zapadalności od siedmiu do dziesięciu lat.