4 opcje obstawiania ETH, które mówią coś o Twojej osobowości

Eter z kołkiem (ETH.), płynne instrumenty pochodne — to wir inteligentnych kontraktów i wielkomózgowego żargonu blockchain. Niemniej jednak istnieje kilka ścieżek przez pustynię stakingu ETH.

Ale pamiętaj, Anon, jak powiedział poeta Antonio Machado: „Nie ma ścieżki, ścieżki tworzy się przez chodzenie” – co jest fantazyjnym sposobem na powiedzenie, że to nie jest porada finansowa, i upewnij się, że przeprowadzisz własne badania.

Zacznijmy od pierwszego typu osobowości i rodzaju stakingu ETH, który może być odpowiedni.

Wół: Powolny i stały

Wół, archetypowo, ma silną, niezawodną osobowość, ale może być uparty i podejrzliwy wobec nowych pomysłów. Jeśli to brzmi jak ty, możesz być zainteresowany obstawianiem bezpośrednio w Lido.

Lido Finance to nie tylko największy płynna pochodna stakingu (LSD) protokół, ale teraz jest największy zdecentralizowane finanse (DeFi) protokół na rynku pod względem całkowitej zablokowanej wartości (9.5 miliarda USD) i kapitalizacji rynkowej. Lido bierze Twoje ETH i stawia je za pośrednictwem zespołu zweryfikowanych walidatorów, łącząc zebrany zysk i rozdzielając go do walidatorów, zdecentralizowana organizacja autonomiczna (DAO) i inwestorów.

Związane z: 3 wskazówki dotyczące handlu Ethereum w tym roku

W zamian za dostarczenie Lido ETH, DAO wydaje tokeny „staked ETH” (stETH), które są jak paragony (lub „płynne instrumenty pochodne”), które można wymienić na oryginalne ETH plus naliczone zyski. Tokeny te, wraz z tokenami z innych protokołów LSD, takich jak Rocket Pool i StakeWise, mogą być przedmiotem obrotu na otwartym rynku.

Ryzyka obejmują fakt, że inteligentne kontrakty przechowujące ETH mogą zawierać nieodkryty błąd, DAO może zostać zhakowane lub jeden lub więcej walidatorów Lido może zostać ukaranych przez Ethereum i usunąć część ich stawki. Wszystkie poniższe strategie zawierają te zagrożenia i więcej.

Pies: Szczery, rozważny i trochę zadziorny

Jeśli to brzmi jak ty, może zajrzyj do auto-compounders. Na przykład dodanie płynności do Curve Finance, a następnie zablokowanie tokenów puli płynności (LP).

Korzystając z Curve, lubię używać tokenów opartych na Frax, ponieważ te dwa protokoły wyraźnie mają ze sobą wiele wspólnego, a pule Frax często oferują najlepsze nagrody. Przekazałem część mojego ETH Fraxowi do postawienia i otrzymałem ich LSD o nazwie Frax ETH (frxETH).

W interesie Frax leży utrzymanie wysoce płynnego rynku dla frxETH, więc prowadzą LP na Curve, który oferuje do 5.5% RRSO oprócz faktu, że twój frxETH również przynosi podobne zyski. Ładny.

Ale część tej RRSO jest wypłacana w tokenach CRV. Bez cienia, ale wolałbym mieć ETH, więc wskoczyłem na protokół Aladdin DAO Concentrator i dałem im moje tokeny LP, co jest jak pokwitowanie za mój udział w puli frxETH/ETH. Robią trochę czarów i zwracają 8% RRSO zapłacone w aktywach bazowych. Ładny.

Oczywiście, mieszając protokoły DeFi w zakręcony placek, ryzyko łączy się z wydajnością. Tutaj w grę wchodzą trzy protokoły zamiast jednego, co może oznaczać, że ryzyko jest mniejsze — ale nie jestem matematykiem.

Tygrys: Elegancki, wyrafinowany i zawsze pod kontrolą

Jest to prawdopodobnie najbardziej wyrafinowana strategia na liście i powinna być rozważona przez doświadczonych inwestorów z dużą ilością pieniędzy na linii.

Zasadniczo tygrys może zastosować podobną strategię do psa; w rzeczywistości istnieje wiele pul LP i wielu mieszaczy w całym świecie DeFi, więc znalezienie takiego, który pasuje, nie powinno stanowić problemu. Problem dla tygrysów polega na tym, jak zabezpieczyć się przed ryzykiem.

Kilka umowy opcji może być porządek. Podstawowym podejściem byłoby kupienie wystarczającej liczby opcji sprzedaży typu in-the-money, aby działały jako ubezpieczenie na wypadek, gdyby ETH zanurkował. To może być wszystko, czego potrzeba, ponieważ ryzyko nietrwałej utraty jest niskie, biorąc pod uwagę, że stETH ma tendencję do utrzymywania swojego kursu. (Ci, którzy chcą zabezpieczyć się przed zdarzeniem depeg, powinni sprawdzić protokół Y2K na Arbitrum.)

Bardziej optymalną strategią byłaby „rozpiętość niedźwiedzia”, ponieważ zabezpiecza to przed deprecjacją, ale także zwraca pewien zysk na rynku bocznym.

Żaba: zrzucający z powietrza kochanek Ponziego

Następna strategia jest dość popularna w niektórych sekcjach świata kryptowalut. Jeśli chodzi o ryzyko, jest to tak samo bezpieczne, jak oblanie się masłem orzechowym i ucieczka przed hordą złośliwych szympansów.

Obejmuje „pętlę”, która odnosi się do dostarczania aktywów, pożyczania pod zastaw, wymiany pożyczonych pieniędzy na większą część oryginalnego aktywa i powtarzania procesu.

Związane z: 5 wskazówek dotyczących inwestowania podczas globalnej recesji

Z moich własnych badań znalazłem farmę zysków, która da ci około 2% zysku, gdy zdeponujesz wstETH (to samo co stETH, ale z twardszym pegiem) i pozwoli ci pożyczyć monetę USD (USDC) przeciwko niemu za 3.5% odsetek.

Następnie możesz zamienić USDC na więcej wstETH i powtórzyć proces, stosując 75% stosunek kredytu do wartości, więc nie zostaniesz natychmiast zlikwidowany. Jeśli zapętlisz ten proces pięć razy, otrzymasz RRSO w wysokości ponad 13% na swoim wstETH, który sam w sobie zarabia 5%.

Niezależnie od Twojej osobowości, możliwe jest znalezienie strategii, która będzie dla Ciebie odpowiednia i choć może to brzmieć skomplikowanie, jeśli masz własny zdecentralizowany portfel lub portfel na giełdzie, większość z nich można wdrożyć za pomocą zaledwie kilku kliknięć. Podczas gdy niektóre niedźwiedzie typy mogą potępiać kontynuację nadmiernie żywiołowego podejmowania ryzyka, postrzegam trend w LSD jako część narodzin nowego aktywa przynoszącego dochód: ETH.

Pewnego dnia stETH może nawet konkurować z tradycyjnym rynkiem obligacji. W końcu, jeśli rządy mogą kierować gospodarkami wartymi biliony dolarów zasadniczo jako instrumentami pochodnymi ich własnego rynku obligacji, jakie jest kilka węzłów walidacyjnych wśród kryptowalutowych przyjaciół?

Ten artykuł służy do ogólnych celów informacyjnych i nie ma na celu i nie powinien być traktowany jako porada prawna lub inwestycyjna. Poglądy, myśli i opinie wyrażone tutaj są wyłącznie autorem i niekoniecznie odzwierciedlają lub reprezentują poglądy i opinie Cointelegraph.