Take The Plunge, Ric Edelman doradza doradcom Crypto-Wary

Ric Edelman wprowadza do kryptowalut mentalność „kupuj za dip”, nawet jeśli te spadki są tak strome, jak pierwszy spadek na kolejce górskiej, i uważa, że ​​inni doradcy finansowi powinni zrobić to samo.

Pionier wśród RIA – które mają obowiązki powiernicze wobec swoich klientów – Edelman nie jest poruszony najnowszym krachem na rynku kryptowalut, w ramach którego odnotowano spadki znacznie większe niż 20% oznaczające bessę na akcjach, przy całkowitej kapitalizacji rynku kryptowalut niższej o około 70%. od szczytów z listopada ubiegłego roku. Powiedział, że klienci mogą zanurzać palce w wodach kryptowalut bez konsultacji ze swoimi doradcami.

„Ludzie nazywali mnie szaleńcem na punkcie kryptowalut od 10 lat” – powiedział. „Większość doradców nie jest świadoma tego, czy i w jakim stopniu ich klienci posiadają zasoby cyfrowe, ponieważ nie rozmawiają o tym ze swoimi klientami i zakładają, że ich klienci nie uczestniczą, a tak po prostu nie jest”.

Wielu doradców pozostaje nieprzekonanych.

„Kiedy inwestorzy słyszą o kryptowalutach, chcę, żeby pomyśleli o manii tulipanowej lub bańce na Morzu Południowym” – mówi Mark Matson, założyciel i dyrektor naczelny Matson Money, firmy zarządzającej aktywami o wartości 9 miliardów dolarów. „Nie ma absolutnie żadnych podstaw, żadnych, które mówiłyby, że ta rzecz powinna mieć jakąkolwiek wartość”.

Zapytany o to, w jaki sposób doradca, a tym bardziej powiernik, mógłby zalecić inwestycję w kryptowaluty, Edelman przytoczył kilka dużych spółek technologicznych, które również odnotowały większe straty, w tym NetflixNFLX
(spadek o 67% od początku roku), Meta (spadek o 54% od początku roku) i AmazonAMZN
(spadek o 40% od początku roku). Entuzjazm Edelmana ma swoje granice; zaleca jedynie, aby inwestorzy trzymali 1% swoich portfeli w kryptowalutach.

Mimo to spadki w sektorze były znacznie silniejsze niż tegoroczny spadek S&P 500 o 19.9%, co może dać do myślenia potencjalnym inwestorom i ich doradcom.

Doradcy finansowi muszą zachować ostrożność. Amerykańska Komisja Papierów Wartościowych i Giełd oraz Urząd Regulacji Przemysłu Finansowego nie były jasne co do stosowności inwestycji w określonych walutach, pozostawiając fundusze notowane na giełdzie, fundusze powiernicze koncesjonariuszy i papiery wartościowe będące przedmiotem obrotu giełdowego jako sposoby na uzyskanie ekspozycji, w tym zajmowanie przez fundusze ETF krótkich pozycji, które skorzystać z dalszych spadków.

Edelman powiedział, że doradcy mogą pomóc klientom inwestować w firmy zajmujące się infrastrukturą kryptograficzną, od producentów chipów komputerowych, takich jak Nvidia, po twórców technologii blockchain, takich jak IBMIBM
. Istnieją również akcje, które mogą działać jako proxy dla kryptowalut: na przykład firma MicroStrategy zajmująca się analityką biznesową posiada udziały w BitcoinachBTC
która osiągnęła szczytową kwotę ponad 6 miliardów dolarów, a obecnie wynosi około 2.6 miliarda dolarów.

MicroStrategy jest z pewnością tańsze niż wcześniej, w tym roku spadło o 68%. Może to jednak nie wystarczyć, aby zwabić kupujących na chłodny rynek Bitcoinów i innych kryptowalut.

„Prawda jest taka, że ​​nie jest to obecnie temat do dyskusji” – mówi główny doradca magazynu Forbes/Shook w dużej redakcji, który prosił o zachowanie anonimowości. „Kiedy rozmawiam z klientami nieoficjalnie, mówię im, że nie jestem zwolennikiem takiej inwestycji, ale muszę też jasno dać do zrozumienia, że ​​nie mogę z nimi o tym dłużej rozmawiać”.

Doradca ten powiedział, że postrzega brak regulacji rządowych jako powód, dla którego kryptowaluty nie mają długoterminowej rentowności. Na razie twierdzi, że klienci i doradcy mają wystarczająco dużo na głowie, od inflacji, przez bessę, po obawy przed recesją, że kryptowaluta znajduje się na dole listy.

Zajmując stanowisko pośrednie, Jeff Grinspoon, główny doradca Forbes/Shook w VWG Wealth Management powiedział, że w jego praktyce nie ma żadnych ograniczeń w udzielaniu porad na rynku kryptowalut, ale musiałby poprosić swoją spółkę-matkę, Hightower, o zgodę, gdyby chciał kupić kryptowaluty dla klientów.

Na razie jego brak należytej staranności na głównych giełdach i wiedzy technicznej na temat kryptowalut samodzielnych oznacza, że ​​jego inwestycje w imieniu klientów ograniczają się do Grayscale Bitcoin Trust, którego wartość spadła o ponad 62% rok do chwili obecnej. Pomimo niedawnego spadku Grinspoon nadal jest zainteresowany inwestowaniem nie tylko w aktywa cyfrowe, ale także w leżącą u ich podstaw technologię blockchain.

„Powiedziałem klientom, że z punktu widzenia zespołu i firmy nie zalecamy pojedynczych kryptowalut, ponieważ nasi klienci nie szukają korzyści, lecz ochrony kapitału i wzrostu” – dodaje Grinspoon. „Dopóki ten rynek nie dojrzeje, po prostu nie zwracamy na to uwagi”.

Grinspoon powiedział, że wierzy w Bitcoin jako magazyn wartości, opisując większość innych tokenów jako „gówno”.