Genesis, pożyczkodawca kryptowalut, pożyczył 2.36 miliarda dolarów spółce Three Arrows Capital

Genesis Asia Pacific Pte Ltd, oddział pożyczkodawcy kryptowalut należący do Digital Currency Group, pożyczył 2.36 miliarda dolarów upadłemu funduszowi hedgingowemu Three Arrows Capital (3AC).  

Wcześniejsze raporty stwierdzili, że Genesis poniosła potencjalną dziewięciocyfrową stratę w wyniku ekspozycji na 3AC, ale dokładna wielkość długu nie została dotychczas podana. 

Dokumenty uzyskane przez The Block wskazują na saldo niespłaconego kredytu w wysokości 2.36 miliarda dolarów należnego Genesis przez 3AC. Pokazują także, że dług jest niedozabezpieczony, a Genesis próbowała odzyskać część swoich pożyczek, wszczynając w zeszłym miesiącu postępowanie arbitrażowe przeciwko 3AC za pośrednictwem Amerykańskiego Stowarzyszenia Arbitrażowego (AAA) w Nowym Jorku. 

Wydaje się jednak, że Genesis wstrzymał po tym proces arbitrażowy powołanie firmy doradczej Teneo nadzorować likwidację 3AC pod koniec czerwca. Zgłoszono wniosek 3AC Rozdział 15 bankructwo w Nowym Jorku 1 lipca. 

Rzecznik DCG powiedział The Block: „Zarówno bilanse DCG, jak i Genesis pozostają mocne. Ponieważ nie ma już ekspozycji na Three Arrows Capital, Genesis w dalszym ciągu jest dobrze dokapitalizowana, a jej działalność przebiega normalnie. 

Szczegóły pożyczek 3AC zostały ujawnione w 1,157-stronicowym dokumencie prawnym przesłanym w poniedziałek do Internetu przez Teneo, firmę wyznaczoną w zeszłym miesiącu do nadzorowania likwidacji 3AC. Dokument, który The Block uzyskał zanim został upubliczniony, przedstawia roszczenia wobec 3AC, które kilka dni po tym, jak sąd na Brytyjskich Wyspach Dziewiczych wyznaczył Teneo na likwidatora, ogłosiło w Nowym Jorku upadłość na podstawie rozdziału 15.

W swoim piśmie do AAA z dnia 15 czerwca Genesis stwierdziło, że 3AC naruszył dwie umowy kredytowe podpisane w styczniu 2019 r. i styczniu 2020 r. 

– powiedział dyrektor generalny Genesis, Michael Moro seria tweetów w dniu 6 lipca, że ​​pożyczki spółki na rzecz 3AC miały średni ważony wymóg dotyczący marży wynoszący ponad 80%, którego 3AC nie był w stanie spełnić, co skłoniło Genesis do sprzedaży swojego zabezpieczenia. Powiedział również, że Digital Currency Group przejęła pewne zobowiązania Genesis, aby zapewnić sobie kapitał „do prowadzenia i skalowania” swojej działalności w przyszłości.

Z tego powodu to właśnie Digital Currency Group – a nie Genesis – jest obecnie narażona na potencjalne straty związane z pożyczkami 3AC, według jednej osoby zaznajomionej z tą sprawą.  

Dokumenty uzyskane przez The Block odnoszą się do żądania Genesis, aby 1.1 miliarda dolarów w postaci „niespłacanych niezabezpieczonych pożyczek” zostało zdeponowanych na czas trwania postępowania arbitrażowego. To roszczenie należy teraz do Digital Currency Group, a nie Genesis.  

Według dokumentów uzyskanych przez The Block na dzień 3 czerwca 462AC brakowało około 15 milionów dolarów do spełnienia wymogów dotyczących zabezpieczeń. 

W dokumentach znajdują się także szczegółowe informacje dotyczące zabezpieczeń wniesionych przez 3AC. Zabezpieczeniem pożyczek Genesis były trzy pakiety udziałów w Grayscale Bitcoin Trust (GBTC), łącznie 17,443,644 446,928 2,739,043.83 akcji; 13,583,265 XNUMX akcji Grayscale Ethereum Trust; XNUMX AVAX, natywny token blockchainu Avalanche; i XNUMX XNUMX XNUMX, natywny token protokołu NEAR. 

Jeszcze kilka miesięcy temu 3AC była uważana za jedną z czołowych firm inwestycyjnych w sektorze kryptowalut – wspierającą dziesiątki programistów blockchain, start-upy DeFi i dostawców infrastruktury kryptograficznej. Jednak w ciągu ostatnich kilku miesięcy jego los gwałtownie się odwrócił, począwszy od połowy czerwca, kiedy okazało się, że pożyczkodawcy kryptowalut zlikwidowali warte setki milionów dolarów pożyczki zabezpieczające dla funduszu hedgingowego. 

Skontaktowano się z Three Arrows Capital w celu uzyskania komentarza, ale nie udzielił on odpowiedzi do czasu publikacji prasy. 

Aby uzyskać więcej przełomowych historii takich jak ta, śledź The Block dalej Twitter.

Ta historia została zaktualizowana, aby lepiej odzwierciedlić wielkość spłaty zadłużenia, której Digital Currency Group domaga się w drodze arbitrażu. 

© 2022 The Block Crypto, Inc. Wszelkie prawa zastrzeżone. Ten artykuł służy wyłącznie celom informacyjnym. Nie jest oferowany ani przeznaczony do wykorzystania jako porady prawne, podatkowe, inwestycyjne, finansowe lub inne.