Crypto Hedge Fund wybiera byłego CIO BlackRock jako szefa strategii

Były dyrektor ds. inwestycji w funduszu hedgingowym o wielu strategiach BlackRock dołącza do quant crypto hedge fund Strix Lewiatan aby poszerzyć swój zestaw strategii i pomóc firmie wykorzystać możliwości na rynku.  

Zatrudniono największego na świecie zarządzającego aktywami Mateusza McBrady'ego w 2014 r., aby zreorganizować proces inwestycyjny i strukturę operacyjną wielostrategowego funduszu hedgingowego o wartości 1.5 miliarda dolarów – rolę, którą pełnił przez prawie trzy lata.  

Przed BlackRock McBrady był szefem strategii inwestycyjnej i zarządzania ryzykiem w firmie Silver Creek Capital Management, doradcy ds. inwestycji alternatywnych oraz wiceprezesem północnoamerykańskiej grupy private equity Bain Capital. Wcześniej w swojej karierze był międzynarodowym ekonomistą z Janet Yellen w Radzie Doradców Ekonomicznych Prezydenta Clintona.

„Rozległe doświadczenie Matta w budowaniu i prowadzeniu alternatywnych strategii inwestycyjnych dla niektórych z najbardziej wymagających płyt długogrających na świecie jest po prostu niezrównane”, powiedział w oświadczeniu dyrektor generalny Strix Leviathan, Sadie Raney. „Jego umiejętności i wiarygodność jako odnoszącego sukcesy przedsiębiorcy oraz doradcy decydentów i start-upów technologicznych będą prawdziwym atutem strategii inwestycyjnych naszej firmy i naszych inwestorów”. 

McBrady rozpoczął monitorowanie przestrzeni kryptograficznej w 2017 roku. Został przedstawiony Raneyowi kilka lat temu przez byłego kolegę i był doradcą w komitecie inwestycyjnym firmy.

„Świetnym momentem na wejście w cokolwiek jest, gdy prosta strategia kupna i trzymania nie jest już dobra, nie mówiąc już o dominującej” – powiedział McBrady dla Blockworks. „Myślę, że to świetny czas, aby wejść w krypto tylko z powodu kryptowalutowej zimy i całej liczby dużych graczy, którzy zostali wstrząśnięci i stresem w systemie”. 

McBrady zdecydował się na pełnoetatowy skok w kryptowalutę, gdy zdał sobie sprawę, że nieefektywność w kosmosie chwilowo wzrasta na niestabilnym rynku, częściowo spowodowanym upadkiem Algorytmiczny stablecoin Terra na początku tego roku i kolejnych bankructwach scentralizowanych platform, takich jak pożyczkodawca kryptowalut Celsius.

„Szansa w każdym rodzaju funduszu hedgingowego wynika z nieefektywności” – powiedział dyrektor. „Nie możesz prosić o bardziej wyraźnie nieefektywny sektor, który można handlować w dużych ilościach niż ogólnie kryptowaluty, nawet gdy rynki idą w górę, nie mówiąc już o tym, gdy nadal cierpią z powodu strat poniesionych przez ludzi i znaczących strat ważnych graczy instytucjonalnych”.

Możliwości rozwoju funduszy hedgingowych

McBrady dołącza do Strix Leviathan, gdy firma kończy przebudowę swojej infrastruktury handlowej, aby umożliwić systemowi lepsze przyswajanie szerszego wachlarza danych.

Założona w 2018 roku firma obsługuje instytucje, fundusze funduszy, biura jednorodzinne oraz zamożne osoby fizyczne. Obecnie zarządza aktywami o wartości 50 milionów dolarów. 

Flagowy fundusz Nest Fund firmy Strix Leviathan poszukuje skorygowanych o ryzyko zwrotów z koszyka aktywów cyfrowych typu „kup i trzymaj” za pomocą modeli statystycznych.

„Nest Fund przechwycił 70% wzrostu i tylko 30% spadku, głównie dzięki naprawdę bogatemu zestawowi sygnałów zarządzania ryzykiem” – powiedział McBrady. „Więc pierwszym a-ha [momentem] było to, że można je bardzo łatwo zmienić w funkcje, które można przekształcić w sygnały wyszukiwania alfa”.

McBrady powiedział, że wysiłki badawcze firmy koncentrują się na budowaniu strategii neutralnych dla rynku, które uzupełniają Nest Fund.  

Nowy szef strategii ma również za zadanie pomóc Strix Leviathan „wzmocnić” swój fundusz Aurora — strategię, która ma zapewnić generowanie zysków neutralnych dla rynku poprzez arbitraż niskiego ryzyka i strategie zapewniania płynności na platformach DeFi. 

McBrady powiedział, że znalezienie możliwości w DeFi można częściowo osiągnąć poprzez pomiar danych, takich jak aktywność blockchain, a także badanie wskaźników podaży i popytu puli płynności. 

„Duża część tego polega na zrozumieniu — zwłaszcza jeśli stawiasz zakłady na żetony warstwy 1 na wcześniejszym etapie — 'Czy to zdrowe? Czy ekosystem będzie się rozwijał? Czy ludzie uważają to za przydatne?” – powiedział. „[Wiele] jest tam, aby świat mógł je zobaczyć, więc tak naprawdę jest to tylko funkcja tego, czy możesz skierować swoje wysiłki we właściwym kierunku, aby uzyskać przydatne rzeczy”.

Otrzymuj najważniejsze wiadomości i spostrzeżenia dotyczące kryptowalut każdego wieczoru na swoją skrzynkę odbiorczą. Zapisz się do bezpłatnego biuletynu Blockworks teraz.